Ratios Financiers Afine Investments Limited

Actions

ANI

ZAE000303947

Sociétés de placement immobilier spécialisé

Cours en clôture Johannesburg S.E. Autres places de cotation 31/07/2026			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
5,000 ^ZAR	-.--%		-.--%	+2,04%

29/05	Afine Investments déclare un dividende final de 30 cents par action assorti d'une option de réinvestissement de 25%	RE
29/05	Afine Investments Limited déclare un dividende final en numéraire pour l'exercice clos le 28 février 2026, payable le 6 juillet 2026	CI

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Données Financières Publiées: AFINE INVESTMENTS LIMITED

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Février	2022	2023	2024	2025	2026
Revenus de location	29,69 M	40,02 M	44,77 M	48,07 M	50,77 M
Autres recettes, total	3,64 M	3,27 M	-	-	-
Total Chiffre d'affaires	33,33 M	43,29 M	44,77 M	48,07 M	50,77 M
Dépenses immobilières	-	2,93 M	3,62 M	2,58 M	2,85 M
Frais de vente, généraux et administratifs, total	-	1,83 M	1,74 M	2,11 M	2,28 M
Dépréciation et amortissement - (IS) - (encaissé)	-	52,33 k	34,89 k	-	-
Rémunération à base d'actions (IS)	-	-2,13 M	-	-	-
Autres dépenses de fonctionnement	5,04 M	465 k	394 k	1,06 M	493 k
Total des dépenses de fonctionnement	5,04 M	3,15 M	5,79 M	5,75 M	5,62 M
Revenu d'exploitation (modèle REIT / Utility)	28,28 M	40,15 M	38,98 M	42,33 M	45,14 M
Intérêts payés, total	-5,06 M	-10,01 M	-12,11 M	-11,78 M	-10,51 M
Intérêts perçus et revenus des placements	282 k	191 k	104 k	7,7 k	12,62 k
Charges d'intérêt nettes	-4,78 M	-9,82 M	-12 M	-11,77 M	-10,5 M
Gains (pertes) de change	91,02 k	-	-	-	-
Autres produits non opérationnels	-427	-1	-	-	-
EBT, hors éléments non courants	23,59 M	30,32 M	26,98 M	30,55 M	34,64 M
Gains (Pertes) sur le droit d'utilisation d'actifs	30,48 M	-	-	-	-
Dépréciation coût d'acquisition d'actifs	130 M	713 k	41,71 M	39,22 M	4,3 M
Autres éléments non courants	25,15 M	1,06 M	-	-	-
EBT, elements non courants inclus	210 M	32,1 M	68,69 M	69,77 M	38,94 M
Charge d'impôt	-29,77 M	50,74 k	-	-	-
Résultat des activités poursuivies	239 M	32,05 M	68,69 M	69,77 M	38,94 M
Résultat net part du groupe	239 M	32,05 M	68,69 M	69,77 M	38,94 M
Résultat net	239 M	32,05 M	68,69 M	69,77 M	38,94 M
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	239 M	32,05 M	68,69 M	69,77 M	38,94 M
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	239 M	32,05 M	68,69 M	69,77 M	38,94 M
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	4,69	0,44	0,95	0,96	0,54
BPA de base - Activités poursuivies	4,69	0,44	0,95	0,96	0,54
Moyenne pondérée des actions en circulation	51,04 M	72,54 M	72,54 M	72,54 M	72,54 M
Bénéfice net par action - dilué	4,69	0,44	0,95	0,96	0,54
BPA dilué - Activités poursuivies	4,69	0,44	0,95	0,96	0,54
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	51,04 M	72,54 M	72,54 M	72,54 M	72,54 M
BPA de base normalisé	0,29	0,26	0,23	0,26	0,3
BPA dilué normalisé	0,29	0,26	0,23	0,26	0,3
Dividende par action	0,53	0,4	0,41	0,43	0,52
Ratio de distribution	6,68	99,21	43,4	42,62	83,45
Éléments supplémentaires
EBITDA	-	40,2 M	39,02 M	42,36 M	-
EBITA	28,28 M	40,15 M	38,98 M	42,33 M	45,14 M
EBIT	28,28 M	40,15 M	38,98 M	42,33 M	45,14 M
Taux d’imposition effectif (%)	-14,2	0,16	-	-	-
Total des impôts courants	-	50,74 k	-	-	-
Impôts intérieurs différés	-29,77 M	-	-	-	-
Total des impôts différés	-29,77 M	-	-	-	-
Résultat net normalisé	14,75 M	18,95 M	16,86 M	19,1 M	21,65 M
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépenses générales et administratives	-	1,83 M	1,74 M	2,11 M	2,28 M
Dépenses d'entretien et de réparation, total	-	1,16 M	1,39 M	128 k	258 k
Rémunération payée en actions, autres (total)	-	-2,13 M	-	-	-
Total des rémunérations fondées sur des actions	-	-2,13 M	-	-	-

