Compte de Résultat Ulusal Faktoring

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Services financiers aux entreprises

Marché Fermé - Borsa Istanbul Autres places de cotation 17:08:00 19/06/2026			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
1,930 ^TRY	-1,53%		+3,21%	+6,63%

22/04	Ulusal Faktoring A.S. publie ses résultats pour le premier trimestre clos le 31 mars 2026	CI
27/02	Ulusal Faktoring A.S. annonce un dividende annuel, payable le 8 avril 2026	CI

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Données Financières Publiées: ULUSAL FAKTORING

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Chiffre d'affaires	122 M	154 M	1,12 Md	978 M	1,14 Md
Intérêts et investiss. Revenus (Rev)	249 M	656 M	1,21 Md	4,93 Md	7,22 Md
Total Chiffre d'affaires	372 M	811 M	2,33 Md	5,91 Md	8,36 Md
Coût des marchandises vendues, total	11,82 M	57,16 M	192 M	371 M	844 M
Résultat Brut	360 M	753 M	2,14 Md	5,53 Md	7,52 Md
Frais de vente, généraux et administratifs, total	85,44 M	158 M	329 M	710 M	1,18 Md
Autres dépenses de fonctionnement	313 k	-1,42 M	-23,62 M	-82,05 M	-84,52 M
Autres dépenses de fonctionnement, total	85,75 M	157 M	306 M	628 M	1,1 Md
Résultat d'Exploitation	274 M	597 M	1,83 Md	4,91 Md	6,42 Md
Intérêts payés, total	-250 M	-467 M	-1,16 Md	-3,73 Md	-5,53 Md
Intérêts perçus et revenus des placements	3,06 M	4,43 M	21,42 M	92,74 M	123 M
Charges d'intérêt nettes	-247 M	-463 M	-1,13 Md	-3,64 Md	-5,41 Md
Gains (pertes) de change	-462 k	-444 k	-91 k	-307 k	-513 k
Autres produits non opérationnels	-	-	-	-	-
EBT, hors éléments non courants	26,73 M	134 M	700 M	1,27 Md	1,01 Md
EBT, elements non courants inclus	26,73 M	134 M	700 M	1,27 Md	1,01 Md
Charge d'impôt	4,73 M	33,35 M	197 M	370 M	261 M
Résultat des activités poursuivies	22 M	100 M	503 M	899 M	748 M
Résultat net part du groupe	22 M	100 M	503 M	899 M	748 M
Résultat net	22 M	100 M	503 M	899 M	748 M
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	22 M	100 M	503 M	899 M	748 M
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	22 M	100 M	503 M	899 M	748 M
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	0,03	0,09	0,47	0,83	0,69
BPA de base - Activités poursuivies	0,03	0,09	0,47	0,83	0,69
Moyenne pondérée des actions en circulation	847 M	1,08 Md	1,08 Md	1,08 Md	1,08 Md
Bénéfice net par action - dilué	0,03	0,09	0,47	0,83	0,69
BPA dilué - Activités poursuivies	0,03	0,09	0,47	0,83	0,69
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	847 M	1,08 Md	1,08 Md	1,08 Md	1,08 Md
BPA de base normalisé	0,02	0,08	0,41	0,73	0,58
BPA dilué normalisé	0,02	0,08	0,41	0,73	0,58
Dividende par action	0	0,01	0,07	0,04	0,12
Ratio de distribution	-	3,65	2,22	8,25	20,99
Éléments supplémentaires
EBITDA	276 M	599 M	1,84 Md	4,92 Md	6,44 Md
EBITA	274 M	597 M	1,84 Md	4,91 Md	6,42 Md
EBIT	274 M	597 M	1,83 Md	4,91 Md	6,42 Md
EBITDAR	280 M	606 M	1,85 Md	4,97 Md	6,45 Md
Total des revenus (tels que rapportés)	372 M	811 M	2,33 Md	5,91 Md	8,36 Md
Taux d’imposition effectif (%)	17,69	24,94	28,11	29,17	25,86
Impôts intérieurs courants	15,82 M	62,12 M	292 M	548 M	-
Total des impôts courants	15,82 M	62,12 M	292 M	548 M	-
Impôts intérieurs différés	-11,09 M	-28,77 M	-95,6 M	-178 M	261 M
Total des impôts différés	-11,09 M	-28,77 M	-95,6 M	-178 M	261 M
Résultat net normalisé	16,71 M	83,57 M	437 M	793 M	631 M
Intérêts sur la dette à long terme	10,87 M	1,72 M	3,05 M	6,11 M	68,77 M
