Bilan Dharani Finance Limited

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Services financiers aux entreprises

Marché Fermé - Bombay S.E. 12:02:33 01/10/2026			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
12,20 ^INR	-3,94%		-3,94%	+20,79%

28/08	Dharani Finance Limited : l'auditeur exprime des doutes sur la continuité de l'exploitation	CI
10/08	Dharani Finance Limited publie ses résultats pour le premier trimestre clos le 30 juin 2026	CI

fedfd2251a593295ff.Ue4dDAFz5BlAEzQf38sGvep2vRH8NErGAcMW9xvvsy8.O49QYmxGs3gxQmxblqc1-IwCzyKSBhPwbplSj2G_4kIHhlJhbSuwLTZ1Uw

Données Financières Publiées: DHARANI FINANCE LIMITED

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Mars	2022 (INR)	2023 (INR)	2024 (INR)	2025 (INR)	2026 (INR)
Chiffre d'affaires	1,47 M	-	-	-	-
Recettes de la division Finances	-	6 M	7,93 M	14,24 M	13,98 M
Intérêts et investiss. Revenus (Rev)	2,4 M	-	-	-	-
Autres recettes, total	6,23 M	-	-	-	-
Total Chiffre d'affaires	10,11 M	6 M	7,93 M	14,24 M	13,98 M
Coût des marchandises vendues, total	644 k	-	-	-	-
Division des finances Dépenses de fonctionnement	-	7,06 M	10,8 M	5,63 M	5,88 M
Charges d'intérêt - Division des finances	-	209 k	169 k	162 k	49 k
Résultat Brut	9,46 M	-1,27 M	-3,04 M	8,45 M	8,05 M
Frais de vente, généraux et administratifs, total	207 k	-	-	-	-
Dépréciation et amortissement - (IS)	1,56 M	-	-	-	-
Autres dépenses de fonctionnement	1,83 M	-	-	-	-
Autres dépenses de fonctionnement, total	3,6 M	-	-	-	-
Résultat d'Exploitation	5,87 M	-1,27 M	-3,04 M	8,45 M	8,05 M
Intérêts payés, total	-73 k	-	-	-	-
Charges d'intérêt nettes	-73 k	-	-	-	-
Autres produits non opérationnels	-2,76 M	1 k	-1 k	-	60 k
EBT, hors éléments non courants	3,03 M	-1,27 M	-3,04 M	8,45 M	8,11 M
Gains (Pertes) sur le droit d'utilisation d'actifs	-	-	-	-	-
Gains (Pertes) sur la vente d’actifs	-	-	-	-	-
Règlements d'assurance	-	-	-	-	-
Autres éléments non courants	-	-	-	-	-
EBT, elements non courants inclus	3,03 M	-1,27 M	-3,04 M	8,45 M	8,11 M
Charge d'impôt	-	-	-	75 k	2,56 M
Résultat des activités poursuivies	3,03 M	-1,27 M	-3,04 M	8,38 M	5,55 M
Résultat net part du groupe	3,03 M	-1,27 M	-3,04 M	8,38 M	5,55 M
Résultat net	3,03 M	-1,27 M	-3,04 M	8,38 M	5,55 M
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	3,03 M	-1,27 M	-3,04 M	8,38 M	5,55 M
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	3,03 M	-1,27 M	-3,04 M	8,38 M	5,55 M
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	0,61	-0,25	-0,61	1,68	1,11
BPA de base - Activités poursuivies	0,61	-0,25	-0,61	1,68	1,11
Moyenne pondérée des actions en circulation	4,99 M	4,99 M	4,99 M	4,99 M	4,99 M
Bénéfice net par action - dilué	0,61	-0,25	-0,61	1,68	1,11
BPA dilué - Activités poursuivies	0,61	-0,25	-0,61	1,68	1,11
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	4,99 M	4,99 M	4,99 M	4,99 M	4,99 M
BPA de base normalisé	0,38	-0,16	-0,38	1,06	1,01
BPA dilué normalisé	0,38	-0,16	-0,38	1,06	1,01
Éléments supplémentaires
EBITDA	6,49 M	-643 k	-2,98 M	8,52 M	8,14 M
EBITA	5,87 M	-1,27 M	-3,04 M	8,45 M	8,05 M
EBIT	5,87 M	-1,27 M	-3,04 M	8,45 M	8,05 M
EBITDAR	-	-	-	-	-
Total des revenus (tels que rapportés)	10,82 M	6 M	7,93 M	14,24 M	13,98 M
Taux d’imposition effectif (%)	-	-	-	0,89	31,59
Total des impôts courants	-	-	-	1,78 M	1,93 M
Impôts intérieurs différés	-	-	-	-	-
Total des impôts différés	-	-	-	-1,71 M	633 k
Résultat net normalisé	1,9 M	-791 k	-1,9 M	5,28 M	5,07 M
Intérêts sur la dette à long terme	73 k	209 k	169 k	162 k	-
Provisions de pension	101 k	156 k	153 k	142 k	15 k
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépense de publicité	207 k	182 k	238 k	232 k	228 k
Dépense de marketing	207 k	-	-	-	-
Charges locatives nettes, total	-	-	-	-	-
Charges d'intérêts imputées au titre des contrats de location	-	-	-	-	-
Amortissement imputé des contrats de location simple	-	-	-	-	-
Dépenses d'entretien et de réparation, total	113 k	249 k	1,46 M	37 k	89 k