Période Fiscale: Février	2022	2023	2024	2025	2026
Actifs
Immobilisations corporelles brutes	-	338 M	372 M	-	-
Amortissements cumulés	-	-227 k	-262 k	-	-
Immobilisations corporelles nettes	282 M	337 M	372 M	411 M	415 M
Total des actifs immobiliers	282 M	337 M	372 M	411 M	415 M
Trésorerie et équivalents	7,66 M	10,32 M	10,21 M	7,43 M	12,72 M
Créances clients, total	-	66,2 k	88,43 k	1,34 M	15,05 k
Autres créances	305 k	50,56 k	26,65 k	5,78 k	-
Autres actifs à long terme, total	20,17 M	26,35 M	26,1 M	25,12 M	21,82 M
Total des actifs	310 M	374 M	408 M	445 M	450 M
Passifs
Part à court terme de la dette à long terme	10,32 M	14,47 M	16,07 M	3,05 M	3,18 M
Dette à long terme	68,94 M	94,26 M	95,18 M	104 M	102 M
Comptes à payer, total	71,06 k	274 k	157 k	207 k	355 k
Charges à payer, total	1,53 M	1,27 M	1,22 M	1,25 M	1,62 M
Impôts sur le revenu à payer	276 k	-	-	-	-
Autres passifs courants - (modèles Brok / FS / Ins. / REIT)	1,11 M	1,16 M	1,24 M	1,53 M	1,43 M
Passif d'impôt différé Non courant	-	-	-	-	-
Autres passifs non courants	-	1	-	-	-
Total du passif	82,26 M	111 M	114 M	111 M	109 M
Actions ordinaires, total	6 M	40,2 M	40,2 M	40,2 M	40,2 M
Bénéfices non distribués sur l'exercice	222 M	222 M	254 M	294 M	301 M
Résultat global et autres	-800 k	-	-	-	-
Total des fonds propres ordinaires	227 M	263 M	294 M	334 M	341 M
Total des capitaux propres	227 M	263 M	294 M	334 M	341 M
Total du passif et des capitaux propres	310 M	374 M	408 M	445 M	450 M
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	64 M	72,54 M	72,54 M	72,54 M	72,54 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	64 M	72,54 M	72,54 M	72,54 M	72,54 M
Actif net par action	3,55	3,62	4,06	4,61	4,7
Actif corporel net	227 M	263 M	294 M	334 M	341 M
Actif corporel net par action	3,55	3,62	4,06	4,61	4,7
Total de la dette	79,27 M	109 M	111 M	108 M	106 M
Dette nette	71,6 M	98,4 M	101 M	100 M	92,9 M
Investissements selon la méthode de la mise en équivalence, total	-	-	-	-	-
Code comptable - Valorisation des stocks	3	3	3	3	3
Machines, total	-	262 k	262 k	-	-