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépense de publicité	384 k	459 k	858 k	852 k	968 k
Dépense de marketing	-	-	-	-	-
Charges locatives nettes, total	4,4 M	6,72 M	15,41 M	45,34 M	8,84 M
Charges d'intérêts imputées au titre des contrats de location	7,79 M	13,39 M	43,83 M	199 M	32,6 M
Amortissement imputé des contrats de location simple	-3,39 M	-6,67 M	-28,42 M	-153 M	-23,76 M

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Actifs
Trésorerie et équivalents	23,72 M	24,93 M	45,92 M	124 M	220 M
Actifs détenus à des fins de transaction Titres, totalActifs détenus à des fins de transactions (Trading), Total.	-	-	-	-	10,69 M
Total des liquidités et VMP	23,72 M	24,93 M	45,92 M	124 M	231 M
Créances clients, total	1,5 Md	2,71 Md	4,74 Md	10,42 Md	15,46 Md
Autres créances	418 k	331 k	577 k	904 k	4,43 M
Total des créances	1,5 Md	2,71 Md	4,75 Md	10,42 Md	15,46 Md
Dépenses payées d'avance	34,57 M	57,6 M	161 M	425 M	572 M
Autres actifs à court terme, total	3,38 M	1,72 M	7,84 M	56,83 M	41,84 M
Total de l'actif circulant	1,56 Md	2,79 Md	4,96 Md	11,03 Md	16,31 Md
Immobilisations corporelles brutes	33,25 M	38,38 M	78,3 M	227 M	483 M
Amortissements cumulés	-12,87 M	-17,87 M	-24,15 M	-47,97 M	-163 M
Immobilisations corporelles nettes	20,38 M	20,51 M	54,15 M	179 M	320 M
Autres immobilisations incorporelles, total	804 k	2,6 M	2,22 M	8,42 M	37,48 M
Actifs d'impôts différés à long terme	27,5 M	56,27 M	152 M	330 M	69,57 M
Autres actifs à long terme, total	332 k	492 k	155 k	136 k	163 k
Total des actifs	1,61 Md	2,87 Md	5,17 Md	11,54 Md	16,73 Md
Passifs
Comptes à payer, total	-	-	-	-	-
Charges à payer, total	6,08 M	10,79 M	32,31 M	74,74 M	114 M
Emprunts à court terme	35,12 M	341 M	393 M	413 M	1,71 Md
Part à court terme de la dette à long terme	1,27 Md	2,1 Md	3,64 Md	9,06 Md	12,51 Md
Part à court terme des contrats de location	1,38 M	1,03 M	28,16 M	89,1 M	130 M
Impôts sur le revenu à payer	7,97 M	24,37 M	103 M	139 M	-
Autres passifs à court terme	817 k	1,44 M	3,59 M	8,73 M	15,04 M
Total du passif circulant	1,32 Md	2,47 Md	4,2 Md	9,78 Md	14,48 Md
Dette à long terme	-	-	-	-	-
Contrats de location à long terme	3,04 M	2,73 M	5,04 M	-6,5 M	77,42 M
Recettes non acquises Non courantes	17,86 M	19,78 M	102 M	68,62 M	105 M
Pensions et autres avantages postérieurs à l'emploi	3,04 M	6,81 M	7,43 M	13,67 M	18,78 M
Autres passifs non courants	1,38 M	5,45 M	9,98 M	38,52 M	26,28 M
Total du passif	1,35 Md	2,51 Md	4,32 Md	9,9 Md	14,71 Md
Actions ordinaires, total	134 M	134 M	134 M	134 M	540 M
Primes d'émissions d'actions	43,13 M	43,13 M	43,13 M	43,13 M	43,13 M
Bénéfices non distribués sur l'exercice	89,48 M	186 M	672 M	1,47 Md	1,59 Md
Résultat global et autres	-1,3 M	-241 k	-241 k	-1,95 M	-152 M
Total des fonds propres ordinaires	265 M	363 M	848 M	1,65 Md	2,03 Md
Total des capitaux propres	265 M	363 M	848 M	1,65 Md	2,03 Md
Total du passif et des capitaux propres	1,61 Md	2,87 Md	5,17 Md	11,54 Md	16,73 Md
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	1,08 Md	1,08 Md	1,08 Md	1,08 Md	1,08 Md
ECS Total des actions ordinaires en circulation	1,08 Md	1,08 Md	1,08 Md	1,08 Md	1,08 Md
Actif net par action	0,25	0,34	0,79	1,53	1,88
Actif corporel net	264 M	360 M	846 M	1,64 Md	1,99 Md
Actif corporel net par action	0,24	0,33	0,78	1,52	1,84
Total de la dette	1,31 Md	2,44 Md	4,06 Md	9,55 Md	14,43 Md
Dette nette	1,29 Md	2,42 Md	4,02 Md	9,43 Md	14,2 Md
