Flux de Trésorerie Sametel Corporation

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SMT

VN000000SMT1

Communications et réseautage

Cours en clôture HANOI S.E. 23/09/2026			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
9 900,00 ^VND	+5,32%		-.--%	-19,51%

22/07	Sametel Corporation publie ses résultats pour le deuxième trimestre et le premier semestre clos le 30 juin 2026	CI
04/05	Sametel Corporation publie ses résultats pour le premier trimestre clos le 31 mars 2026	CI

b8.QbSA02DAJSns8EdJKvsm_0deiJ82hSRIHDCWs5AE2sM.D-TMoxSFHVuCyAUTQJlujwtv3KlxxBx9SUjF-NxblI07h7OKIolEEZiEdw

Données Financières Publiées: SAMETEL CORPORATION

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2023 (VND)	2024 (VND)	2025 (VND)
Chiffre d'affaires	178 Md	98,49 Md	31,14 Md
Total Chiffre d'affaires	178 Md	98,49 Md	31,14 Md
Coût des marchandises vendues, total	165 Md	84,54 Md	33,61 Md
Résultat Brut	12,44 Md	13,96 Md	-2,47 Md
Frais de vente, généraux et administratifs, total	9,74 Md	7,11 Md	11,04 Md
Autres dépenses de fonctionnement, total	9,74 Md	7,11 Md	11,04 Md
Résultat d'Exploitation	2,7 Md	6,85 Md	-13,51 Md
Intérêts payés, total	-6,29 Md	-3,28 Md	-2,35 Md
Intérêts perçus et revenus des placements	212 M	48,49 M	727 M
Charges d'intérêt nettes	-6,08 Md	-3,23 Md	-1,63 Md
Autres produits non opérationnels	324 M	-505 M	1,4 Md
EBT, hors éléments non courants	-3,06 Md	3,12 Md	-13,73 Md
Gains (Pertes) sur le droit d'utilisation d'actifs	-	-	-2,51 Md
Gains (Pertes) sur la vente d’actifs	-	-782 M	9,2 Md
Autres éléments non courants	-7,54 M	-942 M	966 M
EBT, elements non courants inclus	-3,07 Md	1,4 Md	-6,07 Md
Charge d'impôt	234 M	201 M	-
Résultat des activités poursuivies	-3,3 Md	1,2 Md	-6,07 Md
Résultat net part du groupe	-3,3 Md	1,2 Md	-6,07 Md
Résultat net	-3,3 Md	1,2 Md	-6,07 Md
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	-3,3 Md	1,2 Md	-6,07 Md
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	-3,3 Md	1,2 Md	-6,07 Md
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	-503,27	182,16	-1,06 k
BPA de base - Activités poursuivies	-503,27	182,16	-1,06 k
Moyenne pondérée des actions en circulation	6,56 M	6,56 M	5,72 M
Bénéfice net par action - dilué	-503,27	182,16	-1,06 k
BPA dilué - Activités poursuivies	-503,27	182,16	-1,06 k
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	6,56 M	6,56 M	5,72 M
BPA de base normalisé	-291,54	297,15	-1,5 k
BPA dilué normalisé	-291,54	297,15	-1,5 k
Dividende par action	-	416,67	-
Éléments supplémentaires
EBITDA	-	-	-10,61 Md
EBITA	2,7 Md	6,85 Md	-13,51 Md
EBIT	2,7 Md	6,85 Md	-13,51 Md
Total des revenus (tels que rapportés)	178 Md	98,49 Md	31,14 Md
Taux d’imposition effectif (%)	-7,63	14,4	-
Total des impôts courants	234 M	201 M	-
Résultat net normalisé	-1,91 Md	1,95 Md	-8,58 Md
Intérêts sur la dette à long terme	304 M	-	-
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépense de marketing	4,47 Md	2,84 Md	1,36 Md
Dépenses générales et administratives	5,27 Md	4,26 Md	9,68 Md

