DOFER YAPI MALZEMELERI SANAYI VE TICARET

Flux de Trésorerie Dofer Yapi Malzemeleri Sanayi ve Ticaret

Actions

DOFER

TREDOFR00023

Fournitures de construction et installation

Temps Différé Borsa Istanbul 12:13:44 21/09/2026			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
22,52 ^TRY	-6,17%		-16,97%	-58,64%

07/08	Dofer Yapi Malzemeleri Sanayi ve Ticaret A.S. publie ses résultats pour le deuxième trimestre et le premier semestre clos le 30 juin 2026	CI
28/04	Dofer Yapi Malzemeleri Sanayi ve Ticaret A.S. publie ses résultats pour le premier trimestre clos le 31 mars 2026	CI

ef1face991c98f3d68466f02a.OMlt_BBe2GBWL7ZGSKP58gRuN0xR7ylE3WbJDK7Jc1k.fJtfqSAfoAM7ZYM-feK6wVUNcxwOqVAAhw2PQty_S3QBql7FKSycDixcjg

Données Financières Publiées: DOFER YAPI MALZEMELERI SANAYI VE TICARET

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2022 (TRY)	2023 (TRY)	2024 (TRY)	2025 (TRY)
Chiffre d'affaires	2,87 Md	2,38 Md	3,55 Md	6,89 Md
Total Chiffre d'affaires	2,87 Md	2,38 Md	3,55 Md	6,89 Md
Coût des marchandises vendues, total	2,71 Md	2,28 Md	3,44 Md	6,57 Md
Résultat Brut	166 M	98,4 M	103 M	322 M
Frais de vente, généraux et administratifs, total	27,19 M	49,08 M	86,15 M	163 M
Autres dépenses de fonctionnement	-1,97 M	-13,9 M	-9,64 M	-837 k
Autres dépenses de fonctionnement, total	25,22 M	35,17 M	76,51 M	162 M
Résultat d'Exploitation	140 M	63,23 M	26,58 M	160 M
Intérêts payés, total	-38,09 M	-49,67 M	-79,06 M	-109 M
Intérêts perçus et revenus des placements	6,59 M	34,81 M	130 M	78,71 M
Charges d'intérêt nettes	-31,5 M	-14,86 M	51,44 M	-30,39 M
Gains (pertes) de change	-7,82 M	13,63 M	-6,55 M	-41,9 M
Autres produits non opérationnels	-45,47 M	81,64 M	-90,9 M	-210 M
EBT, hors éléments non courants	55,57 M	144 M	-19,43 M	-122 M
Gains (Pertes) sur le droit d'utilisation d'actifs	-2,63 k	558 k	-28,83 M	48,64 M
Gains (Pertes) sur la vente d’actifs	7,41 M	5,31 M	-11,01 M	-
Règlements d'assurance	-	181 k	2,46 M	2,72 M
Règlements judiciaires	-	-	-	-1,34 M
Autres éléments non courants	-2,24 k	-4,55 M	-	-
EBT, elements non courants inclus	62,97 M	145 M	-56,82 M	-72,3 M
Charge d'impôt	27,8 M	2,9 M	22,7 M	-89,41 M
Résultat des activités poursuivies	35,17 M	142 M	-79,52 M	17,1 M
Résultat net part du groupe	35,17 M	142 M	-79,52 M	17,1 M
Résultat net	35,17 M	142 M	-79,52 M	17,1 M
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	35,17 M	142 M	-79,52 M	17,1 M
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	35,17 M	142 M	-79,52 M	17,1 M
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	0,84	2,55	-1,43	0,31
BPA de base - Activités poursuivies	0,84	2,55	-1,43	0,31
Moyenne pondérée des actions en circulation	41,75 M	55,75 M	55,75 M	55,75 M
Bénéfice net par action - dilué	0,84	2,55	-1,43	0,31
BPA dilué - Activités poursuivies	0,84	2,55	-1,43	0,31
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	41,75 M	55,75 M	55,75 M	55,75 M
BPA de base normalisé	0,83	1,61	-0,22	-1,37
BPA dilué normalisé	0,83	1,61	-0,22	-1,37
Dividende par action	-	0,63	-	0,19
Éléments supplémentaires
EBITDA	178 M	102 M	53,25 M	242 M
EBITA	140 M	63,23 M	26,64 M	160 M
EBIT	140 M	63,23 M	26,58 M	160 M
Taux d’imposition effectif (%)	44,15	2	-39,95	123,66
Total des impôts courants	26,4 M	3,38 M	-	2,58 M
Total des impôts différés	1,4 M	-481 k	22,7 M	-91,98 M
Résultat net normalisé	34,73 M	89,78 M	-12,14 M	-76,45 M
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépenses générales et administratives	27,19 M	49,08 M	86,15 M	163 M
Dépenses d'entretien et de réparation, total	675 k	924 k	1,27 M	983 k

