NIHON OFFICE AUTOMATION RESEARCH CO., LTD.

Flux de Trésorerie Nihon Office Automation Research Co., Ltd.

Actions

5241

JP3689510000

Services et conseils en informatique

Cours en clôture NAGOYA STOCK EXCHANGE Autres places de cotation 26/06/2026			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
830,00 ^JPY	+0,73%		+15,60%	-15,82%

15/06	Nihon Office Automation Research Co., Ltd. (NSE:5241) annonce un rachat d'actions portant sur 110 000 titres, soit 6,84 % du capital, pour 75,35 millions de yens.	CI
15/06	Nihon Office Automation Research Co., Ltd. autorise un plan de rachat d'actions	CI

9e8c4064a9c8e2c5.T4HUPVX0YvRkRvKxRtFUe7dZnuq7NrMx1tKl9f-Vs4c.BuudCwagG583dKjmFrsiSM9p0YLhD9tYhorhgJ3g-sV7zp0KYp0hozckgQ

Données Financières Publiées: NIHON OFFICE AUTOMATION RESEARCH CO., LTD.

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2020	2021	2024	2025
Chiffre d'affaires	2,28 Md	2,56 Md	2,95 Md	2,99 Md
Total Chiffre d'affaires	2,28 Md	2,56 Md	2,95 Md	2,99 Md
Coût des marchandises vendues, total	1,94 Md	2,14 Md	2,44 Md	2,43 Md
Résultat Brut	341 M	421 M	509 M	558 M
Frais de vente, généraux et administratifs, total	327 M	317 M	385 M	400 M
Provision pour créances douteuses	-2 M	-	-	-
Dépréciation et amortissement - (IS)	1 M	1 M	6 M	4 M
Autres dépenses de fonctionnement, total	326 M	318 M	391 M	404 M
Résultat d'Exploitation	15 M	103 M	118 M	154 M
Intérêts payés, total	-5 M	-7 M	-8 M	-5 M
Intérêts perçus et revenus des placements	-	-	-	1 M
Charges d'intérêt nettes	-5 M	-7 M	-8 M	-4 M
Autres produits non opérationnels	9 M	2 M	2 M	9 M
EBT, hors éléments non courants	19 M	98 M	112 M	159 M
Gains (Pertes) sur le droit d'utilisation d'actifs	-	-	-	4 M
Dépréciation coût d'acquisition d'actifs	-1 M	-	-	-
EBT, elements non courants inclus	18 M	98 M	112 M	163 M
Charge d'impôt	5 M	29 M	39 M	55 M
Résultat des activités poursuivies	13 M	69 M	73 M	108 M
Résultat net part du groupe	13 M	69 M	73 M	108 M
Résultat net	13 M	69 M	73 M	108 M
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	13 M	69 M	73 M	108 M
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	13 M	69 M	73 M	108 M
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	19,46	103,29	106,11	134,33
BPA de base - Activités poursuivies	19,46	103,29	106,11	134,33
Moyenne pondérée des actions en circulation	668 k	668 k	688 k	804 k
Bénéfice net par action - dilué	19,46	103,29	106,11	134,33
BPA dilué - Activités poursuivies	19,46	103,29	106,11	134,33
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	668 k	668 k	688 k	804 k
BPA de base normalisé	17,78	91,69	101,75	123,6
BPA dilué normalisé	17,78	91,69	101,75	123,6
Ratio de distribution	-	-	10,96	12,96
Éléments supplémentaires
EBITDA	16 M	104 M	125 M	160 M
EBITA	15 M	103 M	118 M	154 M
EBIT	15 M	103 M	118 M	154 M
EBITDAR	-	-	170 M	205 M
Taux d’imposition effectif (%)	27,78	29,59	34,82	33,74
Résultat net normalisé	11,88 M	61,25 M	70 M	99,38 M
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépenses générales et administratives	-	-	96 M	90 M
Charges locatives nettes, total	-	-	45 M	45 M
Charges d'intérêts imputées au titre des contrats de location	-	-	6,24 M	6,82 M
Amortissement imputé des contrats de location simple	-	-	38,76 M	38,18 M