Période Fiscale: Décembre	2023 (VND)	2024 (VND)	2025 (VND)
Actifs
Trésorerie et équivalents	8,49 Md	5,42 Md	13,37 Md
Valeur mobilières de placement (VMP) à court terme	482 M	-	42,69 Md
Total des liquidités et VMP	8,97 Md	5,42 Md	56,06 Md
Créances clients, total	53,84 Md	52,11 Md	16,97 Md
Autres créances	1,09 Md	996 M	8,85 Md
Notes à recevoir	-	-	469 M
Total des créances	54,93 Md	53,1 Md	26,28 Md
Stocks	27,14 Md	5,12 Md	-
Dépenses payées d'avance	-	-	184 M
Autres actifs à court terme, total	15,4 Md	11,86 Md	1,07 Md
Total de l'actif circulant	106 Md	75,5 Md	83,6 Md
Immobilisations corporelles brutes	87,14 Md	73,42 Md	78,07 Md
Amortissements cumulés	-40,34 Md	-35,59 Md	-16,46 Md
Immobilisations corporelles nettes	46,81 Md	37,83 Md	61,62 Md
Investissements à long terme	-	-	6,75 Md
Autres immobilisations incorporelles, total	3,63 Md	3,49 Md	348 M
Autres actifs à long terme, total	1,18 Md	836 M	3,33 Md
Total des actifs	158 Md	118 Md	156 Md
Passifs
Comptes à payer, total	10,85 Md	8,73 Md	25,26 Md
Charges à payer, total	2,37 Md	2,03 Md	4,15 Md
Emprunts à court terme	54,14 Md	24,5 Md	9,3 Md
Part à court terme de la dette à long terme	-	-	2,53 Md
Impôts sur le revenu à payer	150 M	77,57 M	-
Revenus collectés avant livraison du produit/service	2,35 Md	1,39 Md	52,25 Md
Autres passifs à court terme	6,61 Md	5,19 Md	765 M
Total du passif circulant	76,48 Md	41,91 Md	94,25 Md
Dette à long terme	10,91 Md	5,12 Md	3,14 Md
Recettes non acquises Non courantes	2,51 Md	1,26 Md	-
Total du passif	89,89 Md	48,29 Md	97,4 Md
Actions ordinaires, total	54,67 Md	54,67 Md	65,61 Md
Primes d'émissions d'actions	3,82 Md	3,82 Md	-
Bénéfices non distribués sur l'exercice	9,67 Md	10,87 Md	-7,36 Md
Total des fonds propres ordinaires	68,16 Md	69,36 Md	58,25 Md
Total des capitaux propres	68,16 Md	69,36 Md	58,25 Md
Total du passif et des capitaux propres	158 Md	118 Md	156 Md
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	6,56 M	6,56 M	6,56 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	6,56 M	6,56 M	6,56 M
Actif net par action	10,4 k	10,57 k	8,88 k
Actif corporel net	64,54 Md	65,87 Md	57,9 Md
Actif corporel net par action	9,84 k	10,04 k	8,82 k
Total de la dette	65,05 Md	29,62 Md	14,97 Md
Dette nette	56,08 Md	24,2 Md	-41,09 Md
Code comptable - Valorisation des stocks	-	6	6
Stocks - matières premières, total	4,74 Md	3,05 Md	-
Stocks - travaux en cours, total	24,8 Md	371 M	-
Stocks de produits finis, total	809 M	2,9 Md	-
Stocks - Autres	8,04 M	53,63 M	-
Bâtiments, total	19,73 Md	19,73 Md	12,44 Md
Machines, total	61,77 Md	49,66 Md	35,83 Md
Employés à temps plein	-	-	4
Provision cumulée pour créances douteuses (Supple)	1,21 Md	1,9 Md	8,03 Md

Période Fiscale: Décembre	2023 (VND)	2024 (VND)	2025 (VND)
Résultat net	-3,3 Md	1,2 Md	-6,07 Md
Dépréciation et amortissement - CF	-	-	2,9 Md
Amortissements et dépréciations, Total	-	-	2,9 Md
(Gain) perte résultant de la vente d'un actif	-	-	-11,81 Md
Autres activités d'exploitation, total	19,71 Md	26,91 Md	3,34 Md
Variation des titres de l'actif de négociation	-	-	-42,69 Md
Variation des stocks	-	-	6,37 Md
Variation des autres actifs nets d'exploitation	-	-	906 M
Flux de trésorerie d'exploitation	16,41 Md	28,11 Md	-47,05 Md
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-6,26 Md	-55,5 M	-11,8 Md
Vente d'immobilisations corporelles	880 M	4,27 Md	86,45 Md
Investissements en titres négociables et en actions, total	-	-	-5,34 Md
Autres activités d'investissement, total	212 M	48,02 M	334 M
Flux de trésorerie d'investissement	-5,17 Md	4,26 Md	69,64 Md
Dette à long terme émise, total	105 Md	60,02 Md	103 Md
Total de la dette émise	105 Md	60,02 Md	103 Md
Remboursement de la dette à long terme, total	-117 Md	-95,45 Md	-117 Md
Total de la dette remboursée	-117 Md	-95,45 Md	-117 Md
Flux de trésorerie de financement	-12,34 Md	-35,43 Md	-14,64 Md
Variation nette de la trésorerie	-1,1 Md	-3,07 Md	7,95 Md
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	6,18 Md	3,21 Md	2,37 Md
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	113 M	273 M	2,51 Md
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	-	24,65 Md	86,44 Md
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	-	26,7 Md	87,91 Md
Variation du fonds de roulement net	-	-22,47 Md	-105 Md
Dette nette émise (remboursée)	-12,34 Md	-35,43 Md	-14,64 Md

