Flux de Trésorerie Tetragon Financial Group Limited

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TFG

GG00B1RMC548

Fonds d'investissement à capital fixe

Marché Fermé - Euronext Amsterdam Autres places de cotation 17:55:00 03/08/2026			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
13,55 ^USD	-1,45%		-1,09%	-21,90%

31/07	Transcript : Tetragon Financial Group Limited, H1 2026 Earnings Call, Jul 30, 2026
29/07	Tetragon Financial Group Limited annonce un dividende au titre du deuxième trimestre, payable le 26 août 2026	CI

1a45212e1bba8877013a4709481.OlhgwquxO1sqlZ7-hbnbjXyshTIK45R8PlugNzrEn84.TRwQhdyEXBkczf-Z0Oqz2zGftAtAsqQrXRXvQm-w9Z99NiGonut1BB64yw

Données Financières Publiées: TETRAGON FINANCIAL GROUP LIMITED

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Gain (perte) sur la vente d'investissements, total (Rev)	611 M	61,3 M	238 M	520 M	1,03 Md
Intérêts et investiss. Revenus (Rev)	200 k	400 k	2,3 M	900 k	100 k
Autres recettes, total	-	-	-	-	-
Total Chiffre d'affaires	611 M	61,7 M	240 M	521 M	1,03 Md
Résultat Brut	611 M	61,7 M	240 M	521 M	1,03 Md
Frais de vente, généraux et administratifs, total	175 M	75,2 M	66,3 M	138 M	256 M
Rémunération à base d'actions (IS)	10,4 M	9,5 M	9,3 M	5,5 M	14,5 M
Autres dépenses de fonctionnement, total	186 M	84,7 M	75,6 M	143 M	270 M
Résultat d'Exploitation	425 M	-23 M	165 M	377 M	757 M
Intérêts payés, total	-5,8 M	-10,3 M	-24 M	-25,4 M	-27,3 M
Charges d'intérêt nettes	-5,8 M	-10,3 M	-24 M	-25,4 M	-27,3 M
Gains (pertes) de change	-1,4 M	1,2 M	300 k	300 k	-300 k
Autres produits non opérationnels	-	-	-	-	-
EBT, hors éléments non courants	418 M	-32,1 M	141 M	352 M	730 M
EBT, elements non courants inclus	418 M	-32,1 M	141 M	352 M	730 M
Résultat des activités poursuivies	418 M	-32,1 M	141 M	352 M	730 M
Résultat net part du groupe	418 M	-32,1 M	141 M	352 M	730 M
Résultat net	418 M	-32,1 M	141 M	352 M	730 M
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	418 M	-32,1 M	141 M	352 M	730 M
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	418 M	-32,1 M	141 M	352 M	730 M
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	4,68	-0,35	1,62	4,13	8,36
BPA de base - Activités poursuivies	4,68	-0,35	1,62	4,13	8,36
Moyenne pondérée des actions en circulation	89,4 M	90,8 M	87,3 M	85,3 M	87,3 M
Bénéfice net par action - dilué	4,16	-0,35	1,53	3,94	7,59
BPA dilué - Activités poursuivies	4,16	-0,35	1,53	3,94	7,59
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	100 M	90,8 M	92,2 M	89,4 M	96,1 M
BPA de base normalisé	2,92	-0,22	1,01	2,58	5,22
BPA dilué normalisé	2,6	-0,22	0,96	2,46	4,75
Dividende par action	0,41	0,44	0,44	0,44	0,45
Ratio de distribution	5,79	-74,14	16,51	6,16	3,25
Éléments supplémentaires
EBITDA	-	-	-	-	-
EBITA	425 M	-23 M	165 M	377 M	757 M
EBIT	425 M	-23 M	165 M	377 M	757 M
Total des revenus (tels que rapportés)	610 M	62,9 M	241 M	241 M	1,03 Md
Résultat net normalisé	261 M	-20,06 M	88,19 M	220 M	456 M
Intérêts sur la dette à long terme	5,8 M	10,3 M	24 M	25,4 M	27,3 M
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépenses générales et administratives	175 M	75,2 M	66,3 M	138 M	256 M
Rémunération payée en actions, autres (total)	10,4 M	9,5 M	9,3 M	5,5 M	14,5 M
Total des rémunérations fondées sur des actions	10,4 M	9,5 M	9,3 M	5,5 M	14,5 M

