Flux de Trésorerie Travel + Leisure Co.

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US8941641024

Hôtels, Motels et Croisières

Marché Fermé - NYSE 22:00:03 03/09/2026			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
66,40 ^USD	-1,22%		-7,38%	-5,86%

18/08	Travel + Leisure Co. : Susquehanna toujours à l'achat	ZM
06/08	Travel & Leisure : un dirigeant cède des actions pour un montant de 4 104 126 $, selon une déclaration à la SEC	MT

12c9bb14b1.KbuBU0gfoBB3dVtEmUYHdCzvKXL1wKNd68TfwLzS8QM.RtfmODB20WNFHRYF1gpPBhmwbwiTkJQ4m4mn9NqIuUdji7IlLVzxdAcQHg

Données Financières Publiées: TRAVEL + LEISURE CO.

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2021 (USD)	2022 (USD)	2023 (USD)	2024 (USD)	2025 (USD)
Chiffre d'affaires	2,68 Md	3,1 Md	3,23 Md	3,33 Md	3,46 Md
Recettes de la division Finances	404 M	406 M	427 M	450 M	454 M
Autres recettes, total	52 M	66 M	92 M	86 M	105 M
Total Chiffre d'affaires	3,13 Md	3,57 Md	3,75 Md	3,86 Md	4,02 Md
Coût des marchandises vendues, total	1,48 Md	1,76 Md	1,82 Md	1,84 Md	1,88 Md
Charges d'intérêt - Division des finances	81 M	79 M	112 M	136 M	135 M
Résultat Brut	1,57 Md	1,73 Md	1,82 Md	1,89 Md	2,01 Md
Frais de vente, généraux et administratifs, total	797 M	930 M	961 M	1,02 Md	1,08 Md
Dépréciation et amortissement - (IS)	124 M	119 M	112 M	115 M	124 M
Autres dépenses de fonctionnement, total	921 M	1,05 Md	1,07 Md	1,14 Md	1,21 Md
Résultat d'Exploitation	649 M	679 M	748 M	752 M	803 M
Intérêts payés, total	-198 M	-195 M	-251 M	-249 M	-232 M
Intérêts perçus et revenus des placements	3 M	6 M	13 M	14 M	9 M
Charges d'intérêt nettes	-195 M	-189 M	-238 M	-235 M	-223 M
Gains (Pertes) sur les investissements en actions	-	-	-	-	-
Autres produits non opérationnels	6 M	17 M	3 M	8 M	3 M
EBT, hors éléments non courants	460 M	507 M	513 M	525 M	583 M
Charges de restructuration	1 M	-14 M	-26 M	-16 M	-248 M
Dépréciation du goodwill	-	-	-	-	-
Gains (Pertes) sur le droit d'utilisation d'actifs	6 M	-5 M	-	-	-
Gains (Pertes) sur la vente d’actifs	-	-9 M	-2 M	-	4 M
Dépréciation coût d'acquisition d'actifs	-1 M	-1 M	-	-3 M	-2 M
Règlements d'assurance	-	-	-	-	-
Autres éléments non courants	-37 M	8 M	-	7 M	-
EBT, elements non courants inclus	429 M	486 M	485 M	513 M	337 M
Charge d'impôt	116 M	130 M	94 M	135 M	107 M
Résultat des activités poursuivies	313 M	356 M	391 M	378 M	230 M
Résultat des activités abandonnées	-5 M	1 M	5 M	33 M	-
Résultat net part du groupe	308 M	357 M	396 M	411 M	230 M
Intérêts minoritaires	-	-	-	-	-
Résultat net	308 M	357 M	396 M	411 M	230 M
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	308 M	357 M	396 M	411 M	230 M
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	313 M	356 M	391 M	378 M	230 M
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	3,56	4,28	5,32	5,86	3,51
BPA de base - Activités poursuivies	3,62	4,27	5,25	5,39	3,51
Moyenne pondérée des actions en circulation	86,5 M	83,4 M	74,5 M	70,1 M	65,6 M
Bénéfice net par action - dilué	3,52	4,24	5,28	5,82	3,44
BPA dilué - Activités poursuivies	3,58	4,23	5,21	5,35	3,44
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	87,3 M	84,2 M	75 M	70,7 M	66,9 M
BPA de base normalisé	3,32	3,8	4,3	4,68	5,55
BPA dilué normalisé	3,29	3,76	4,28	4,64	5,45
Dividende par action	1,25	1,6	1,8	2	2,24
Ratio de distribution	35,39	37,82	34,34	34,55	64,78
Éléments supplémentaires
EBITDA	773 M	798 M	860 M	867 M	927 M