Période Fiscale: Décembre	2023 (VND)	2024 (VND)	2025 (VND)
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	-	3,11	-6,18
Rentabilité du capital total (ROTC)	-	3,69	-9,94
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	-	1,74	-9,69
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	-	1,74	-9,69
Analyse des marges
Marge brute %	7	14,17	-7,93
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	5,48	7,21	35,45
Marge d’EBITDA %	-	-	-34,07
Marge EBITA %	1,52	6,96	-43,39
Marge d'EBIT %	1,52	6,96	-43,39
Marge des activités poursuivies %	-1,86	1,21	-19,5
Marge nette %	-1,86	1,21	-19,5
Net Avail. Pour la marge commune %	-1,86	1,21	-19,5
Marge nette normalisée %	-1,08	1,98	-27,56
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	-	25,02	277,6
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	-	27,1	282,32
Rotation des actifs
Rotation des actifs	-	0,71	0,23
Rotation des actifs corporels	-	2,33	0,63
Rotation des créances (moyenne des créances)	-	1,86	0,9
Rotation des stocks (stock moyen)	-	5,24	-
Liquidité à court terme
Current Ratio	1,39	1,8	0,89
Quick Ratio	0,84	1,4	0,87
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	0,21	0,67	-0,5
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	-	196,84	406,71
Délais d'écoulement des stocks (stocks moyens)	-	69,84	-
Délais de paiement des fournisseurs	-	57,32	-
Cycle de conversion des liquidités (jours moyens)	-	209,37	-
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	95,43	42,7	25,7
Dette totale / Capital total	48,83	29,92	20,45
Dette à long terme / Capitaux propres	16	7,38	5,39
Dette à long terme / Capital total	8,19	5,17	4,29
Dette totale / Total de l'actif	56,87	41,04	62,58
EBIT / Charges d'intérêt	0,43	2,09	-5,74
EBITDA / Charges d'intérêt	-	-	-4,51
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	-	-	-9,52
Dette totale / EBITDA	-	-	-1,41
Dette nette / EBITDA	-	-	3,87
Dette totale / (EBITDA - Capex)	-	-	-0,67
Dette nette / (EBITDA - Capex)	-	-	1,83
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	-	-44,59	-68,39
Résultat brut, Croissance 1 an	-	12,22	-117,7
EBITDA, 1 an Croissance en %	-	-	-196,6
EBITA, 1 an Croissance en %	-	153,95	-297,17
EBIT, 1 an Croissance %	-	153,95	-297,17
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	-	-136,2	-663,91
Résultat net, Croissance 1 an	-	-136,2	-663,91
Résultat net normalisé sur 1 an	-	-201,93	-525,68
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	-	-136,2	-747,09
Créances clients, Croissance sur 1 an	-	-3,22	-67,64
Stocks, Croissance 1 an	-	-81,14	-
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	-	-19,19	62,89
Total des actifs, 1 an Croissance en %	-	-25,57	32,29
Actif corporel net, Croissance 1 an	-	2,08	-13,2
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	-	1,75	-13,13
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	-	71,31	-268,1
CAPEX, Croissance 1 an	-	-99,11	21,16 k
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	-	-	177,46
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	-	-	165,31
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	-	-	-58,15
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	-	-	-55,43
EBITA, 2 ans CAGR %	-	-	123,77
EBIT, 2 ans CAGR %	-	-	123,77
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	-	-	35,61
Résultat net, CAGR sur 2 ans	-	-	35,61
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	-	-	111,83
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	-	-	45,26
Créances clients, CAGR sur 2 ans	-	-	-43,87
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	-	-	14,73
Total des actifs, 2 ans CAGR %	-	-	-0,77
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	-	-	-5,28
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	-	-	-7,56
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	-	-	69,35
CAPEX, CAGR sur 2 ans	-	-	37,32