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Actifs
Trésorerie et équivalents	199 M	21,7 M	23,1 M	30,5 M	27,1 M
Total des liquidités et VMP	199 M	21,7 M	23,1 M	30,5 M	27,1 M
Créances clients, total	-	-	-	-	-
Autres créances	6,3 M	7,6 M	7,6 M	8,4 M	6,3 M
Total des créances	6,3 M	7,6 M	7,6 M	8,4 M	6,3 M
Dépenses payées d'avance	2,2 M	4 M	4,3 M	3 M	5,3 M
Autres actifs à court terme, total	4,2 M	21,7 M	5,1 M	18,7 M	10 M
Total de l'actif circulant	212 M	55 M	40,1 M	60,6 M	48,7 M
Investissements à long terme	2,85 Md	2,92 Md	3,07 Md	3,5 Md	4,21 Md
Total des actifs	3,06 Md	2,97 Md	3,11 Md	3,56 Md	4,26 Md
Passifs
Charges à payer, total	104 M	94,5 M	16,3 M	89,3 M	3,2 M
Autres passifs à court terme	8 M	6,2 M	14,1 M	2,6 M	11,5 M
Total du passif circulant	112 M	101 M	30,4 M	91,9 M	14,7 M
Dette à long terme	75 M	115 M	250 M	300 M	350 M
Autres passifs non courants	-	-	-	-	-
Total du passif	187 M	216 M	280 M	392 M	365 M
Actions ordinaires, total	100 k	100 k	100 k	100 k	100 k
Primes d'émissions d'actions	-	-	-	-	-
Bénéfices non distribués sur l'exercice	2 Md	1,93 Md	2,03 Md	2,34 Md	3,03 Md
Actions détenues en propre	-	-	-	-	-
Résultat global et autres	875 M	830 M	793 M	833 M	862 M
Total des fonds propres ordinaires	2,88 Md	2,76 Md	2,83 Md	3,17 Md	3,89 Md
Total des capitaux propres	2,88 Md	2,76 Md	2,83 Md	3,17 Md	3,89 Md
Total du passif et des capitaux propres	3,06 Md	2,97 Md	3,11 Md	3,56 Md	4,26 Md
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	90,2 M	85,6 M	81,2 M	82 M	83,7 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	90,2 M	85,6 M	81,2 M	82 M	83,7 M
Actif net par action	31,89	32,23	34,8	38,7	46,5
Actif corporel net	2,88 Md	2,76 Md	2,83 Md	3,17 Md	3,89 Md
Actif corporel net par action	31,89	32,23	34,8	38,7	46,5
Total de la dette	75 M	115 M	250 M	300 M	350 M
Dette nette	-124 M	93,3 M	227 M	270 M	323 M
Code comptable - Valorisation des stocks	3	3	3	3	3
Employés à temps plein	-	-	-	530	-

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Résultat net	418 M	-32,1 M	141 M	352 M	730 M
(Gain) perte sur la vente d'investissements - (CF)	-611 M	-61,3 M	-238 M	-520 M	-1,03 Md
Rémunération à base d'actions (CF)	10,4 M	9,5 M	9,3 M	5,5 M	14,5 M
Autres activités d'exploitation, total	170 M	-18,3 M	144 M	139 M	367 M
Variation des créances	700 k	100 k	-1,1 M	-500 k	-6,4 M
Variation des dettes fournisseurs	37,3 M	-77,3 M	-11 M	16 M	-33,6 M
Variation des autres actifs nets d'exploitation	38,4 M	68,4 M	-69,6 M	54,7 M	-44,3 M
Flux de trésorerie d'exploitation	64,3 M	-111 M	-26 M	47,1 M	-800 k
Vente (achat) de biens immobiliers	-	-	-	-	-
Investissements en titres négociables et en actions, total	-	-	-	-	-
(Augmentation) diminution nette des prêts accordés / vendus - Investissements	-	-	-	-	-
Autres activités d'investissement, total	-	-	-	-	-
Flux de trésorerie d'investissement	-	-	-	-	-
Dette à long terme émise, total	50 M	215 M	285 M	150 M	50 M
Total de la dette émise	50 M	215 M	285 M	150 M	50 M
Remboursement de la dette à long terme, total	-75 M	-175 M	-150 M	-100 M	-
Total de la dette remboursée	-75 M	-175 M	-150 M	-100 M	-
Émission d'actions ordinaires	-	-	-	-	-
Rachat d'actions ordinaires	-2,1 M	-72 M	-60,3 M	-42,6 M	-1,6 M
Dividendes ordinaires payés	-24,2 M	-23,8 M	-23,3 M	-21,7 M	-23,7 M
Dividendes ordinaires et de préférence payés	-24,2 M	-23,8 M	-23,3 M	-21,7 M	-23,7 M
Autres activités de financement, total	-5,8 M	-10,3 M	-24 M	-25,4 M	-27,3 M
Flux de trésorerie de financement	-57,1 M	-66,1 M	27,4 M	-39,7 M	-2,6 M
Ajustements des taux de change	-	-	-	-	-
Variation nette de la trésorerie	7,2 M	-177 M	1,4 M	7,4 M	-3,4 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	5,8 M	10,3 M	24 M	25,4 M	27,3 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	334 M	-43,31 M	43,3 M	274 M	402 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	338 M	-36,88 M	58,3 M	290 M	419 M
Variation du fonds de roulement net	-61,6 M	32 M	54 M	-48,4 M	68,7 M
Dette nette émise (remboursée)	-25 M	40 M	135 M	50 M	50 M