Période Fiscale: Mars	2022 (INR)	2023 (INR)	2024 (INR)	2025 (INR)	2026 (INR)
Actifs
Trésorerie et équivalents	562 k	364 k	158 k	1,18 M	2,3 M
Total des liquidités et VMP	562 k	364 k	158 k	1,18 M	2,3 M
Créances clients, total	12,71 M	12,5 M	1,54 M	3,82 M	-
Autres créances	10,87 M	13,03 M	14,17 M	8,04 M	8 M
Notes à recevoir	61,5 M	61,5 M	71,55 M	83,84 M	89,6 M
Total des créances	85,08 M	87,03 M	87,26 M	95,71 M	97,6 M
Dépenses payées d'avance	-	-	-	-	-
Liquidités soumises à restrictions	-	-	-	-	-
Autres actifs à court terme, total	2,26 M	2,67 M	1,88 M	1,32 M	3,65 M
Total de l'actif circulant	87,9 M	90,06 M	89,3 M	98,21 M	104 M
Immobilisations corporelles brutes	4,29 M	5,07 M	5,07 M	5,07 M	11,59 M
Amortissements cumulés	-3,18 M	-2,72 M	-3,71 M	-4,7 M	-5,59 M
Immobilisations corporelles nettes	1,12 M	2,35 M	1,36 M	368 k	6 M
Investissements à long terme	5,53 M	3,56 M	1,21 M	1,59 M	1,78 M
Prêts à long terme	-	-	-	-	-
Actifs d'impôts différés à long terme	-	-	-	1,71 M	1,08 M
Autres actifs à long terme, total	-	-	-	1 k	-
Total des actifs	94,55 M	95,97 M	91,86 M	102 M	112 M
Passifs
Comptes à payer, total	8,94 M	9,61 M	1,04 M	1,57 M	54 k
Charges à payer, total	830 k	717 k	755 k	651 k	793 k
Emprunts à court terme	-	-	-	-	-
Part à court terme de la dette à long terme	-	-	-	-	-
Part à court terme des contrats de location	-	1,92 M	1,18 M	383 k	1,75 M
Impôts sur le revenu à payer	-	-	-	1,78 M	2,21 M
Autres passifs à court terme	-	-	-	-	-
Total du passif circulant	9,76 M	12,24 M	2,98 M	4,39 M	4,81 M
Dette à long terme	-	-	-	-	4,55 M
Contrats de location à long terme	178 k	178 k	-	-	-
Pensions et autres avantages postérieurs à l'emploi	2,13 M	2,13 M	2,14 M	2,22 M	2,37 M
Autres passifs non courants	430 k	430 k	430 k	430 k	383 k
Total du passif	12,5 M	14,98 M	5,55 M	7,04 M	12,11 M
Actions ordinaires, total	49,94 M	49,94 M	49,94 M	49,94 M	49,94 M
Bénéfices non distribués sur l'exercice	32,07 M	31,02 M	36,34 M	44,72 M	50,26 M
Résultat global et autres	28 k	28 k	28 k	172 k	104 k
Total des fonds propres ordinaires	82,04 M	80,99 M	86,31 M	94,84 M	100 M
Total des capitaux propres	82,04 M	80,99 M	86,31 M	94,84 M	100 M
Total du passif et des capitaux propres	94,55 M	95,97 M	91,86 M	102 M	112 M
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	4,99 M	4,99 M	4,99 M	4,99 M	4,99 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	4,99 M	4,99 M	4,99 M	4,99 M	4,99 M
Actif net par action	16,43	16,22	17,28	18,99	20,09
Actif corporel net	82,04 M	80,99 M	86,31 M	94,84 M	100 M
Actif corporel net par action	16,43	16,22	17,28	18,99	20,09
Total de la dette	178 k	2,1 M	1,18 M	383 k	6,3 M
Dette nette	-384 k	1,73 M	1,03 M	-802 k	3,99 M
Dette relative aux PBO non financés	2,13 M	2,13 M	2,14 M	2,22 M	2,37 M
Dette relative aux contrats de location	-	-	-	-	-
Code comptable - Valorisation des stocks	3	3	3	3	3
Machines, total	2,28 M	2,28 M	2,28 M	2,28 M	6,48 M
Employés à temps plein	2	2	3	3	3
Provision cumulée pour créances douteuses (Supple)	9,66 M	9,66 M	-	-	-