EBITA	658 M	688 M	758 M	762 M	813 M
EBIT	649 M	679 M	748 M	752 M	803 M
EBITDAR	808 M	834 M	894 M	901 M	961 M
Total des revenus (tels que rapportés)	3,13 Md	3,57 Md	3,75 Md	3,86 Md	4,02 Md
Taux d’imposition effectif (%)	27,04	26,75	19,38	26,32	31,75
Impôts intérieurs courants	138 M	106 M	60 M	68 M	73 M
Impôts étrangers courants	17 M	28 M	26 M	41 M	55 M
Total des impôts courants	155 M	134 M	86 M	109 M	128 M
Impôts intérieurs différés	-40 M	-4 M	6 M	28 M	-19 M
Impôts étrangers différés	1 M	-	2 M	-2 M	-2 M
Total des impôts différés	-39 M	-4 M	8 M	26 M	-21 M
Résultat net normalisé	288 M	317 M	321 M	328 M	364 M
Intérêts capitalisés	1 M	1 M	1 M	1 M	1 M
Intérêts sur la dette à long terme	81 M	81 M	113 M	138 M	137 M
Provisions de pension	-	-	-	-	-
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépense de publicité	33 M	30 M	30 M	26 M	35 M
Dépenses de marketing	330 M	421 M	477 M	524 M	550 M
Dépense de marketing	363 M	451 M	507 M	550 M	585 M
Dépenses générales et administratives	434 M	479 M	454 M	475 M	498 M
Charges locatives nettes, total	35 M	36 M	34 M	34 M	34 M
Charges d'intérêts imputées au titre des contrats de location	9,27 M	10,08 M	11,94 M	11,93 M	11,09 M
Amortissement imputé des contrats de location simple	25,73 M	25,92 M	22,06 M	22,07 M	22,91 M
Rémunération payée en actions, autres (total)	32 M	45 M	38 M	41 M	57 M
Total des rémunérations fondées sur des actions	32 M	45 M	38 M	41 M	57 M

Période Fiscale: Décembre	2021 (USD)	2022 (USD)	2023 (USD)	2024 (USD)	2025 (USD)
Actifs
Trésorerie et équivalents	369 M	550 M	282 M	167 M	253 M
Valeur mobilières de placement (VMP) à court terme	46 M	34 M	24 M	34 M	35 M
Total des liquidités et VMP	415 M	584 M	306 M	201 M	288 M
Créances clients, total	2,44 Md	2,53 Md	2,71 Md	2,77 Md	2,8 Md
Autres créances	62 M	68 M	136 M	126 M	119 M
Total des créances	2,5 Md	2,6 Md	2,84 Md	2,9 Md	2,92 Md
Stocks	1,22 Md	1,19 Md	1,14 Md	1,23 Md	1,13 Md
Dépenses payées d'avance	227 M	202 M	229 M	214 M	214 M
Liquidités soumises à restrictions	128 M	138 M	176 M	162 M	173 M
Autres actifs à court terme, total	-	12 M	29 M	19 M	28 M
Total de l'actif circulant	4,49 Md	4,73 Md	4,72 Md	4,72 Md	4,75 Md
Immobilisations corporelles brutes	1 Md	990 M	972 M	915 M	857 M
Amortissements cumulés	-392 M	-415 M	-418 M	-433 M	-403 M
Immobilisations corporelles nettes	612 M	575 M	554 M	482 M	454 M
Investissements à long terme	21 M	18 M	19 M	18 M	18 M
Goodwill	961 M	955 M	962 M	966 M	972 M
Autres immobilisations incorporelles, total	375 M	352 M	346 M	365 M	363 M
Créances à long terme	-	-	-	-	-
Prêts à long terme	-	-	-	-	-
Actifs d'impôts différés à long terme	25 M	23 M	23 M	23 M	27 M
Charges différées à long terme	81 M	91 M	109 M	108 M	121 M
Autres actifs à long terme, total	25 M	16 M	8 M	50 M	52 M
Total des actifs	6,59 Md	6,76 Md	6,74 Md	6,74 Md	6,76 Md
Passifs
Comptes à payer, total	62 M	65 M	73 M	67 M	62 M
Charges à payer, total	420 M	423 M	400 M	445 M	471 M
Part à court terme de la dette à long terme	431 M	618 M	537 M	554 M	901 M
Part à court terme des contrats de location	37 M	36 M	38 M	38 M	35 M
Impôts sur le revenu à payer	106 M	80 M	65 M	60 M	74 M
Revenus collectés avant livraison du produit/service	-	-	-	-	-
Autres passifs à court terme	13 M	43 M	10 M	-	-
Total du passif circulant	1,07 Md	1,26 Md	1,12 Md	1,16 Md	1,54 Md
Dette à long terme	4,87 Md	5,01 Md	5,09 Md	5,02 Md	4,7 Md