Période Fiscale: Décembre	2022 (TRY)	2023 (TRY)	2024 (TRY)	2025 (TRY)
Actifs
Trésorerie et équivalents	160 M	226 M	233 M	110 M
Valeur mobilières de placement (VMP) à court terme	-	2,24 M	5,3 M	121 M
Total des liquidités et VMP	160 M	229 M	238 M	232 M
Créances clients, total	55,28 M	101 M	188 M	639 M
Autres créances	83,13 M	56,39 M	66,34 M	120 M
Total des créances	138 M	158 M	254 M	759 M
Stocks	170 M	193 M	167 M	184 M
Dépenses payées d'avance	25,74 M	1,61 M	7,74 M	3,47 M
Autres actifs à court terme, total	172 M	147 M	67,68 M	222 M
Total de l'actif circulant	667 M	728 M	735 M	1,4 Md
Immobilisations corporelles brutes	591 M	624 M	919 M	1,6 Md
Amortissements cumulés	-87,47 M	-127 M	-208 M	-386 M
Immobilisations corporelles nettes	503 M	497 M	712 M	1,22 Md
Autres immobilisations incorporelles, total	88,77 k	133 k	0	-
Actifs d'impôts différés à long terme	2,05 M	1 M	2,83 M	-
Autres actifs à long terme, total	35,82 k	25,25 k	19,38 k	37,91 k
Total des actifs	1,17 Md	1,23 Md	1,45 Md	2,62 Md
Passifs
Comptes à payer, total	256 M	94,55 M	215 M	355 M
Charges à payer, total	62,17 M	45,71 M	36,55 M	14,82 M
Emprunts à court terme	122 M	58,08 M	3,57 M	409 M
Part à court terme de la dette à long terme	28,27 M	-	24,26 M	3,12 M
Part à court terme des contrats de location	-	-	-	503 k
Impôts sur le revenu à payer	26,4 M	75,44 k	-	51,12 M
Revenus collectés avant livraison du produit/service	124 M	170 M	107 M	226 M
Autres passifs à court terme	-	-	-	4,59 M
Total du passif circulant	618 M	369 M	386 M	1,06 Md
Dette à long terme	-	40,58 M	3,12 M	-
Contrats de location à long terme	-	4,26 M	503 k	-
Pensions et autres avantages postérieurs à l'emploi	8,92 M	4,44 M	11,75 M	11,56 M
Passif d'impôt différé Non courant	74,8 M	45,4 M	68,95 M	51,43 M
Total du passif	702 M	463 M	470 M	1,13 Md
Actions ordinaires, total	41,75 M	55,75 M	55,75 M	55,75 M
Primes d'émissions d'actions	-	219 M	315 M	413 M
Bénéfices non distribués sur l'exercice	110 M	211 M	186 M	261 M
Résultat global et autres	319 M	278 M	422 M	759 M
Total des fonds propres ordinaires	470 M	763 M	979 M	1,49 Md
Total des capitaux propres	470 M	763 M	979 M	1,49 Md
Total du passif et des capitaux propres	1,17 Md	1,23 Md	1,45 Md	2,62 Md
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	41,75 M	55,75 M	55,75 M	55,75 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	41,75 M	55,75 M	55,75 M	55,75 M
Actif net par action	11,26	13,69	17,56	26,71
Actif corporel net	470 M	763 M	979 M	1,49 Md
Actif corporel net par action	11,26	13,69	17,56	26,71
Total de la dette	151 M	103 M	31,46 M	413 M
Dette nette	-9,56 M	-126 M	-207 M	181 M
Code comptable - Valorisation des stocks	-	3	3	3
Stocks - matières premières, total	82,19 M	130 M	71,52 M	97,84 M
Stocks - travaux en cours, total	17,48 M	9,24 M	7,36 M	14,76 M
Stocks de produits finis, total	70,81 M	53,99 M	88,42 M	71,49 M
Terres possédées	95,15 M	95,15 M	137 M	190 M
Bâtiments, total	208 M	207 M	309 M	739 M
Machines, total	288 M	313 M	460 M	655 M
Employés à temps plein	-	154	126	163
Provision cumulée pour créances douteuses (Supple)	3,08 M	5,73 M	6,07 M	6,06 M