Période Fiscale: Février	2022	2023	2024	2025	2026
Résultat net	239 M	32,05 M	68,69 M	69,77 M	38,94 M
Dépréciation, épuisement et amortissement	-	52,33 k	34,89 k	-	-
Total de la dépréciation, de l'épuisement et de l'amortissement	-	52,33 k	34,89 k	-	-
(Gain) Perte sur la vente d'actifs - (CF)	-30,48 M	-	-	-	-
Total des dépréciations d'actifs	-130 M	-713 k	-41,71 M	-39,22 M	-1 M
(Revenus) pertes sur participations - (CF)	-	-	-	-	-
Rémunération à base d'actions (CF)	-	-2,13 M	-	-	-
Variation des créances	-242 k	188 k	1,67 k	-1,23 M	1,35 M
Variation des dettes fournisseurs	984 k	-504 k	-171 k	306 k	316 k
Variation des autres actifs nets d'exploitation (perçus)	315 k	180 k	-	-	-
Autres activités opérationnelles	-45,21 M	7,97 M	12,63 M	12,84 M	10,6 M
Flux de trésorerie d'exploitation	34,36 M	37,08 M	39,48 M	42,47 M	50,2 M
Acquisitions en espèces	-21,69 M	145 k	-	-	-
Flux de trésorerie d'investissement	-21,69 M	145 k	-	-	-
Dette à court terme émise, total	-	-	-	1,04 M	-
Dette à long terme émise, total	41 M	19,34 M	38,67 M	75,87 M	44,46 M
Total de la dette émise	41 M	19,34 M	38,67 M	76,91 M	44,46 M
Remboursement de la dette à long terme, total	-31,23 M	-13,29 M	-36,66 M	-82,57 M	-47,07 M
Total de la dette remboursée	-31,23 M	-13,29 M	-36,66 M	-82,57 M	-47,07 M
Émission d'actions ordinaires	6 M	-	-	-	-
Dividendes ordinaires payés	-16 M	-31,79 M	-29,81 M	-29,74 M	-32,5 M
Dividendes ordinaires et de préférence payés	-16 M	-31,79 M	-29,81 M	-29,74 M	-32,5 M
Autres activités de financement, total	-5 M	-8,83 M	-11,78 M	-9,86 M	-9,79 M
Flux de trésorerie de financement	-5,24 M	-34,56 M	-39,59 M	-45,26 M	-44,9 M
Variation nette de la trésorerie	7,44 M	2,66 M	-111 k	-2,79 M	5,3 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	4,2 M	8,83 M	11,78 M	9,86 M	9,79 M
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	-	-570 k	-	-	-
Dette nette émise / remboursée	9,77 M	6,05 M	2,01 M	-5,66 M	-2,61 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	23,15 M	16,65 M	16,75 M	18,24 M	23,39 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	26,31 M	22,91 M	24,31 M	25,6 M	29,96 M
Variation du fonds de roulement net	-8,64 M	99,92 k	86,52 k	851 k	-1,75 M

