Flux de Trésorerie Valhi, Inc. NYSE

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VHI

US9189051009

Chimie de spécialité

Temps Différé NYSE 15:49:56 05/10/2021			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
23,43 ^USD	+1,43%		-0,26%	+51,97%

06/08	Valhi, Inc. publie ses résultats pour le deuxième trimestre et le premier semestre clos le 30 juin 2026	CI
06/08	Valhi annonce un dividende trimestriel, payable le 24 septembre 2026	CI

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Données Financières Publiées: VALHI, INC.

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2021 (USD)	2022 (USD)	2023 (USD)	2024 (USD)	2025 (USD)
Chiffre d'affaires	2,3 Md	2,22 Md	1,92 Md	2,1 Md	2,08 Md
Total Chiffre d'affaires	2,3 Md	2,22 Md	1,92 Md	2,1 Md	2,08 Md
Coût des marchandises vendues, total	1,72 Md	1,73 Md	1,68 Md	1,66 Md	1,78 Md
Résultat Brut	580 M	490 M	245 M	440 M	299 M
Frais de vente, généraux et administratifs, total	329 M	318 M	292 M	259 M	339 M
Autres dépenses de fonctionnement	-15,3 M	-16 M	-25,5 M	-31,7 M	-34,6 M
Autres dépenses de fonctionnement, total	314 M	302 M	266 M	227 M	304 M
Résultat d'Exploitation	267 M	188 M	-21,1 M	213 M	-4,7 M
Intérêts payés, total	-32,5 M	-27,9 M	-28,3 M	-49,9 M	-57,1 M
Intérêts perçus et revenus des placements	4 M	10,9 M	21 M	21,8 M	16,5 M
Charges d'intérêt nettes	-28,5 M	-17 M	-7,3 M	-28,1 M	-40,6 M
Gains (pertes) de change	1,6 M	11,5 M	1,4 M	1,6 M	5,4 M
Autres produits non opérationnels	2,6 M	3 M	2,7 M	6,7 M	2,5 M
EBT, hors éléments non courants	242 M	186 M	-24,3 M	194 M	-37,4 M
Charges de restructuration	-	-	-	-16 M	-10,3 M
Gains (Pertes) sur le droit d'utilisation d'actifs	-	-500 k	300 k	64,7 M	100 k
Gains (Pertes) sur la vente d’actifs	15,4 M	-2 M	1,5 M	500 k	-
Dépréciation coût d'acquisition d'actifs	-	-16,4 M	-	-	-
Règlements d'assurance	100 k	2,8 M	3 M	1,4 M	-
Règlements judiciaires	-	-	-	-	-
Autres éléments non courants	-	-	-	-	4,6 M
EBT, elements non courants inclus	258 M	170 M	-19,5 M	244 M	-43 M
Charge d'impôt	60,1 M	33,8 M	-22,4 M	82,9 M	11,9 M
Résultat des activités poursuivies	198 M	136 M	2,9 M	161 M	-54,9 M
Résultat des activités abandonnées	-	-	-	-	-
Résultat net part du groupe	198 M	136 M	2,9 M	161 M	-54,9 M
Intérêts minoritaires	-70,5 M	-45,9 M	-15 M	-53,3 M	-2,7 M
Résultat net	127 M	90,2 M	-12,1 M	108 M	-57,6 M
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	127 M	90,2 M	-12,1 M	108 M	-57,6 M
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	127 M	90,2 M	-12,1 M	108 M	-57,6 M
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	4,46	3,16	-0,42	3,79	-2,02
BPA de base - Activités poursuivies	4,46	3,16	-0,42	3,79	-2,02
Moyenne pondérée des actions en circulation	28,5 M	28,5 M	28,5 M	28,5 M	28,5 M
Bénéfice net par action - dilué	4,46	3,16	-0,42	3,79	-2,02
BPA dilué - Activités poursuivies	4,46	3,16	-0,42	3,79	-2,02
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	28,5 M	28,5 M	28,5 M	28,5 M	28,5 M
BPA de base normalisé	2,84	2,47	-1,06	2,38	-0,91
BPA dilué normalisé	2,84	2,47	-1,06	2,38	-0,91
Dividende par action	0,32	0,32	0,32	0,32	0,32
Ratio de distribution	7,08	9,98	-75,21	8,43	-15,8
Éléments supplémentaires
EBITDA	324 M	246 M	31,7 M	280 M	61,7 M
EBITA	267 M	188 M	-21,1 M	213 M	-4,7 M
EBIT	267 M	188 M	-21,1 M	213 M	-4,7 M
EBITDAR	332 M	251 M	37,3 M	285 M	67 M