Période Fiscale: Décembre	2022 (TRY)	2023 (TRY)	2024 (TRY)	2025 (TRY)
Résultat net	35,17 M	142 M	-79,52 M	17,1 M
Dépréciation et amortissement - CF	37,76 M	39,99 M	26,61 M	83,42 M
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	-	-	66,5 k	-
Amortissements et dépréciations, Total	37,76 M	39,99 M	26,67 M	83,42 M
(Gain) perte résultant de la vente d'un actif	-	-	-	-5 M
Provision et annulation de créances irrécouvrables	-	-	-	-18,69 k
Autres activités d'exploitation, total	-154 M	-26,13 M	-41,44 M	-14,2 M
Variation des créances	108 M	-45,84 M	-41,51 M	-393 M
Variation des stocks	-1,4 M	-22,98 M	112 M	34,9 M
Variation des dettes fournisseurs	113 M	-161 M	78,27 M	73,46 M
Variation des revenus collectés avant livraison	-	-	-	86,05 M
Variation des autres actifs nets d'exploitation	-83,13 M	26,76 M	-40,82 M	-143 M
Flux de trésorerie d'exploitation	54,87 M	-47,14 M	13,66 M	-261 M
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-1,59 k	-3,35 M	-	-119 M
Vente d'immobilisations corporelles	-	3,91 M	-	7,68 M
Vente (achat) de biens immobiliers	-	-	-	-9,72 M
Investissements en titres négociables et en actions, total	-	-	-	-114 M
Autres activités d'investissement, total	-388	137 k	55,12 M	-
Flux de trésorerie d'investissement	-1,98 k	695 k	55,12 M	-235 M
Dette à long terme émise, total	226 M	403 M	444 M	480 M
Total de la dette émise	226 M	403 M	444 M	480 M
Remboursement de la dette à long terme, total	-167 M	-367 M	-506 M	-
Total de la dette remboursée	-167 M	-367 M	-506 M	-
Autres activités de financement, total	-59,17 M	-	-	-106 M
Flux de trésorerie de financement	187 k	36,25 M	-62,1 M	373 M
Ajustements des taux de change	-4,75 M	13,63 M	-	-
Ajustements divers des flux de trésorerie	42,45 M	62,93 M	-100 M	-72,02 M
Variation nette de la trésorerie	92,76 M	66,37 M	-93,81 M	-195 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	23,11 M	49,69 M	67,08 M	106 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	-	-105 M	128 M	-339 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	-	-74,16 M	178 M	-271 M
Variation du fonds de roulement net	-	150 M	-134 M	336 M
Dette nette émise (remboursée)	59,36 M	36,25 M	-62,1 M	480 M