Dette relative aux contrats de location	35,18 M	53,79 M	123 M	363 M	70,7 M
Code comptable - Valorisation des stocks	3	3	3	3	3
Terres possédées	2,51 M	-	-	-	-
Bâtiments, total	12,16 M	12,44 M	32,42 M	85,76 M	117 M
Machines, total	10,2 M	12,59 M	22,03 M	6,54 M	86,82 M
Employés à temps plein	243	310	342	482	558
Provision cumulée pour créances douteuses (Supple)	50,07 M	85,9 M	125 M	419 M	681 M

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Résultat net	22 M	100 M	503 M	899 M	748 M
Dépréciation et amortissement - CF	3,19 M	5 M	7,6 M	25,07 M	117 M
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	124 k	253 k	459 k	532 k	758 k
Amortissements et dépréciations, Total	3,31 M	5,25 M	8,06 M	25,6 M	118 M
Autres activités d'exploitation, total	2,49 M	6,53 M	95,75 M	106 M	6,54 M
Variation des créances	-438 M	-1,21 Md	-2,04 Md	-5,68 Md	-5,04 Md
Variation des autres actifs nets d'exploitation	352 M	783 M	1,51 Md	4,71 Md	3,4 Md
Flux de trésorerie d'exploitation	-58,24 M	-311 M	77,24 M	67,24 M	-768 M
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-5,17 M	-4,71 M	-41,95 M	-72,58 M	-49,72 M
Vente d'immobilisations corporelles	872 k	2,55 M	8,77 M	29,88 M	110 M
Vente (achat) d'immobilisations incorporelles	-618 k	-2,04 M	-89 k	-6,72 M	-29,82 M
Autres activités d'investissement, total	-	-	-	75 M	-10,69 M
Flux de trésorerie d'investissement	-4,91 M	-4,21 M	-33,27 M	25,58 M	19,9 M
Dette à long terme émise, total	192 M	789 M	699 M	400 M	1,62 Md
Total de la dette émise	192 M	789 M	699 M	400 M	1,62 Md
Remboursement de la dette à long terme, total	-193 M	-469 M	-711 M	-340 M	-469 M
Total de la dette remboursée	-193 M	-469 M	-711 M	-340 M	-469 M
Dividendes ordinaires payés	-	-3,67 M	-11,15 M	-74,17 M	-157 M
Dividendes ordinaires et de préférence payés	-	-3,67 M	-11,15 M	-74,17 M	-157 M
Autres activités de financement, total	76,63 M	-	-	-	-150 M
Flux de trésorerie de financement	75,43 M	317 M	-23,1 M	-14,67 M	844 M
Variation nette de la trésorerie	12,28 M	1,22 M	20,86 M	78,16 M	96,41 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	237 M	424 M	976 M	3,51 Md	5,39 Md
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	11,09 M	45,72 M	214 M	511 M	219 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	-431 M	-1,13 Md	-1,65 Md	-5,22 Md	-4,67 Md
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	-275 M	-834 M	-932 M	-2,89 Md	-1,22 Md
Variation du fonds de roulement net	444 M	1,21 Md	2,04 Md	5,9 Md	5,27 Md
Dette nette émise (remboursée)	-1,2 M	320 M	-11,95 M	59,5 M	1,15 Md

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	12,46	16,63	28,52	36,7	28,36
Rentabilité du capital total (ROTC)	12,74	17,03	29,73	38,07	29
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	10,21	32	83,11	71,96	40,74
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	10,21	32	83,11	71,96	40,74
Analyse des marges
Marge brute %	96,82	92,95	91,76	93,72	89,9
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	22,99	19,5	14,12	12,03	14,17
Marge d’EBITDA %	74,2	73,95	78,85	83,31	77,08
Marge EBITA %	73,78	73,65	78,68	83,09	76,76
Marge d'EBIT %	73,75	73,62	78,66	83,08	76,75
Marge des activités poursuivies %	5,92	12,38	21,57	15,22	8,95
Marge nette %	5,92	12,38	21,57	15,22	8,95
Net Avail. Pour la marge commune %	5,92	12,38	21,57	15,22	8,95
Marge nette normalisée %	4,5	10,31	18,76	13,43	7,55
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	-116,09	-138,93	-70,93	-88,45	-55,91