Contrats de location à long terme	108 M	86 M	69 M	62 M	119 M
Recettes non acquises Non courantes	382 M	399 M	442 M	457 M	468 M
Pensions et autres avantages postérieurs à l'emploi	-	-	-	-	-
Passif d'impôt différé Non courant	686 M	679 M	687 M	722 M	704 M
Autres passifs non courants	264 M	219 M	245 M	194 M	204 M
Total du passif	7,38 Md	7,66 Md	7,66 Md	7,62 Md	7,74 Md
Actions ordinaires, total	2 M	2 M	2 M	2 M	3 M
Primes d'émissions d'actions	4,19 Md	4,24 Md	4,28 Md	4,33 Md	4,4 Md
Bénéfices non distribués sur l'exercice	1,59 Md	1,81 Md	2,07 Md	2,33 Md	2,41 Md
Actions détenues en propre	-6,53 Md	-6,89 Md	-7,2 Md	-7,43 Md	-7,74 Md
Résultat global et autres	-48 M	-79 M	-70 M	-112 M	-66 M
Total des fonds propres ordinaires	-801 M	-913 M	-918 M	-881 M	-981 M
Intérêts minoritaires	7 M	9 M	1 M	1 M	-1 M
Total des capitaux propres	-794 M	-904 M	-917 M	-880 M	-982 M
Total du passif et des capitaux propres	6,59 Md	6,76 Md	6,74 Md	6,74 Md	6,76 Md
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	85,71 M	77,56 M	71,03 M	66,7 M	62,4 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	85,93 M	78,4 M	71,43 M	67,12 M	63,06 M
Actif net par action	-9,32	-11,65	-12,85	-13,13	-15,56
Actif corporel net	-2,14 Md	-2,22 Md	-2,23 Md	-2,21 Md	-2,32 Md
Actif corporel net par action	-24,87	-28,32	-31,16	-32,95	-36,73
Total de la dette	5,45 Md	5,75 Md	5,73 Md	5,67 Md	5,76 Md
Dette nette	5,03 Md	5,17 Md	5,43 Md	5,47 Md	5,47 Md
Dette relative aux contrats de location	280 M	288 M	272 M	272 M	272 M
Intérêts minoritaires, total (y compris la division financière)	7 M	9 M	1 M	1 M	-1 M
Code comptable - Valorisation des stocks	3	3	3	3	3
Stocks - matières premières, total	1 M	1 M	20 M	29 M	10 M
Stocks - travaux en cours, total	13 M	14 M	5 M	10 M	9 M
Stocks de produits finis, total	1,01 Md	982 M	899 M	970 M	883 M
Stocks - Autres	191 M	196 M	211 M	218 M	226 M
Terres possédées	30 M	30 M	28 M	28 M	20 M
Bâtiments, total	653 M	671 M	665 M	625 M	564 M
Machines, total	204 M	192 M	168 M	144 M	120 M
Employés à temps plein	16,8 k	18,2 k	19 k	19 k	19,3 k
Salariés à temps partiel	-	-	-	-	-
Immobilisations en crédit-bail - Brut	-	-	-	-	-
Provision cumulée pour créances douteuses (Supple)	709 M	709 M	717 M	756 M	821 M

Période Fiscale: Décembre	2021 (USD)	2022 (USD)	2023 (USD)	2024 (USD)	2025 (USD)
Résultat net	308 M	357 M	396 M	411 M	230 M
Dépréciation et amortissement - CF	115 M	110 M	102 M	105 M	114 M
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	9 M	9 M	10 M	10 M	10 M
Amortissements et dépréciations, Total	124 M	119 M	112 M	115 M	124 M
(Gain) perte résultant de la vente d'un actif	-	9 M	2 M	-	-
(Gain) perte sur la vente d'investissements - (CF)	-6 M	-	-	-	-
Dépréciation du coût d'acquisition d'actifs et dépenses de restructuration	1 M	1 M	-	3 M	10 M
Provision pour pertes sur créances	129 M	302 M	348 M	432 M	484 M
Rémunération à base d'actions (CF)	32 M	45 M	38 M	41 M	57 M
Avantage fiscal lié aux options d'achat d'actions	-	-	-	-	-
Trésorerie nette provenant des activités abandonnées	-	-1 M	-5 M	-33 M	-
Autres activités d'exploitation, total	6 M	39 M	43 M	62 M	224 M
Variation des créances	20 M	-401 M	-522 M	-514 M	-500 M
Variation des stocks	-6 M	31 M	25 M	-16 M	-68 M
Variation des dettes fournisseurs	24 M	-71 M	-70 M	-19 M	96 M
Variation des revenus collectés avant livraison	-72 M	12 M	30 M	10 M	5 M
Variation des autres actifs nets d'exploitation	8 M	0	-47 M	-28 M	-22 M