Période Fiscale: Mars	2022 (INR)	2023 (INR)	2024 (INR)	2025 (INR)	2026 (INR)
Résultat net	3,03 M	-1,27 M	-3,04 M	8,38 M	5,55 M
Dépréciation et amortissement - CF	1,56 M	1,55 M	992 k	992 k	890 k
Amortissements et dépréciations, Total	1,56 M	1,55 M	992 k	992 k	890 k
(Gain) perte résultant de la vente d'un actif	-	-	-	-	-
(Gain) perte sur la vente d'investissements - (CF)	-2,76 M	1,98 M	2,35 M	-382 k	-196 k
Provision et annulation de créances irrécouvrables	-	-	8,15 M	-	-
Autres activités d'exploitation, total	-258 k	-2,77 M	1,15 M	-10 k	-1,69 M
Variation des créances	-186 k	209 k	10,97 M	-2,28 M	3,82 M
Variation des dettes fournisseurs	1,96 M	671 k	-8,16 M	534 k	-1,52 M
Variation des impôts différés	-	-	-	-1,71 M	633 k
Variation des autres actifs nets d'exploitation	-3,44 M	-440 k	-12,46 M	-4,35 M	-4,43 M
Flux de trésorerie d'exploitation	-97 k	-61 k	-43 k	1,17 M	3,06 M
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-	-	-	-	-6,53 M
Vente d'immobilisations corporelles	-	-	-	-	-
Investissements en titres négociables et en actions, total	-	-	-	-	-
Autres activités d'investissement, total	1 k	72 k	6 k	17 k	26 k
Flux de trésorerie d'investissement	1 k	72 k	6 k	17 k	-6,5 M
Dette à long terme émise, total	-	-	-	-	4,55 M
Total de la dette émise	-	-	-	-	4,55 M
Remboursement de la dette à long terme, total	-	-	-	-	-
Total de la dette remboursée	-	-	-	-	-
Autres activités de financement, total	-73 k	-209 k	-169 k	-162 k	11 k
Flux de trésorerie de financement	-73 k	-209 k	-169 k	-162 k	4,56 M
Ajustements divers des flux de trésorerie	-	-	-	-1 k	-
Variation nette de la trésorerie	-169 k	-198 k	-206 k	1,03 M	1,12 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	73 k	209 k	169 k	162 k	-
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	330 k	333 k	-782 k	373 k	4,14 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	4,02 M	-1,05 M	-8,88 M	606 k	-5,79 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	4,06 M	-1,05 M	-8,88 M	606 k	-5,79 M
Variation du fonds de roulement net	1,16 M	1,81 M	7,97 M	5,67 M	5,18 M
Dette nette émise (remboursée)	-	-	-	-	4,55 M