Période Fiscale: Février	2022	2023	2024	2025	2026
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	10,39	7,34	6,29	6,2	6,31
Rentabilité du capital total (ROTC)	10,56	7,4	6,33	6,24	6,35
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	206,19	13,08	24,99	22,2	11,54
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	206,19	13,08	24,99	22,2	11,54
Analyse des marges
Marge brute %	100	93,29	92,03	94,75	94,5
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	-	4,29	4,01	4,5	4,6
Marge d’EBITDA %	-	92,85	87,14	88,12	-
Marge EBITA %	84,86	92,73	87,06	88,04	88,93
Marge d'EBIT %	84,86	92,73	87,06	88,04	88,93
Marge des activités poursuivies %	718,3	74,02	153,42	145,13	76,71
Marge nette %	718,3	74,02	153,42	145,13	76,71
Net Avail. Pour la marge commune %	718,3	74,02	153,42	145,13	76,71
Marge nette normalisée %	44,25	43,78	37,66	39,72	42,65
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	69,46	38,46	37,4	37,94	46,07
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	78,95	52,92	54,3	53,26	59,02
Rotation des actifs
Rotation des actifs	0,2	0,13	0,12	0,11	0,11
Rotation des actifs corporels	0,23	0,14	0,13	0,12	0,12
Rotation des créances (moyenne des créances)	-	-	579,13	67,47	75,12
Liquidité à court terme
Current Ratio	0,6	0,61	0,55	1,45	1,93
Quick Ratio	0,6	0,61	0,55	1,45	1,93
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	2,58	2,16	2,11	7,03	7,62
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	-	-	0,63	5,41	4,86
Délais de paiement des fournisseurs	-	21,71	22,16	26,34	36,72
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	34,86	41,4	37,8	32,16	30,99
Dette totale / Capital total	25,85	29,28	27,43	24,33	23,66
Dette à long terme / Capitaux propres	30,32	35,89	32,34	31,24	30,06
Dette à long terme / Capital total	22,48	25,38	23,47	23,64	22,95
Dette totale / Total de l'actif	26,56	29,79	27,9	24,84	24,24
EBIT / Charges d'intérêt	5,59	4,01	3,22	3,59	4,29
EBITDA / Charges d'intérêt	-	4,02	3,22	3,6	-
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	-	4,02	3,22	3,6	-
Dette totale / EBITDA	-	2,7	2,85	2,54	-
Dette nette / EBITDA	-	2,45	2,59	2,36	-
Dette totale / (EBITDA - Capex)	-	2,7	2,85	2,54	-
Dette nette / (EBITDA - Capex)	-	2,45	2,59	2,36	-
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	-170,28	29,9	3,42	7,37	5,6
Résultat brut, Croissance 1 an	-170,28	29,02	2,03	10,54	5,32
EBITDA, 1 an Croissance en %	-	-	-2,94	8,57	-
EBITA, 1 an Croissance en %	-159,64	41,94	-2,9	8,58	6,65
EBIT, 1 an Croissance %	-159,64	41,94	-2,9	8,58	6,65
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	-1,77 k	-86,61	176,62	1,57	-44,19
Résultat net, Croissance 1 an	-1,77 k	-86,61	176,62	1,57	-44,19
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	-2,19 k	-90,58	176,66	1,57	-44,19
Résultat net normalisé sur 1 an	-149,75	28,53	-11,03	13,24	13,39
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	2,47 k	19,81	12,63	10,55	1,05
Créances clients, Croissance sur 1 an	-	-	33,6	1,41 k	-98,87
Total des actifs, 1 an Croissance en %	916,02	20,81	11,26	8,98	1,12
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	4,63 k	15,5	15,22	13,6	1,93
Actif corporel net, Croissance 1 an	4,63 k	15,5	15,22	13,6	1,93
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	-	7,92	6,46	7,59	18,2
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	-	-28,07	0,56	8,92	28,23
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	-	-12,94	6,12	5,31	17,01
Dividende par action, 1 an de croissance	-	-24,43	2,76	4,39	22,66
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	-	-4,45	15,91	5,38	6,48
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	-	-7,71	14,73	6,2	7,9
EBITDA, 2 ans CAGR %	-	-	-	2,66	-
EBITA, 2 ans CAGR %	-	-7,99	17,4	2,68	7,61
EBIT, 2 ans CAGR %	-	-7,99	17,4	2,68	7,61
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	-	49,44	-46,43	67,62	-24,71
Résultat net, CAGR sur 2 ans	-	49,44	-46,43	67,62	-24,71
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	-	40,37	-55,07	67,63	-24,71
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	-	-20,03	6,94	0,38	13,31
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	-	455,11	14,92	11,58	5,69
Créances clients, CAGR sur 2 ans	-	2,15	-	349,35	-58,75
Total des actifs, 2 ans CAGR %	-	250,35	14,81	10,12	4,98
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	-	639,26	13,77	14,41	7,61
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	-	639,26	13,77	14,41	7,61
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	-	-	7,18	7,02	12,77
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	-	-	-14,95	4,66	18,18
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	-	-	-3,88	5,72	11,01
Dividende par action, 2 ans CAGR %	-	-	-11,88	3,57	13,16
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	-	-	-1,9	12,99	5,45
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	-	-	-4,57	13,32	5,9
EBITA, 3 ans CAGR %	-	-	-6,32	14,38	3,99
EBIT, 3 ans CAGR %	-	-	-6,32	14,38	3,99
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	-	-	68,53	-33,7	16,18
Résultat net, CAGR sur 3 ans	-	-	68,53	-33,7	16,18
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	-	-	61,64	-41,03	16,18
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	-	-	-17,14	9	4,54
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	-	-	223,84	13,44	7,95
Créances clients, CAGR sur 3 ans	-	-	11,71	-	-38,97
Total des actifs, 3 ans CAGR %	-	-	137,48	12,84	7,03
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	-	-	294,16	13,71	10,09
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	-	-	294,16	13,71	10,09
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	-	-	-	7,32	10,62
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-7,64	11,99
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-0,91	9,36
Dividende par action, 3 ans CAGR %	-	-	-	-6,76	9,58
Taux de croissance annuel composé sur cinq ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	1,37
Résultat brut, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	0,23
EBITA, 5 ans CAGR %	-	-	-	-	-0,98
EBIT, 5 ans CAGR %	-	-	-	-	-0,98
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	22,1
Résultat net, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	22,1
BPA dilué avant extra, 5 ans CAGR %	-	-	-	-	19,08
Résultat net normalisé, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	-6,09
Immobilisations corporelles nettes, 5 ans CAGR %	-	-	-	-	106,93
Créances clients, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	-25,01
Total des actifs, 5 ans CAGR %	-	-	-	-	71,32
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	134,5
Actif corporel net, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	134,5