Période Fiscale: Décembre	2022 (TRY)	2023 (TRY)	2024 (TRY)	2025 (TRY)
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	-	3,29	1,03	4,44
Rentabilité du capital total (ROTC)	-	5,32	1,47	6,22
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	-	23,07	-7,64	1,23
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	-	23,07	-7,64	1,23
Analyse des marges
Marge brute %	5,77	4,14	2,91	4,68
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	0,95	2,06	2,43	2,36
Marge d’EBITDA %	6,2	4,28	1,5	3,51
Marge EBITA %	4,89	2,66	0,75	2,33
Marge d'EBIT %	4,89	2,66	0,75	2,33
Marge des activités poursuivies %	1,22	5,98	-2,24	0,25
Marge nette %	1,22	5,98	-2,24	0,25
Net Avail. Pour la marge commune %	1,22	5,98	-2,24	0,25
Marge nette normalisée %	1,21	3,78	-0,34	-1,11
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	-	-4,43	3,62	-4,92
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	-	-3,12	5,01	-3,94
Rotation des actifs
Rotation des actifs	-	1,98	2,2	3,05
Rotation des actifs corporels	-	4,75	4,96	6,42
Rotation des créances (moyenne des créances)	-	30,39	21,26	15,59
Rotation des stocks (stock moyen)	-	12,52	15,41	32,59
Liquidité à court terme
Current Ratio	1,08	1,98	1,9	1,32
Quick Ratio	0,48	1,05	1,28	0,93
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	0,09	-0,13	0,04	-0,25
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	-	12,01	17,21	23,41
Délais d'écoulement des stocks (stocks moyens)	-	29,15	23,74	11,2
Délais de paiement des fournisseurs	-	27,78	19,3	17,76
Cycle de conversion des liquidités (jours moyens)	-	13,38	21,66	16,85
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	32,01	13,48	3,21	27,71
Dette totale / Capital total	24,25	11,88	3,11	21,7
Dette à long terme / Capitaux propres	-	5,87	0,37	-
Dette à long terme / Capital total	-	5,18	0,36	-
Dette totale / Total de l'actif	59,89	37,77	32,45	43,07
EBIT / Charges d'intérêt	3,69	1,27	0,34	1,47
EBITDA / Charges d'intérêt	4,68	2,08	0,67	2,23
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	4,68	2,01	0,67	1,14
Dette totale / EBITDA	0,85	1	0,59	1,69
Dette nette / EBITDA	-0,05	-1,22	-3,89	0,74
Dette totale / (EBITDA - Capex)	0,85	1,03	0,59	3,31
Dette nette / (EBITDA - Capex)	-0,05	-1,26	-3,89	1,45
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	-	-17,21	3,31	48,5
Résultat brut, Croissance 1 an	-	-40,57	-27,28	139
EBITDA, 1 an Croissance en %	-	-42,93	-64,32	230,44
EBITA, 1 an Croissance en %	-	-54,95	-59,66	314,28
EBIT, 1 an Croissance %	-	-54,95	-59,72	315,21
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	-	304,46	-138,72	-116,43
Résultat net, Croissance 1 an	-	304,46	-138,72	-116,43
Résultat net normalisé sur 1 an	-	158,5	-109,09	67,76
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	-	202,89	-138,72	-116,43
Créances clients, Croissance sur 1 an	-	82,92	28,43	160,16
Stocks, Croissance 1 an	-	13,48	-40,1	-15,94
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	-	-1,26	-0,88	30,57
Total des actifs, 1 an Croissance en %	-	4,62	-18,15	37,87
Actif corporel net, Croissance 1 an	-	62,33	-11,14	16,19
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	-	62,33	-11,15	16,19
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	-	-185,91	-89,77	-272,27
CAPEX, Croissance 1 an	-	210 k	-	-
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	-	-	-177,66	-525,47
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	-	-	-262,04	-279,86
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	-	-	11,13	41,71
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	-	-	-21,1	50,83
EBITDA, 2 ans CAGR %	-	-	-45,32	27,37
EBITA, 2 ans CAGR %	-	-	-56,43	55,84
EBIT, 2 ans CAGR %	-	-	-56,49	55,91
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	-	-	50,37	-71,14
Résultat net, CAGR sur 2 ans	-	-	50,37	-71,14
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	-	-	-40,87	-24,37
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	-	-	30,13	-71,14
Créances clients, CAGR sur 2 ans	-	-	84,17	109,13
Stocks, CAGR sur 2 ans	-	-	-0,94	-18,82
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	-	-	18,88	30,15
Total des actifs, 2 ans CAGR %	-	-	11,19	21,54
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	-	-	44,32	16,25
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	-	-	44,3	16,24
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	-	-	-50,1	39,77
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	-	-	-	43,29
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	-	-	-	57,22
Dividende par action, 2 ans CAGR %	-	-	-	-45
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	-	-	-	33,89
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	-	-	-	24,88
EBITDA, 3 ans CAGR %	-	-	-	10,77
EBITA, 3 ans CAGR %	-	-	-	4,55
EBIT, 3 ans CAGR %	-	-	-	4,55
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-21,36
Résultat net, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-21,36
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	-	-	-	30,08
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	-	-	-	-28,59
Créances clients, CAGR sur 3 ans	-	-	-	126,05
Stocks, CAGR sur 3 ans	-	-	-	2,59
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	-	-	-	34,17
Total des actifs, 3 ans CAGR %	-	-	-	30,67
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	-	-	-	46,86
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	-	-	-	46,85
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	-	-	-	68,15
CAPEX, CAGR sur 3 ans	-	-	-	4,11 k