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	9,28	-0,48	3,39	7,07	12,1
Rentabilité du capital total (ROTC)	9,62	-0,49	3,46	7,2	12,27
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	15,63	-1,14	5,05	11,74	20,65
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	15,63	-1,14	5,05	11,74	20,65
Analyse des marges
Marge brute %	100	100	100	100	100
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	28,67	121,88	27,58	26,48	24,89
Marge d’EBITDA %	-	-	-	-	-
Marge EBITA %	69,62	-37,28	68,55	72,46	73,7
Marge d'EBIT %	69,62	-37,28	68,55	72,46	73,7
Marge des activités poursuivies %	68,45	-52,03	58,69	67,64	71,01
Marge nette %	68,45	-52,03	58,69	67,64	71,01
Net Avail. Pour la marge commune %	68,45	-52,03	58,69	67,64	71,01
Marge nette normalisée %	42,78	-32,52	36,68	42,27	44,38
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	54,71	-70,2	18,01	52,59	39,13
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	55,3	-59,76	24,25	55,64	40,79
Rotation des actifs
Rotation des actifs	0,21	0,02	0,08	0,16	0,26
Liquidité à court terme
Current Ratio	1,89	0,55	1,32	0,66	3,31
Quick Ratio	1,83	0,29	1,01	0,42	2,27
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	0,57	-1,1	-0,86	0,51	-0,05
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	2,61	4,17	8,85	9,45	8,99
Dette totale / Capital total	2,54	4	8,13	8,64	8,25
Dette à long terme / Capitaux propres	2,61	4,17	8,85	9,45	8,99
Dette à long terme / Capital total	2,54	4	8,13	8,64	8,25
Dette totale / Total de l'actif	6,11	7,25	9,03	10,99	8,57
EBIT / Charges d'intérêt	73,34	-2,23	6,87	14,85	27,74
EBITDA / Charges d'intérêt	-	-	-	-	-
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	-	-	-	-	-
Dette totale / EBITDA	-	-	-	-	-
Dette nette / EBITDA	-	-	-	-	-
Dette totale / (EBITDA - Capex)	-	-	-	-	-
Dette nette / (EBITDA - Capex)	-	-	-	-	-
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	99,41	-89,9	289,63	116,6	97,31
Résultat brut, Croissance 1 an	99,41	-89,9	289,63	116,6	97,31
EBITDA, 1 an Croissance en %	-	-	-	-	-
EBITA, 1 an Croissance en %	139,93	-105,41	-816,52	128,94	100,69
EBIT, 1 an Croissance %	139,93	-105,41	-816,52	128,94	100,69
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	144,42	-107,68	-539,56	149,61	107,16
Résultat net, Croissance 1 an	144,42	-107,68	-539,56	149,61	107,16
Résultat net normalisé sur 1 an	144,42	-107,68	-539,56	149,61	107,16
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	149,1	-108,5	-532,79	157,52	92,64
Créances clients, Croissance sur 1 an	-	-	-	-	-
Total des actifs, 1 an Croissance en %	14,82	-2,93	4,42	14,78	19,4
Actif corporel net, Croissance 1 an	16,26	-4,11	2,43	12,3	22,65
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	16,26	-4,11	2,43	12,3	22,65
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	-69,16	-272,63	-76,58	-281,15	-101,7
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	135,99	-112,96	-199,97	532,42	46,8
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	132,2	-110,91	-258,1	396,93	44,64
Dividende par action, 1 an de croissance	2,5	7,32	0	0	2,27
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	23,21	-55,13	-37,27	190,5	106,73
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	23,21	-55,13	-37,27	190,5	106,73
EBITDA, 2 ans CAGR %	-	-	-	-	-