Période Fiscale: Décembre	2020	2021	2024	2025
Actifs
Trésorerie et équivalents	620 M	644 M	683 M	612 M
Total des liquidités et VMP	620 M	644 M	683 M	612 M
Créances clients, total	429 M	544 M	457 M	471 M
Total des créances	429 M	544 M	457 M	471 M
Dépenses payées d'avance	13 M	9 M	22 M	20 M
Autres actifs à court terme, total	19 M	10 M	5 M	2 M
Total de l'actif circulant	1,08 Md	1,21 Md	1,17 Md	1,1 Md
Immobilisations corporelles nettes	4 M	3 M	20 M	18 M
Investissements à long terme	78 M	86 M	139 M	128 M
Autres immobilisations incorporelles, total	10 M	7 M	2 M	1 M
Actifs d'impôts différés à long terme	1 M	5 M	6 M	4 M
Charges différées à long terme	1 M	-	-	-
Autres actifs à long terme, total	2 M	2 M	2 M	1 M
Total des actifs	1,18 Md	1,31 Md	1,34 Md	1,26 Md
Passifs
Comptes à payer, total	157 M	77 M	118 M	103 M
Charges à payer, total	-	-	4 M	1 M
Emprunts à court terme	2 M	80 M	-	-
Part à court terme de la dette à long terme	119 M	177 M	140 M	90 M
Impôts sur le revenu à payer	104 M	124 M	152 M	141 M
Autres passifs à court terme	44 M	38 M	42 M	41 M
Total du passif circulant	426 M	496 M	456 M	376 M
Dette à long terme	335 M	328 M	194 M	104 M
Autres passifs non courants	2 M	2 M	2 M	1 M
Total du passif	763 M	826 M	652 M	481 M
Actions ordinaires, total	82 M	82 M	120 M	120 M
Primes d'émissions d'actions	-	-	30 M	30 M
Bénéfices non distribués sur l'exercice	329 M	398 M	526 M	619 M
Résultat global et autres	3 M	4 M	8 M	7 M
Total des fonds propres ordinaires	414 M	484 M	684 M	776 M
Total des capitaux propres	414 M	484 M	684 M	776 M
Total du passif et des capitaux propres	1,18 Md	1,31 Md	1,34 Md	1,26 Md
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	668 k	668 k	700 k	804 k
ECS Total des actions ordinaires en circulation	668 k	668 k	700 k	804 k
Actif net par action	619,76	724,55	977,51	965,17
Actif corporel net	404 M	477 M	682 M	775 M
Actif corporel net par action	604,79	714,07	974,65	963,93
Total de la dette	456 M	585 M	334 M	194 M
Dette nette	-164 M	-59 M	-349 M	-418 M
Dette relative aux contrats de location	-	-	360 M	360 M
Employés à temps plein	-	-	222	239

Période Fiscale: Décembre	2020	2021	2024	2025
Résultat net	-	-	112 M	163 M
Dépréciation et amortissement - CF	-	-	7 M	6 M
Amortissements et dépréciations, Total	-	-	7 M	6 M
(Gain) perte sur la vente d'investissements - (CF)	-	-	-	-4 M
Autres activités d'exploitation, total	-	-	0	-54 M
Variation des créances	-	-	-26 M	-14 M
Variation des dettes fournisseurs	-	-	35 M	-15 M
Variation des autres actifs nets d'exploitation	-	-	-1 M	-16 M
Flux de trésorerie d'exploitation	-	-	127 M	66 M
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-	-	-2 M	-1 M
Vente (achat) d'immobilisations incorporelles	-	-	-1 M	-
Investissements en titres négociables et en actions, total	-	-	-	6 M
Autres activités d'investissement, total	-	-	-7 M	12 M
Flux de trésorerie d'investissement	-	-	-10 M	17 M
Remboursement de la dette à court terme, total	-	-	-66 M	-
Remboursement de la dette à long terme, total	-	-	-189 M	-140 M
Total de la dette remboursée	-	-	-255 M	-140 M
Émission d'actions ordinaires	-	-	60 M	-
Dividendes ordinaires payés	-	-	-8 M	-14 M
Dividendes ordinaires et de préférence payés	-	-	-8 M	-14 M
Flux de trésorerie de financement	-	-	-203 M	-154 M
Ajustements divers des flux de trésorerie	-	-	-	1 M
Variation nette de la trésorerie	-	-	-86 M	-70 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	-	-	8 M	5 M
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	-	-	2 M	54 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	-	-	120 M	59,12 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	-	-	125 M	62,25 M
Variation du fonds de roulement net	-	168 M	-47 M	39 M
Dette nette émise (remboursée)	-	-	-255 M	-140 M