Total des revenus (tels que rapportés)	2,34 Md	2,27 Md	1,98 Md	2,17 Md	2,14 Md
Taux d’imposition effectif (%)	23,31	19,89	114,87	33,95	-27,67
Impôts intérieurs courants	29,7 M	16,3 M	12,6 M	14,2 M	7 M
Impôts étrangers courants	21,5 M	20,1 M	13,5 M	25,3 M	14,4 M
Total des impôts courants	51,2 M	36,4 M	26,1 M	39,5 M	21,4 M
Impôts intérieurs différés	-1,7 M	-3,9 M	-12,6 M	41,3 M	-23,8 M
Impôts étrangers différés	10,6 M	1,3 M	-35,9 M	2,1 M	14,3 M
Total des impôts différés	8,9 M	-2,6 M	-48,5 M	43,4 M	-9,5 M
Résultat net normalisé	80,94 M	70,35 M	-30,19 M	67,7 M	-26,08 M
Intérêts capitalisés	1,4 M	1,7 M	1,9 M	1 M	1,8 M
Intérêts sur la dette à long terme	33,9 M	29,6 M	30,2 M	50,9 M	58,9 M
Provisions de pension	17,4 M	14,1 M	12,1 M	2,8 M	32,7 M
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépense de publicité	1 M	2 M	2 M	2 M	2 M
Dépense de marketing	1 M	2 M	2 M	2 M	2 M
Dépense en recherche et de développement	17 M	16 M	18 M	-	17 M
Charges locatives nettes, total	7,7 M	5,5 M	5,6 M	5,2 M	5,3 M
Charges d'intérêts imputées au titre des contrats de location	2,81 M	2,08 M	2,35 M	3,67 M	4,18 M
Amortissement imputé des contrats de location simple	4,89 M	3,42 M	3,25 M	1,53 M	1,12 M

Période Fiscale: Décembre	2021 (USD)	2022 (USD)	2023 (USD)	2024 (USD)	2025 (USD)
Actifs
Trésorerie et équivalents	698 M	478 M	407 M	348 M	214 M
Valeur mobilières de placement (VMP) à court terme	2,6 M	75,1 M	56,1 M	1,9 M	2,9 M
Total des liquidités et VMP	701 M	554 M	463 M	350 M	217 M
Créances clients, total	359 M	236 M	305 M	280 M	281 M
Autres créances	45,1 M	46,1 M	35,6 M	47,8 M	37,6 M
Total des créances	404 M	282 M	340 M	328 M	319 M
Stocks	459 M	641 M	596 M	686 M	660 M
Dépenses payées d'avance	57,2 M	66,9 M	53,2 M	65,1 M	54,9 M
Liquidités soumises à restrictions	52,6 M	46,3 M	22,6 M	24,8 M	8,6 M
Autres actifs à court terme, total	-	-	-	-	-
Total de l'actif circulant	1,67 Md	1,59 Md	1,48 Md	1,45 Md	1,26 Md
Immobilisations corporelles brutes	1,63 Md	1,56 Md	1,63 Md	1,81 Md	2,01 Md
Amortissements cumulés	-1,04 Md	-1,01 Md	-1,09 Md	-1,06 Md	-1,24 Md
Immobilisations corporelles nettes	584 M	545 M	540 M	744 M	772 M
Investissements à long terme	105 M	114 M	116 M	5,7 M	6,1 M
Goodwill	380 M	380 M	380 M	382 M	382 M
Autres immobilisations incorporelles, total	-	-	-	-	-
Créances à long terme	-	-	-	-	-
Prêts à long terme	38,7 M	49,3 M	69,1 M	91,6 M	116 M
Actifs d'impôts différés à long terme	86,8 M	40,5 M	67 M	53,8 M	35,2 M
Autres actifs à long terme, total	138 M	117 M	90 M	69,1 M	62 M
Total des actifs	3,01 Md	2,84 Md	2,74 Md	2,8 Md	2,63 Md
Passifs
Comptes à payer, total	170 M	216 M	248 M	250 M	233 M
Charges à payer, total	135 M	129 M	128 M	227 M	171 M
Part à court terme de la dette à long terme	3,1 M	1,8 M	700 k	79 M	800 k
Part à court terme des contrats de location	3,7 M	3,8 M	3,9 M	3,5 M	4,2 M
Impôts sur le revenu à payer	13,8 M	19,1 M	25,9 M	39,4 M	14,4 M
Revenus collectés avant livraison du produit/service	126 M	111 M	88,8 M	28,2 M	25,9 M
Autres passifs à court terme	11,8 M	11,8 M	11,8 M	16,4 M	100 k
Total du passif circulant	464 M	493 M	507 M	644 M	449 M
Dette à long terme	650 M	558 M	546 M	484 M	591 M
Contrats de location à long terme	15,8 M	17,4 M	18,6 M	17,1 M	15,7 M
Recettes non acquises Non courantes	81,6 M	25,9 M	15,5 M	11,8 M	2,9 M
Pensions et autres avantages postérieurs à l'emploi	307 M	144 M	164 M	129 M	91,9 M