Flux de trésorerie d'exploitation	568 M	442 M	350 M	464 M	640 M
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-57 M	-52 M	-74 M	-81 M	-117 M
Vente d'immobilisations corporelles	-	8 M	-	1 M	10 M
Acquisitions en espèces	-37 M	-2 M	-6 M	-44 M	-1 M
cession totale ou partielle d'une activité	-	-	-	-	-
Investissements en titres négociables et en actions, total	-	-	-	-	2 M
Autres activités d'investissement, total	1 M	-4 M	-	0	-1 M
Flux de trésorerie d'investissement	-93 M	-50 M	-80 M	-124 M	-107 M
Dette à court terme émise, total	-	-	-	-	-
Dette à long terme émise, total	2,07 Md	2,18 Md	3,96 Md	3,72 Md	4,38 Md
Total de la dette émise	2,07 Md	2,18 Md	3,96 Md	3,72 Md	4,38 Md
Remboursement de la dette à court terme, total	-	-	-	-	-
Remboursement de la dette à long terme, total	-3,18 Md	-1,85 Md	-3,97 Md	-3,77 Md	-4,39 Md
Total de la dette remboursée	-3,18 Md	-1,85 Md	-3,97 Md	-3,77 Md	-4,39 Md
Émission d'actions ordinaires	11 M	10 M	9 M	15 M	34 M
Rachat d'actions ordinaires	-25 M	-351 M	-309 M	-234 M	-301 M
Dividendes ordinaires payés	-109 M	-135 M	-136 M	-142 M	-149 M
Dividendes ordinaires et de préférence payés	-109 M	-135 M	-136 M	-142 M	-149 M
Autres activités de financement, total	-59 M	-51 M	-52 M	-38 M	-16 M
Flux de trésorerie de financement	-1,29 Md	-196 M	-500 M	-458 M	-443 M
Ajustements des taux de change	-7 M	-5 M	-	-11 M	7 M
Variation nette de la trésorerie	-820 M	191 M	-230 M	-129 M	97 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	263 M	240 M	321 M	358 M	324 M
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	110 M	153 M	144 M	100 M	87 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	722 M	356 M	73,62 M	292 M	513 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	846 M	477 M	230 M	448 M	658 M
Variation du fonds de roulement net	-341 M	59 M	313 M	97 M	-92 M
Dette nette émise (remboursée)	-1,11 Md	331 M	-12 M	-59 M	-11 M

Période Fiscale: Décembre	2021 (USD)	2022 (USD)	2023 (USD)	2024 (USD)	2025 (USD)
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	5,71	6,36	6,93	6,98	7,44
Rentabilité du capital total (ROTC)	7,91	8,93	9,67	9,79	10,49
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	-35,53	-41,93	-42,94	-42,07	-24,7
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	-35,25	-41,54	-42,71	-42,02	-24,7
Analyse des marges
Marge brute %	50,1	48,44	48,56	48,96	49,99
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	25,43	26,07	25,63	26,53	26,93
Marge d’EBITDA %	24,66	22,37	22,93	22,44	23,05
Marge EBITA %	21	19,29	20,21	19,72	20,22
Marge d'EBIT %	20,71	19,04	19,95	19,46	19,97
Marge des activités poursuivies %	9,99	9,98	10,43	9,78	5,72
Marge nette %	9,83	10,01	10,56	10,64	5,72
Net Avail. Pour la marge commune %	9,99	9,98	10,43	9,78	5,72
Marge nette normalisée %	9,17	8,88	8,55	8,49	9,06
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	23,03	9,97	1,96	7,57	12,75
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	26,98	13,38	6,15	11,59	16,36
Rotation des actifs
Rotation des actifs	0,44	0,53	0,56	0,57	0,6
Rotation des actifs corporels	5,32	6,01	6,64	7,46	8,59
Rotation des créances (moyenne des créances)	1,06	1,25	1,23	1,21	1,24
Rotation des stocks (stock moyen)	1,16	1,46	1,56	1,55	1,59
Liquidité à court terme
Current Ratio	4,2	3,74	4,2	4,06	3,08
Quick Ratio	2,73	2,52	2,8	2,66	2,08