Période Fiscale: Décembre	2020	2021	2024	2025
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	-	5,18	5,42	7,42
Rentabilité du capital total (ROTC)	-	6,64	6,82	9,68
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	-	15,37	11,77	14,79
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	-	15,37	11,77	14,79
Analyse des marges
Marge brute %	14,93	16,45	17,25	18,66
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	14,32	12,38	13,05	13,38
Marge d’EBITDA %	0,7	4,06	4,24	5,35
Marge EBITA %	0,66	4,02	4	5,15
Marge d'EBIT %	0,66	4,02	4	5,15
Marge des activités poursuivies %	0,57	2,7	2,47	3,61
Marge nette %	0,57	2,7	2,47	3,61
Net Avail. Pour la marge commune %	0,57	2,7	2,47	3,61
Marge nette normalisée %	0,52	2,39	2,37	3,32
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	-	-	4,06	1,98
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	-	-	4,23	2,08
Rotation des actifs
Rotation des actifs	-	2,06	2,17	2,31
Rotation des actifs corporels	-	731,43	143,9	157,37
Rotation des créances (moyenne des créances)	-	5,26	6,65	6,44
Liquidité à court terme
Current Ratio	2,54	2,43	2,56	2,94
Quick Ratio	2,46	2,4	2,5	2,88
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	-	-	0,28	0,18
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	-	69,36	55,02	56,64
Délais de paiement des fournisseurs	-	19,96	16,57	16,58
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	110,14	120,87	48,83	25
Dette totale / Capital total	52,41	54,72	32,81	20
Dette à long terme / Capitaux propres	80,92	67,77	28,36	13,4
Dette à long terme / Capital total	38,51	30,68	19,06	10,72
Dette totale / Total de l'actif	64,83	63,05	48,8	38,27
EBIT / Charges d'intérêt	3	14,71	14,75	30,8
EBITDA / Charges d'intérêt	3,2	14,86	15,62	32
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	3,2	14,86	15,38	31,8
Dette totale / EBITDA	28,5	5,62	2,67	1,21
Dette nette / EBITDA	-10,25	-0,57	-2,79	-2,61
Dette totale / (EBITDA - Capex)	28,5	5,62	2,72	1,22
Dette nette / (EBITDA - Capex)	-10,25	-0,57	-2,84	-2,63
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	-	12,08	8,02	1,36
Résultat brut, Croissance 1 an	-	23,46	15,68	9,63
EBITDA, 1 an Croissance en %	-	550	150	28
EBITA, 1 an Croissance en %	-	586,67	180,95	30,51
EBIT, 1 an Croissance %	-	586,67	180,95	30,51
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	-	430,77	128,12	47,95
Résultat net, Croissance 1 an	-	430,77	128,12	47,95
Résultat net normalisé sur 1 an	-	415,79	148,89	41,96
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	-	430,77	126,82	26,59
Créances clients, Croissance sur 1 an	-	26,81	6,28	3,06
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	-	-25	-4,76	-10
Total des actifs, 1 an Croissance en %	-	11,3	-3,68	-5,91
Actif corporel net, Croissance 1 an	-	18,07	23,33	13,64
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	-	16,91	23,02	13,45
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	-	-	24,51	-48,03
CAPEX, Croissance 1 an	-	-	-91,3	-50
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	-	-	61,28	-50,63
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	-	-	57,41	-50,1
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	-	-	10,78	4,63
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	-	-	14,1	12,61
EBITDA, 2 ans CAGR %	-	-	35,58	78,89
EBITA, 2 ans CAGR %	-	-	35,78	91,49
EBIT, 2 ans CAGR %	-	-	35,78	91,49
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	-	-	36,81	83,71
Résultat net, CAGR sur 2 ans	-	-	36,81	83,71
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	-	-	41,42	87,97
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	-	-	36,03	69,45
Créances clients, CAGR sur 2 ans	-	-	-0,22	4,66
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	-	-	216,23	-7,42
Total des actifs, 2 ans CAGR %	-	-	3,55	-4,8
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	-	-	13,76	18,38
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	-	-	13,39	18,14
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	-	-	20,13	-19,56
CAPEX, CAGR sur 2 ans	-	-	-	-79,15
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	-	-	22,35	-10,76
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	-	-	21,15	-11,37
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	-	-	4,84	7,54
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	-	-	6,53	12,59
EBITDA, 3 ans CAGR %	-	-	6,32	33,01
EBITA, 3 ans CAGR %	-	-	4,64	34
EBIT, 3 ans CAGR %	-	-	4,64	34
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	-	-	1,9	40,43
Résultat net, CAGR sur 3 ans	-	-	1,9	40,43
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	-	-	4,55	41,6
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	-	-	0,9	32,81
Créances clients, CAGR sur 3 ans	-	-	-5,64	0,86
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	-	-	88,21	108,01
Total des actifs, 3 ans CAGR %	-	-	0,66	0,29
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	-	-	12,66	13,72
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	-	-	12,22	13,41
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-9,14
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-9,59
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-9,86
Taux de croissance annuel composé sur cinq ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 5 ans	-	-	-	5,53
Résultat brut, CAGR sur 5 ans	-	-	-	10,35
EBITDA, 5 ans CAGR %	-	-	-	58,49
EBITA, 5 ans CAGR %	-	-	-	59,33
EBIT, 5 ans CAGR %	-	-	-	59,33
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 5 ans	-	-	-	52,72
Résultat net, CAGR sur 5 ans	-	-	-	52,72
Résultat net normalisé, CAGR sur 5 ans	-	-	-	52,94
BPA dilué avant extra, 5 ans CAGR %	-	-	-	47,16
Créances clients, CAGR sur 5 ans	-	-	-	1,89
Immobilisations corporelles nettes, 5 ans CAGR %	-	-	-	35,1
Total des actifs, 5 ans CAGR %	-	-	-	1,32
Actif corporel net, CAGR sur 5 ans	-	-	-	13,92
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 5 ans	-	-	-	13,39