Passif d'impôt différé Non courant	46,2 M	63,5 M	31,8 M	57,7 M	55,8 M
Autres passifs non courants	282 M	228 M	193 M	77,5 M	62,1 M
Total du passif	1,85 Md	1,53 Md	1,48 Md	1,42 Md	1,27 Md
Actions privilégiées non rachetables	-	-	-	-	-
Total des capitaux propres privilégiés	-	-	-	-	-
Actions ordinaires, total	300 k	300 k	300 k	300 k	300 k
Primes d'émissions d'actions	669 M	670 M	670 M	670 M	670 M
Bénéfices non distribués sur l'exercice	401 M	482 M	461 M	575 M	508 M
Actions détenues en propre	-49,6 M	-49,6 M	-49,6 M	-49,6 M	-49,6 M
Résultat global et autres	-191 M	-144 M	-146 M	-159 M	-106 M
Total des fonds propres ordinaires	830 M	959 M	936 M	1,04 Md	1,02 Md
Intérêts minoritaires	329 M	348 M	326 M	343 M	340 M
Total des capitaux propres	1,16 Md	1,31 Md	1,26 Md	1,38 Md	1,36 Md
Total du passif et des capitaux propres	3,01 Md	2,84 Md	2,74 Md	2,8 Md	2,63 Md
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	28,28 M	28,28 M	28,29 M	28,29 M	28,3 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	28,5 M	28,5 M	28,5 M	28,5 M	28,5 M
Actif net par action	29,11	33,64	32,84	36,35	35,9
Actif corporel net	450 M	579 M	556 M	654 M	641 M
Actif corporel net par action	15,78	20,31	19,51	22,94	22,49
Total de la dette	672 M	581 M	569 M	584 M	612 M
Dette nette	-31,8 M	25,9 M	101 M	228 M	389 M
Dette relative aux PBO non financés	282 M	122 M	144 M	97,9 M	60,6 M
Dette relative aux contrats de location	61,6 M	44 M	44,8 M	41,6 M	42,4 M
Intérêts minoritaires, total (y compris la division financière)	329 M	348 M	326 M	343 M	340 M
Investissements selon la méthode de la mise en équivalence, total	102 M	113 M	111 M	-	-
Code comptable - Valorisation des stocks	6	6	6	6	6
Stocks - matières premières, total	81,3 M	152 M	194 M	182 M	185 M
Stocks - travaux en cours, total	47,2 M	52 M	49,9 M	70,1 M	67,2 M
Stocks de produits finis, total	250 M	356 M	256 M	313 M	274 M
Stocks - Autres	80 M	81,5 M	95,9 M	120 M	134 M
Terres possédées	50,3 M	47,8 M	45,1 M	74,7 M	79,4 M
Bâtiments, total	253 M	244 M	271 M	283 M	312 M
Machines, total	1,19 Md	1,15 Md	1,18 Md	1,31 Md	1,46 Md
Employés à temps plein	2,85 k	2,9 k	2,77 k	3,05 k	2,83 k
Provision cumulée pour créances douteuses (Supple)	2 M	4,9 M	4,2 M	3,9 M	3,9 M

Période Fiscale: Décembre	2021 (USD)	2022 (USD)	2023 (USD)	2024 (USD)	2025 (USD)
Résultat net	127 M	90,2 M	-12,1 M	108 M	-57,6 M
Dépréciation et amortissement - CF	57,8 M	57,2 M	52,8 M	66,7 M	66,4 M
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	-	-	-	-	-
Amortissements et dépréciations, Total	57,8 M	57,2 M	52,8 M	66,7 M	66,4 M
(Gain) perte résultant de la vente d'un actif	-16 M	2 M	-1,5 M	-500 k	-
(Gain) perte sur la vente d'investissements - (CF)	-	-	-	-64,5 M	-
Dépréciation du coût d'acquisition d'actifs et dépenses de restructuration	1,5 M	17,7 M	5,1 M	-	-
(Revenus) pertes sur participations - (CF)	3,8 M	-10,5 M	3,1 M	-2,7 M	-
Trésorerie nette provenant des activités abandonnées	-	-	-	-	-
Autres activités d'exploitation, total	99,2 M	67,4 M	-25,9 M	97,8 M	15,2 M
Variation des créances	-64,6 M	81,1 M	-44,6 M	-16,7 M	37,1 M
Variation des stocks	108 M	-183 M	57,5 M	-35,7 M	79,9 M
Variation des dettes fournisseurs	154 M	3,9 M	11,2 M	-60,2 M	-106 M
Variation de l'impôt sur le revenu	-1,6 M	-500 k	9,3 M	9,2 M	-11,8 M
Variation des autres actifs nets d'exploitation	-9,8 M	-90,8 M	-51 M	-57,4 M	-58,4 M
