Bassac : Présentation résultats 2025

(en m€)

2024

2025

Variation

Endettement financier brut

657

714

+57

Trésorerie

405

404

-1

Endettement financier net

252

310

+58

Dettes de loyers (IFRS 16)

33

34

+1

Endettement net (yc IFRS 16)

286

344

+59

Capitaux propres consolidés

827

903

+77

Endettement net / capitaux propres consolidés

34,5%

38,1%

Endettement financier net / excédent brut d'exploitation(1)

1,4x

1,6x

Besoin en fonds de roulement / chiffre d'affaires

68%

73%

en milliers d'euros

31.12.2025

31.12.2024

Chiffre d'affaires

1 487 569

1 403 632

Coûts des ventes

(1 167 509)

(1 110 641)

Marge brute

320 060

292 991

Charges de personnel

(104 759)

(101 263)

Autres charges et produits opérationnels courants

(28 965)

(24 538)

Impôts et taxes

(5 792)

(6 732)

Dotations aux amortissements des actifs incorporels

(18 258)

(21 796)

Dotations aux amortissements des autres actifs

(9 783)

(10 505)

Résultat opérationnel courant

152 503

128 157

Autres charges et produits opérationnels non courants

4 012

-

Résultat opérationnel

156 515

128 157

Quote-part dans les résultats des entreprises associées

1 255

11 596

Résultat opérationnel après quote-part du résultat net des entreprises mises en équivalence

157 770

139 753

Résultat financier

(22 821)

(26 831)

Résultat des activités avant impôts

134 949

112 922

Impôts sur les bénéfices

(41 213)

(30 905)

Résultat net de l'ensemble consolidé

93 735

82 017

Dont part revenant aux intérêts non contrôlés

408

(116)

Dont Résultat Net Part du Groupe

93 327

82 133

Résultat net par action (en euros)

5,62

4,94

Résultat net par action après dilution (en euros)

5,62

4,94

PASSIF 31.12.2025 31.12.2024

en milliers d'euros

Capital

16 051

16 633

Primes liées au capital

61 357

97 475

Réserves

697 526

621 793

Résultat net part du groupe

93 327

82 133

Capitaux propres part du groupe

868 261

818 034

Participations ne donnant pas le contrôle

34 895

8 529

Capitaux propres de l'ensemble

903 156

826 563

Dettes financières et obligations locatives non courantes

399 878

297 057

Avantages du personnel

4 336

4 567

Impôts différés passifs

77 188

85 003

Total passifs non courants

481 402

386 627

Dettes financières et obligations locatives courantes

348 123

393 137

Provisions courantes

37 400

38 374

Fournisseurs et autres créditeurs

380 097

323 027

Dettes d'impôts

21 141

43 383

Autres passifs courants et passifs sur contrat

215 167

230 126

Autres passifs financiers courants

7 893

8 448

Total passifs courants

1 009 821

1 036 495

Total passif et capitaux propres

2 394 379

2 249 685

Goodwill

81 386

81 386

Immobilisations incorporelles

11 929

29 935

Droits d'utilisation des actifs loués

33 638

33 478

Immobilisations corporelles

31 824

30 991

Immeubles de placement

71 906

71 935

Titres mis en équivalence

46 627

30 029

Autres actifs financiers non courants

5 233

6 984

Impôts différés actifs

5 893

6 164

Total actifs non courants

288 436

290 902

Stocks et encours

1 322 929

1 182 731

Créances clients et actifs sur contrat

240 849

222 433

Créances d'impôts

3 034

2 075

Autres actifs courants

49 952

57 516

Actifs financiers courants

110 110

116 429

Trésorerie et équivalents de trésorerie

379 069

377 599

Total actifs courants

2 105 943

1 958 783

Total actif

2 394 379

2 249 685

en milliers d'euros

31.12.2025

31.12.2024

Résultat net de l'ensemble consolidé

93 735

82 017

Élimination des charges et produits sans incidence sur la trésorerie

(5 466)

(1 966)

Élimination des amortissements et provisions

27 451

27 593

Élimination des profits / pertes de réévaluation (juste valeur)

99

(106)

Élimination des plus ou moins values de cession

790

(131)

Élimination des impacts des paiements en actions

-

483

Élimination du résultat des mises en équivalence

(1 255)

(11 596)

= Capacité d'autofinancement après coût du financement et impôts

115 354

96 294

Élimination des charges (produits) d'intérêt nettes

21 721

26 624

Élimination de la charge d'impôt (y compris impôts différés)

41 213

30 905

= Capacité d'autofinancement avant coût du financement et impôts

178 288

153 823

Dividendes reçus des sociétés MEE

13 661

22 972

Incidence de la variation du BFR liée à l'activité

(105 824)

(53 242)

Intérêts versés nets

(20 972)

(24 834)

Impôts payés

(71 846)

(22 278)

Flux de trésorerie liés aux activités opérationnelles

(6 693)

76 441

Investissements bruts dans les entités mises en équivalence

(18 190)

(3 548)

Acquisitions de filiales nettes de la trésorerie acquise

-

(116 115)

Acquisition d'immobilisations incorporelles et corporelles

(3 402)

(3 649)

Acquisition d'immeubles de placement

(3 936)

(4 860)

Acquisition d'actifs financiers

(4 133)

(2 712)

Cession d'immobilisations incorporelles et corporelles

120

60

Cession d'immeubles de placement

2 933

-

Cession et remboursement d'actifs financiers

3 589

27 343

Flux de trésorerie liés aux opérations d'investissement

(23 019)

(103 481)

Transactions avec les actionnaires minoritaires

(156)

-

Dividendes payés aux actionnaires de la société mère

(16 635)

(24 585)

Dividendes payés aux minoritaires des sociétés intégrées

(115)

(930)

Encaissements/Décaissements provenant de nouveaux emprunts

48 262

22 599

Flux de trésorerie liés aux opérations de financement

31 356

(2 916)

Incidence des variations des cours des devises

1

1

Variation de trésorerie

1 645

(29 956)