Période Fiscale: Mars	2022 (INR)	2023 (INR)	2024 (INR)	2025 (INR)	2026 (INR)
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	3,97	-0,83	-2,02	5,45	4,69
Rentabilité du capital total (ROTC)	4,52	-0,96	-2,23	5,78	4,98
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	3,77	-1,55	-3,63	9,25	5,68
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	3,77	-1,55	-3,63	9,25	5,68
Analyse des marges
Marge brute %	93,63	-21,12	-38,33	59,36	57,56
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	2,05	-	-	-	-
Marge d’EBITDA %	64,24	-10,72	-37,55	59,79	58,2
Marge EBITA %	58,04	-21,12	-38,33	59,36	57,56
Marge d'EBIT %	58,04	-21,12	-38,33	59,36	57,56
Marge des activités poursuivies %	30,02	-21,1	-38,34	58,83	39,67
Marge nette %	30,02	-21,1	-38,34	58,83	39,67
Net Avail. Pour la marge commune %	30,02	-21,1	-38,34	58,83	39,67
Marge nette normalisée %	18,76	-13,19	-23,96	37,1	36,24
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	39,76	-17,43	-111,94	4,25	-41,39
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	40,21	-17,43	-111,94	4,25	-41,39
Rotation des actifs
Rotation des actifs	0,11	0,06	0,08	0,15	0,13
Rotation des actifs corporels	5,33	3,46	4,27	16,48	4,39
Rotation des créances (moyenne des créances)	0,12	-	-	-	-
Liquidité à court terme
Current Ratio	9	7,36	29,98	22,36	21,54
Quick Ratio	2,47	2,12	5,32	2,97	2,14
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	-0,01	-0	-0,01	0,27	0,64
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	3,13 k	-	-	-	-
Délais de paiement des fournisseurs	4,51 k	-	-	-	-
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	0,22	2,59	1,37	0,4	6,28
Dette totale / Capital total	0,22	2,52	1,35	0,4	5,9
Dette à long terme / Capitaux propres	0,22	0,22	-	-	4,53
Dette à long terme / Capital total	0,22	0,21	-	-	4,27
Dette totale / Total de l'actif	13,23	15,61	6,04	6,91	10,77
EBIT / Charges d'intérêt	80,37	-	-	-	-
EBITDA / Charges d'intérêt	101,68	-	-	-	-
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	101,68	-	-	-	-
Dette totale / EBITDA	0,02	7,3	-0,58	0,04	0,7
Dette nette / EBITDA	-0,05	6,03	-0,5	-0,08	0,45
Dette totale / (EBITDA - Capex)	0,02	7,3	-0,58	0,04	2,61
Dette nette / (EBITDA - Capex)	-0,05	6,03	-0,5	-0,08	1,66
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	87,36	-44,55	32,17	79,63	-1,84
Résultat brut, Croissance 1 an	103,88	-141,76	139,86	-378,18	-4,81
EBITDA, 1 an Croissance en %	276,19	-117,57	362,99	-386,06	-4,45
EBITA, 1 an Croissance en %	466,31	-141,76	139,86	-378,18	-4,81
EBIT, 1 an Croissance %	466,31	-141,76	139,86	-378,18	-4,81
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	2,9 k	-141,73	140,13	-375,62	-33,81
Résultat net, Croissance 1 an	2,9 k	-141,73	140,13	-375,62	-33,81
Résultat net normalisé sur 1 an	949,83	-141,73	140,13	-378,09	-4,1
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	2,94 k	-141,73	140,65	-375,03	-33,84
Créances clients, Croissance sur 1 an	1,49	-1,64	-87,72	148,79	-
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	-58,26	110,75	-42,18	-72,94	1,53 k
Total des actifs, 1 an Croissance en %	4,65	1,51	-4,28	10,9	10,35
Actif corporel net, Croissance 1 an	4,07	-1,28	6,57	9,88	5,78
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	4,07	-1,28	6,57	9,88	5,78
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	-124,37	-37,11	-30,65	-2,83 k	160,61
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	106,83	-145,59	748,61	-106,82	-1,06 k
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	98,33	-145,59	748,61	-106,82	-1,06 k
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	2,75	5,45	-14,39	54,09	32,79
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	9,67	-47,76	0,08	158,31	62,72