Flux de trésorerie d'exploitation	460 M	34,9 M	3,9 M	44 M	-35,5 M
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-64,1 M	-67,6 M	-48,5 M	-30,9 M	-46,6 M
Acquisitions en espèces	-	-	-	-157 M	-
cession totale ou partielle d'une activité	-	-8,6 M	-1,7 M	-	-
Vente (achat) de biens immobiliers	23,4 M	-	1,8 M	5,6 M	-
Vente (achat) d'immobilisations incorporelles	-	-	-	-	-
Investissements en titres négociables et en actions, total	1,2 M	-70,7 M	19,3 M	54,3 M	-1,2 M
Autres activités d'investissement, total	2,1 M	200 k	100 k	2,8 M	-
Flux de trésorerie d'investissement	-37,4 M	-147 M	-29 M	-125 M	-47,8 M
Dette à long terme émise, total	-	-	-	292 M	726 M
Total de la dette émise	-	-	-	292 M	726 M
Remboursement de la dette à long terme, total	-102 M	-62 M	-29,8 M	-251 M	-760 M
Total de la dette remboursée	-102 M	-62 M	-29,8 M	-251 M	-760 M
Dividendes ordinaires payés	-9 M	-9 M	-9,1 M	-9,1 M	-9,1 M
Dividendes ordinaires et de préférence payés	-9 M	-9 M	-9,1 M	-9,1 M	-9,1 M
Autres activités de financement, total	-77,8 M	-43 M	-37 M	-34,6 M	-29 M
Flux de trésorerie de financement	-189 M	-114 M	-75,9 M	-2,3 M	-71,1 M
Ajustements des taux de change	-10,6 M	-5,1 M	1 M	-100 k	4,5 M
Variation nette de la trésorerie	223 M	-231 M	-100 M	-83,4 M	-150 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	29,2 M	25,8 M	26,6 M	45,1 M	51,8 M
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	65,9 M	43,7 M	27,4 M	41,8 M	52,1 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	246 M	56,78 M	12,32 M	106 M	-74,52 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	266 M	74,21 M	30,01 M	137 M	-38,84 M
Variation du fonds de roulement net	-106 M	33,2 M	-38,9 M	32,4 M	55,7 M
Dette nette émise (remboursée)	-102 M	-62 M	-29,8 M	41,4 M	-33 M

Période Fiscale: Décembre	2021 (USD)	2022 (USD)	2023 (USD)	2024 (USD)	2025 (USD)
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	5,65	4,03	-0,47	4,82	-0,11
Rentabilité du capital total (ROTC)	9,13	6,34	-0,71	7	-0,15
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	18,26	11,04	0,23	12,15	-4
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	16,83	10,09	-1,28	10,87	-5,59
Analyse des marges
Marge brute %	25,27	22,07	12,76	20,93	14,41
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	14,32	14,3	15,18	12,3	16,3
Marge d’EBITDA %	14,13	11,06	1,65	13,31	2,97
Marge EBITA %	11,61	8,48	-1,1	10,14	-0,23
Marge d'EBIT %	11,61	8,48	-1,1	10,14	-0,23
Marge des activités poursuivies %	8,61	6,12	0,15	7,66	-2,64
Marge nette %	5,54	4,06	-0,63	5,13	-2,77
Net Avail. Pour la marge commune %	5,54	4,06	-0,63	5,13	-2,77
Marge nette normalisée %	3,52	3,17	-1,57	3,22	-1,26
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	10,71	2,55	0,64	5,02	-3,59
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	11,59	3,34	1,56	6,5	-1,87
Rotation des actifs
Rotation des actifs	0,78	0,76	0,69	0,76	0,76
Rotation des actifs corporels	3,83	3,94	3,54	3,28	2,74
Rotation des créances (moyenne des créances)	6,9	7,48	7,11	7,2	7,4
Rotation des stocks (stock moyen)	3,44	3,15	2,71	2,6	2,64
Liquidité à court terme
Current Ratio	3,61	3,23	2,91	2,26	2,8
Quick Ratio	2,38	1,7	1,58	1,05	1,19
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	0,99	0,07	0,01	0,07	-0,08
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	52,86	48,81	51,34	50,84	49,32