EBITA, 2 ans CAGR %	20,8	-63,98	-37,76	305,02	114,35
EBIT, 2 ans CAGR %	20,8	-63,98	-37,76	305,02	114,35
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	20,5	-56,69	-41,91	231,24	127,39
Résultat net, CAGR sur 2 ans	20,5	-56,69	-41,91	231,24	127,39
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	20,5	-56,69	-41,91	231,24	127,39
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	20,6	-53,99	-39,35	233,84	122,73
Créances clients, CAGR sur 2 ans	-	-	-	-	-
Total des actifs, 2 ans CAGR %	8,34	5,57	0,68	9,48	17,07
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	9,8	5,58	-0,9	7,25	17,36
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	9,8	5,58	-0,9	7,25	17,36
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	-34,09	-27,04	-36,41	-34,86	-82,46
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	23,12	-44,7	-64,01	151,44	204,69
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	23,18	-49,66	-58,46	180,3	168,1
Dividende par action, 2 ans CAGR %	-25,57	4,88	3,59	0	1,13
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	28,33	-46,48	-7,77	-5,19	155,36
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	28,33	-46,48	-7,77	-5,19	155,36
EBITA, 3 ans CAGR %	20,77	-57,11	-2,41	-3,92	220,5
EBIT, 3 ans CAGR %	20,77	-57,11	-2,41	-3,92	220,5
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	20,09	-51,88	-6,22	-5,56	183,27
Résultat net, CAGR sur 3 ans	20,09	-51,88	-6,22	-5,56	183,27
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	20,09	-51,88	-6,22	-5,56	183,27
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	19,79	-50,19	-2,88	-1,79	177,93
Total des actifs, 3 ans CAGR %	10,78	4,45	5,19	5,18	12,69
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	9,53	4,95	4,52	3,32	12,16
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	9,53	4,95	4,52	3,32	12,16
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	-41,32	-9,14	-50,04	-9,86	-80,68
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 3 ans	18,57	-41,87	-32,63	-6,43	110,15
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 3 ans	18,99	-45,09	-26,28	-5	124,82
Dividende par action, 3 ans CAGR %	-17,11	-15,91	3,23	2,38	0,75
Taux de croissance annuel composé sur cinq ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 5 ans	27,12	-23,95	-3,62	5,28	27,38
Résultat brut, CAGR sur 5 ans	27,12	-23,95	-3,62	5,28	27,38
EBITA, 5 ans CAGR %	27,27	-33,31	-7,36	5,3	33,69
EBIT, 5 ans CAGR %	27,27	-33,31	-7,36	5,3	33,69
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 5 ans	27,14	-28,46	-10,19	4,11	33,65
Résultat net, CAGR sur 5 ans	27,14	-28,46	-10,19	4,11	33,65
Résultat net normalisé, CAGR sur 5 ans	27,14	-28,46	-10,19	4,11	33,65
BPA dilué avant extra, 5 ans CAGR %	28,68	-27,23	-8,76	6,62	35,36
Total des actifs, 5 ans CAGR %	9,05	7,67	6,62	6,43	9,79
Actif corporel net, CAGR sur 5 ans	8,26	6,7	5,23	5,87	9,48
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 5 ans	8,26	6,7	5,23	5,87	9,48
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 5 ans	-22,4	-	-39,41	-20,47	-67,13
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 5 ans	27,27	-	-26,4	4,43	23,2
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 5 ans	27,31	-	-21,89	5,4	23,56
Dividende par action, 5 ans CAGR %	-9,42	-8,87	-9,38	-9,88	2,38