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	-74,06	-102,92	-39,95	-48,97	-14,57
Rotation des actifs
Rotation des actifs	0,27	0,36	0,58	0,71	0,59
Rotation des actifs corporels	19,36	39,64	62,49	50,64	33,47
Rotation des créances (moyenne des créances)	0,1	0,07	0,3	0,13	0,09
Liquidité à court terme
Current Ratio	1,18	1,13	1,18	1,13	1,13
Quick Ratio	1,15	1,1	1,14	1,08	1,08
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	-0,04	-0,13	0,02	0,01	-0,05
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	3,83 k	4,98 k	1,21 k	2,84 k	4,14 k
Délais de paiement des fournisseurs	-	-	-	-	-
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	495,06	673,29	478,88	579,22	712,52
Dette totale / Capital total	83,2	87,07	82,73	85,28	87,69
Dette à long terme / Capitaux propres	1,15	0,75	0,59	-0,39	3,82
Dette à long terme / Capital total	0,19	0,1	0,1	-0,06	0,47
Dette totale / Total de l'actif	83,58	87,38	83,59	85,72	87,9
EBIT / Charges d'intérêt	1,1	1,28	1,59	1,32	1,16
EBITDA / Charges d'intérêt	1,11	1,29	1,59	1,32	1,18
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	1,09	1,28	1,56	1,3	1,17
Dette totale / EBITDA	4,73	4,06	2,2	1,94	2,21
Dette nette / EBITDA	4,64	4,01	2,18	1,91	2,17
Dette totale / (EBITDA - Capex)	4,82	4,09	2,26	1,97	2,23
Dette nette / (EBITDA - Capex)	4,73	4,05	2,23	1,94	2,19
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	99,6	118,08	187,79	153,18	41,55
Résultat brut, Croissance 1 an	98,65	109,36	184,12	158,59	35,78
EBITDA, 1 an Croissance en %	132,66	117,35	206,86	167,51	30,96
EBITA, 1 an Croissance en %	133,44	117,72	207,42	167,38	30,76
EBIT, 1 an Croissance %	133,58	117,72	207,47	167,42	30,75
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	753,74	356,18	401,37	78,57	-16,7
Résultat net, Croissance 1 an	753,74	356,18	401,37	78,57	-16,7
Résultat net normalisé sur 1 an	430,48	400,23	423,46	81,25	-20,43
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	715,67	257,71	401,37	78,57	-16,7
Créances clients, Croissance sur 1 an	41,22	80,3	75,21	119,64	48,34
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	13,2	0,63	164	230,77	78,89
Total des actifs, 1 an Croissance en %	41,94	78,08	79,94	123,37	44,95
Actif corporel net, Croissance 1 an	59,23	36,35	135,05	93,91	21,14
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	59,41	36,91	133,98	94,4	22,8
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	-1,99 k	434,61	-124,81	-12,94	-1,24 k
CAPEX, Croissance 1 an	509,2	-8,81	790,55	73	-31,5
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	270,73	161,01	46,93	215,72	-10,52
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	508,26	203,11	11,71	210,33	-57,88
Dividende par action, 1 an de croissance	-	202,94	566,99	-47,6	243,06
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	19,38	108,64	150,52	169,93	89,31
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	22,42	103,94	143,89	171,05	87,38
EBITDA, 2 ans CAGR %	22,83	124,88	158,26	186,51	87,17
EBITA, 2 ans CAGR %	22,86	125,44	158,71	186,7	86,98
EBIT, 2 ans CAGR %	22,89	125,51	158,74	186,75	86,99
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	8,16	524,07	378,24	199,22	21,96
Résultat net, CAGR sur 2 ans	8,16	524,07	378,24	199,22	21,96
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	4,51	415,13	411,71	208,02	20,09
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	5,71	440,16	323,49	199,22	21,96
Créances clients, CAGR sur 2 ans	25,88	59,57	77,74	96,17	80,5