Délais d'écoulement des stocks (stocks moyens)	106,01	115,85	134,65	140,95	138,14
Délais de paiement des fournisseurs	34,22	36,85	51,99	52,02	50,3
Cycle de conversion des liquidités (jours moyens)	124,65	127,81	133,99	139,78	137,16
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	58,05	44,44	45,1	42,35	44,85
Dette totale / Capital total	36,73	30,77	31,08	29,75	30,96
Dette à long terme / Capitaux propres	57,47	44,01	44,74	36,36	44,48
Dette à long terme / Capital total	36,36	30,47	30,83	25,55	30,71
Dette totale / Total de l'actif	61,45	53,92	53,91	50,75	48,19
EBIT / Charges d'intérêt	8,2	6,76	-0,75	4,28	-0,08
EBITDA / Charges d'intérêt	10,22	9	1,32	5,72	1,17
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	8,25	6,58	-0,4	5,1	0,36
Dette totale / EBITDA	2,02	2,31	15,25	2,05	9,13
Dette nette / EBITDA	-0,1	0,1	2,71	0,8	5,8
Dette totale / (EBITDA - Capex)	2,51	3,16	-50,8	2,3	29,98
Dette nette / (EBITDA - Capex)	-0,12	0,14	-9,03	0,9	19,05
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	24,15	-3,22	-13,53	9,53	-1,32
Résultat brut, Croissance 1 an	40,79	-15,48	-50	79,65	-32,05
EBITDA, 1 an Croissance en %	68,26	-24,26	-87,1	570,1	-77,97
EBITA, 1 an Croissance en %	108,12	-29,29	-111,19	-1,83 k	-102,2
EBIT, 1 an Croissance %	108,12	-29,29	-111,19	-1,83 k	-102,2
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	133,41	-31,16	-97,87	3,06 k	-134,04
Résultat net, Croissance 1 an	130,43	-29,09	-113,41	-1,19 k	-153,33
Résultat net normalisé sur 1 an	218,03	-12,68	-143,3	-357,29	-138,52
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	149,72	-29,15	-113,44	-1,18 k	-153,33
Créances clients, Croissance sur 1 an	16,96	-34,24	29,26	-8,14	0,46
Stocks, Croissance 1 an	-14,77	39,7	-6,98	15,05	-3,79
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	-5,35	-6,55	-0,97	37,78	3,7
Total des actifs, 1 an Croissance en %	4,01	-5,64	-3,48	2,31	-6
Actif corporel net, Croissance 1 an	48,55	28,7	-3,94	14,54	-1,97
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	21,54	15,56	-2,38	9,01	-1,25
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	202,04	-92,41	-88,83	1,03 k	-180,68
CAPEX, Croissance 1 an	-2,14	5,46	-28,25	-36,29	50,81
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	953,72	-76,91	-78,29	452,09	-170,58
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	479,22	-72,12	-59,56	271,54	-128,4
Dividende par action, 1 an de croissance	-33,33	0	0	0	0
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	10,01	9,62	-8,52	-2,68	3,96
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	15,54	9,09	-34,99	-5,22	10,48
EBITDA, 2 ans CAGR %	31,46	12,89	-68,74	6,49	21,49
EBITA, 2 ans CAGR %	41,53	21,31	-71,87	6,4	-38,18
EBIT, 2 ans CAGR %	41,53	21,31	-71,87	6,4	-38,18
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	59	26,76	-87,89	10,08	228,1
Résultat net, CAGR sur 2 ans	60,79	27,83	-69,16	11,29	141,21
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	43,94	66,67	-38,79	-1,02	-0,45
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	60,73	33,02	-69,15	11,29	140,3
Créances clients, CAGR sur 2 ans	11,61	-12,3	-7,81	8,97	-3,93
Stocks, CAGR sur 2 ans	-6,27	9,12	14	3,45	5,21
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	-0,72	-5,95	-3,8	16,81	19,53
Total des actifs, 2 ans CAGR %	3,7	-0,93	-4,57	-0,63	-1,93
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	5,13	38,27	11,19	6,27	5,96