EBITDA, 2 ans CAGR %	23,97	-38,96	-9,81	263,93	65,33
EBITA, 2 ans CAGR %	28,83	10,59	0,08	158,31	62,72
EBIT, 2 ans CAGR %	28,83	10,59	0,08	158,31	62,72
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	3,95	254,04	0,1	157,26	35,07
Résultat net, CAGR sur 2 ans	3,95	254,04	0,1	157,26	35,07
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	59,47	109,3	0,1	158,41	63,3
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	3,95	256,01	0,21	157,26	34,9
Créances clients, CAGR sur 2 ans	3,26	-0,09	-65,25	-44,73	-
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	-49,01	-6,21	10,39	-60,44	110,13
Total des actifs, 2 ans CAGR %	3,29	3,06	-1,43	3,03	10,63
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	0,88	1,36	2,57	8,21	7,81
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	0,88	1,36	2,57	8,21	7,81
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	-75,28	-60,85	-33,42	334,96	743,17
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	426,26	-26,64	96,69	-23,9	-19,26
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	264,25	-28,56	96,69	-23,9	-19,26
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	-1,53	-14,43	13,7	9,6	32,58
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	3,48	-45,6	-13,17	40,72	85,19
EBITDA, 3 ans CAGR %	18,46	-46,61	19,93	32,51	133,03
EBITA, 3 ans CAGR %	22,61	-28,97	43,15	40,72	85,19
EBIT, 3 ans CAGR %	22,61	-28,97	43,15	40,72	85,19
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	112,77	-23,32	211,06	40,3	63,62
Résultat net, CAGR sur 3 ans	112,77	-23,32	211,06	40,3	63,62
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	134,93	2	119,11	40,72	85,7
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	112,77	-23,32	212,44	40,3	63,6
Créances clients, CAGR sur 3 ans	9,24	1,6	-50,33	-33,02	-
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	-27,82	-18,17	-20,18	-30,91	36,68
Total des actifs, 3 ans CAGR %	1,08	2,69	0,56	2,52	5,42
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	0,25	0,16	3,07	4,95	7,39
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	0,25	0,16	3,07	4,95	7,39
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	-44,39	-66,25	-52,37	129,53	266,69
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 3 ans	-58,54	93,16	65,92	-35,85	76,87
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 3 ans	-58,29	50,57	63	-35,85	76,87
Taux de croissance annuel composé sur cinq ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 5 ans	-17,06	-29,78	-5,62	8,27	20,98
Résultat brut, CAGR sur 5 ans	8,72	-44,6	-18,67	1,44	11,63
EBITDA, 5 ans CAGR %	24,56	-48,5	-5,29	15,05	36,36
EBITA, 5 ans CAGR %	26,11	-40,5	-0,92	19,05	50,68
EBIT, 5 ans CAGR %	26,11	-40,5	-0,92	19,05	50,68
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 5 ans	-1,65	-38,08	57,37	24,44	122,81
Résultat net, CAGR sur 5 ans	-1,65	-38,08	57,37	24,44	122,81
Résultat net normalisé, CAGR sur 5 ans	10,53	-40,3	67,01	47,94	94,8
BPA dilué avant extra, 5 ans CAGR %	-1,64	-38,08	57,44	24,44	123,28
Créances clients, CAGR sur 5 ans	-8,57	-8,56	-30,91	-20,36	-
Immobilisations corporelles nettes, 5 ans CAGR %	-1,55	-8,77	-14,45	-38,82	17,56
Total des actifs, 5 ans CAGR %	2,84	-1,68	0,07	2,83	4,47
Actif corporel net, CAGR sur 5 ans	1,69	-1,94	1,17	3,3	4,94
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 5 ans	1,69	-1,94	1,17	3,3	4,94
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 5 ans	-24,58	-72,49	-40,24	-5,87	50,34
CAPEX, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	-
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 5 ans	3,13	-35,02	-30,91	33,08	24,39
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 5 ans	3,36	-35,28	-30,82	14,61	23,07