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	0,53	0,35	0,31	0,4	0,41
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	343,26	293,06	295,75	301,33	293,99
Délais d'écoulement des stocks (stocks moyens)	315,41	249,8	233,82	235,43	229,1
Délais de paiement des fournisseurs	16,74	13,34	14,32	13,29	13,25
Cycle de conversion des liquidités (jours moyens)	641,93	529,51	515,26	523,47	509,84
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	-686,27	-636,39	-625,19	-644,32	-586,46
Dette totale / Capital total	117,06	118,64	119,04	118,37	120,56
Dette à long terme / Capitaux propres	-627,33	-564,05	-562,49	-577,05	-491,14
Dette à long terme / Capital total	107	105,16	107,1	106,01	100,96
Dette totale / Total de l'actif	112,05	113,38	113,61	113,07	114,53
EBIT / Charges d'intérêt	3,28	3,48	2,98	3,02	3,46
EBITDA / Charges d'intérêt	4,08	4,28	3,56	3,62	4,14
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	3,79	4,01	3,27	3,29	3,64
Dette totale / EBITDA	6,74	6,9	6,41	6,29	5,99
Dette nette / EBITDA	6,23	6,2	6,07	6,07	5,69
Dette totale / (EBITDA - Capex)	7,26	7,36	6,99	6,91	6,82
Dette nette / (EBITDA - Capex)	6,7	6,61	6,62	6,67	6,48
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	45,09	13,82	5,13	3,04	4,06
Résultat brut, Croissance 1 an	68,45	10,06	5,38	3,9	6,24
EBITDA, 1 an Croissance en %	277,07	3,23	7,77	0,81	6,92
EBITA, 1 an Croissance en %	639,33	4,56	10,17	0,53	6,69
EBIT, 1 an Croissance %	721,52	4,62	10,16	0,53	6,78
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	-223,72	13,74	9,83	-3,32	-39,15
Résultat net, Croissance 1 an	-220,78	15,91	10,92	3,79	-44,04
Résultat net normalisé sur 1 an	-600	9,5	2,19	2,34	11,05
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	-221,36	18,16	23,17	2,69	-35,7
Créances clients, Croissance sur 1 an	-6,05	3,69	6,96	2,51	1,05
Stocks, Croissance 1 an	-9,73	-1,89	-4,86	8,11	-8,07
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	7,94	-6,05	-3,65	-13	-5,81
Total des actifs, 1 an Croissance en %	-13,46	2,57	-0,28	-0,04	0,37
Actif corporel net, Croissance 1 an	-5,48	3,88	0,27	-0,63	4,7
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	-17,85	13,98	0,55	-4,03	11,35
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	51,87	-22,18	-20,81	32,57	37,93
CAPEX, Croissance 1 an	-17,39	-8,77	42,31	9,46	44,44
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	28,59	-50,68	-78,19	249,63	75,42
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	24,11	-43,48	-49,82	86,28	46,85
Dividende par action, 1 an de croissance	-21,88	28	12,5	11,11	12
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	-11,95	28,51	9,39	4,08	3,55
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	-13,58	36,16	7,7	4,64	5,06
EBITDA, 2 ans CAGR %	-9,7	97,3	5,48	4,23	3,82
EBITA, 2 ans CAGR %	-11,28	178,03	7,33	5,24	3,56
EBIT, 2 ans CAGR %	-11,41	193,17	7,36	5,24	3,61
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	-19,99	18,62	11,77	3,04	-23,3
Résultat net, CAGR sur 2 ans	-22,06	18,32	13,39	7,3	-23,79
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	-18,64	134,75	5,6	2,27	6,6
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	-17,74	19,75	20,64	12,46	-18,74
Créances clients, CAGR sur 2 ans	-13,54	-1,3	5,31	4,71	1,78
Stocks, CAGR sur 2 ans	0,71	-5,89	-3,39	1,41	-0,31
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	-0,89	0,7	-4,86	-8,44	-9,47
Total des actifs, 2 ans CAGR %	-5,98	-5,79	1,13	-0,16	0,16