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	451,22	18,51	6,21	3,96	3,75
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	61,07	-52,11	-90,79	12,28	201,7
CAPEX, CAGR sur 2 ans	3,45	1,59	-13,02	-32,39	-1,98
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	229,23	55,97	-77,61	34,84	97,4
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	135,05	27,07	-66,42	34,58	2,71
Dividende par action, 2 ans CAGR %	-42,26	-18,35	0	0	0
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	8,06	5,41	1,28	-2,86	-2,23
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	-1,61	4,11	-15,89	-8,77	-15,18
EBITDA, 3 ans CAGR %	-2,3	9,39	-45,22	-4,78	-37,02
EBITA, 3 ans CAGR %	-2,97	12,3	-45,18	-7,15	-70,79
EBIT, 3 ans CAGR %	-2,97	12,3	-45,18	-7,15	-70,79
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	-9,52	20,29	-67,53	-6,56	-25,56
Résultat net, CAGR sur 3 ans	-21,42	22,39	-39,7	-5,31	-12,91
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	-14,91	21,67	6,03	-5,63	-27,74
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	-17,7	22,33	-38,05	-5,29	-12,91
Créances clients, CAGR sur 3 ans	6,56	-6,44	-0,2	-7,92	6,06
Stocks, CAGR sur 3 ans	-3,84	7,07	3,46	14,35	0,98
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	1,17	-2,7	-4,32	8,44	12,26
Total des actifs, 3 ans CAGR %	3,51	0,49	-1,79	-2,33	-2,45
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	3	12,46	22,46	13,28	3,45
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	196,26	227,46	11,09	7,69	2,2
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	40,57	-41,82	-70,52	-54,26	0,57
CAPEX, CAGR sur 3 ans	1,44	4,11	-9,53	-21,59	-11,66
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 3 ans	46,72	35,77	-19,17	-24,56	8,67
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 3 ans	33,19	15,48	-13,24	-19,91	-19,88
Dividende par action, 3 ans CAGR %	-30,66	-30,66	-12,64	0	0
Taux de croissance annuel composé sur cinq ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 5 ans	8,61	3,41	1,09	2,1	2,35
Résultat brut, CAGR sur 5 ans	13,51	-4,36	-16,64	0,27	-6,2
EBITDA, 5 ans CAGR %	23,81	-8,42	-38,07	8,34	-20,38
EBITA, 5 ans CAGR %	32,86	-10,79	-40,87	9,9	-48,37
EBIT, 5 ans CAGR %	32,86	-10,79	-40,87	9,9	-48,37
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 5 ans	56,59	-19,86	-59,52	15,58	-8,31
Résultat net, CAGR sur 5 ans	51,57	-15,35	-45,95	17,03	0,85
Résultat net normalisé, CAGR sur 5 ans	46,55	-5,17	-25,48	11,63	0,59
BPA dilué avant extra, 5 ans CAGR %	79,4	-22,24	-44,41	17,03	2,5
Créances clients, CAGR sur 5 ans	8,72	-6,04	0,56	-0,55	-1,71
Stocks, CAGR sur 5 ans	4,39	9,08	2,94	5,61	4,16
Immobilisations corporelles nettes, 5 ans CAGR %	2,49	-1,52	-0,85	4,68	4,59
Total des actifs, 5 ans CAGR %	4,23	-0,5	0,2	0,04	-1,85
Actif corporel net, CAGR sur 5 ans	-11,87	-1,44	6,2	9,94	16,18
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 5 ans	12,2	31,6	96,55	106,94	8,44
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 5 ans	41,94	-33,04	-52,74	-24,32	-25,26
CAPEX, CAGR sur 5 ans	1,71	-1,06	-4,61	-12,4	-6,58
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 5 ans	61,71	8,03	-30,83	36,01	26,14
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 5 ans	35,38	-0,32	-23,25	23,2	-3,31
Dividende par action, 5 ans CAGR %	-19,73	-19,73	-19,73	-19,73	-7,79