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	3,39	6,73	62,99	195,5	143,25
Total des actifs, 2 ans CAGR %	26,74	58,98	79,01	100,48	79,94
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	27,3	47,34	79,02	113,5	53,27
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	27,35	47,74	78,99	113,27	54,5
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	41,48	906,09	15,16	-53,53	215,26
CAPEX, CAGR sur 2 ans	-	135,7	184,98	292,51	8,86
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	26,62	211,06	95,83	115,38	68,08
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	27,1	329,36	84,01	86,19	14,34
Dividende par action, 2 ans CAGR %	-	-	349,51	86,95	34,08
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	7,19	45,93	132,25	151,41	117,67
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	8,53	46,4	127,77	148,7	115,27
EBITDA, 3 ans CAGR %	7,41	48,57	149,43	161,3	120,7
EBITA, 3 ans CAGR %	7,46	48,68	149,99	161,57	120,69
EBIT, 3 ans CAGR %	7,48	48,7	150,06	161,6	120,71
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	4,32	74,75	480,15	244,38	95,37
Résultat net, CAGR sur 3 ans	4,32	74,75	480,15	244,38	95,37
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	1,41	76,12	417,89	262,05	96,17
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	-18,45	58,71	426,91	217,57	95,37
Créances clients, CAGR sur 3 ans	31,45	41,9	64,62	90,73	78,72
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	16,02	2,46	44,34	106,36	149,98
Total des actifs, 3 ans CAGR %	31,15	41,96	65,68	92,72	79,94
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	22,23	30,25	72,16	83,85	76,75
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	22,23	30,46	72,21	83,98	77,43
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	7,93	120,36	192,83	4,91	35,09
CAPEX, CAGR sur 3 ans	61,39	-	267,11	141,3	119,35
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 3 ans	3,61	61,14	142,25	129,62	60,71
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 3 ans	-18,76	69,81	174,1	119,03	13,45
Dividende par action, 3 ans CAGR %	-	-	-	119,59	128,88
Taux de croissance annuel composé sur cinq ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 5 ans	14,34	27,91	50,53	86,64	114,01
Résultat brut, CAGR sur 5 ans	15,36	27,42	50,04	87,3	110,66
EBITDA, 5 ans CAGR %	15,5	27,1	52,56	93,2	122,36
EBITA, 5 ans CAGR %	15,55	27,14	52,71	93,34	122,58
EBIT, 5 ans CAGR %	15,55	27,13	52,74	93,37	122,62
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 5 ans	5,43	29,91	91,81	116,69	210,89
Résultat net, CAGR sur 5 ans	5,43	29,91	91,81	116,69	210,89
Résultat net normalisé, CAGR sur 5 ans	4,78	33,82	93,76	120,25	188,64
BPA dilué avant extra, 5 ans CAGR %	-	6,75	57,61	104,53	193,45
Créances clients, CAGR sur 5 ans	10,9	21,07	48,31	61,52	70,8
Immobilisations corporelles nettes, 5 ans CAGR %	27,74	9,18	32,92	56,52	77,85
Total des actifs, 5 ans CAGR %	11,57	21,27	48,53	62,98	71,24
Actif corporel net, CAGR sur 5 ans	19,37	22,36	42,39	58,72	64,34
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 5 ans	19,4	22,48	42,38	58,8	64,9
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 5 ans	36,53	85,23	10,76	18,24	201,6
CAPEX, CAGR sur 5 ans	36,38	-14,8	102,6	-	125,75
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 5 ans	19,16	50,95	33,66	80,97	109,3
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 5 ans	20,32	75,42	12,66	76,18	93,21