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	7,89	-0,91	2,06	-0,18	2
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	22,94	-3,23	7,05	-1,77	3,37
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	12,1	8,71	-21,5	2,46	35,22
CAPEX, CAGR sur 2 ans	-27,35	-13,19	13,94	24,81	25,74
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	99,91	-20,42	-68,04	-6,92	147,65
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	73,21	-16,3	-47,76	-1,25	65,39
Dividende par action, 2 ans CAGR %	-16,67	0	20	11,8	11,55
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	-7,27	-4,08	20,19	7,23	4,07
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	-8,03	-6,32	25,02	6,42	5,17
EBITDA, 3 ans CAGR %	-4,8	-5,58	61,28	3,9	5,12
EBITA, 3 ans CAGR %	-5,1	-6,29	104,22	5,01	5,72
EBIT, 3 ans CAGR %	-5,04	-6,36	111,56	5,03	5,75
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	5,57	-10,04	15,62	6,49	-13,55
Résultat net, CAGR sur 3 ans	-22,9	-11,03	15,8	10,09	-13,63
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	-10	-9,98	77,33	4,5	5,11
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	10,13	-7,18	20,88	14,33	-6,66
Créances clients, CAGR sur 3 ans	-8,24	-8,14	1,38	4,37	3,47
Stocks, CAGR sur 3 ans	-0,22	-0,17	-5,55	0,3	-1,85
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	3,88	-2,64	-0,77	-7,65	-7,57
Total des actifs, 3 ans CAGR %	-2,73	-3,22	-3,99	0,74	0,01
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	6,46	6,54	-0,52	1,16	1,42
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	11,75	19,88	-1,99	3,22	2,42
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	8,72	-0,74	-2,19	-6,52	13,13
CAPEX, CAGR sur 3 ans	-16,81	-21,62	2,36	12,43	31,04
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 3 ans	-33,79	25,32	-49,19	-25,98	14,97
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 3 ans	-31,17	19,2	-30,32	-19,05	12,72
Dividende par action, 3 ans CAGR %	-12,87	-3,85	4	16,96	11,87
Taux de croissance annuel composé sur cinq ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 5 ans	-3,22	-1,29	-0,94	-0,9	13,23
Résultat brut, CAGR sur 5 ans	-3,37	-2,35	-2,03	-2,08	16,62
EBITDA, 5 ans CAGR %	-0,61	-0,54	-0,82	-1,77	35,23
EBITA, 5 ans CAGR %	-0,68	-0,2	-0,31	-1,84	55,65
EBIT, 5 ans CAGR %	-0,63	-0,15	-0,27	-1,88	59,01
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 5 ans	-2,32	-11,23	8,01	-5,02	-1,89
Résultat net, CAGR sur 5 ans	-12,8	-16,01	-10,04	-4,11	-2,04
Résultat net normalisé, CAGR sur 5 ans	-3,97	-1,56	-4,06	-5,46	44,67
BPA dilué avant extra, 5 ans CAGR %	2,46	-7,42	14,22	0,23	3,12
Créances clients, CAGR sur 5 ans	30,77	-3,96	-3,04	-3,2	1,54
Stocks, CAGR sur 5 ans	31,44	-0,91	-1,5	0,46	-3,49
Immobilisations corporelles nettes, 5 ans CAGR %	-5,38	-1,62	0,29	-5	-4,35
Total des actifs, 5 ans CAGR %	-7,67	-8,35	-1,2	-2,01	-2,35
Actif corporel net, CAGR sur 5 ans	4,12	35,67	4,68	3,8	0,48
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 5 ans	2,33	3,49	9,85	10,7	0,12
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 5 ans	-10,02	-14,83	-4,56	0,53	11,34
CAPEX, CAGR sur 5 ans	-13,4	-13,44	-5,65	-5,59	11,14
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 5 ans	13,24	-42,71	-50,54	10,11	-1,79
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 5 ans	12,43	-39,02	-38,38	9,71	-0,7
Dividende par action, 5 ans CAGR %	-8,97	-7,16	-0,97	2,13	6,96