Ratios Financiers German Tech Holding GmbH & Co. KGaA

Actions

GTH

DE000A1MMEV4

Gestion des placements et exploitants de fonds

Marché Fermé - Xetra 17:35:36 09/10/2026			Après clôture 22:02:39
0,1560 ^EUR	-24,64%		0,1550	-0,64%

01/07	SGT German Private Equity GmbH & Co. KGaA publie ses résultats pour l'exercice clos le 31 décembre 2025	CI
01/07	SGT German Private Equity GmbH & Co. KGaA : l'auditeur émet des doutes sur la continuité d'exploitation	CI

d208f3c5fd2d.i-P_aSmKoWdIM8jBtsB3F6W6XdWIf5BimVDpJ2-88-s._rW6IW7M8T4eY_iJ-_VPfsP5M6LdMtha-xXbEg3yiY_ptL4IGvnkKBdWmQ

Données Financières Publiées: GERMAN TECH HOLDING GMBH & CO. KGAA

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2021 (EUR)	2022 (EUR)	2023 (EUR)	2024 (EUR)	2025 (EUR)
Chiffre d'affaires	8,67 M	13,32 M	4,79 M	1,18 M	202 k
Gain (perte) sur la vente d'investissements, total (Rev)	1,06 M	-2,44 M	-5,05 M	-1,87 M	521 k
Total Chiffre d'affaires	9,73 M	10,88 M	-259 k	-694 k	723 k
Coût des marchandises vendues, total	-	3,92 M	4,57 M	976 k	344 k
Résultat Brut	9,73 M	6,96 M	-4,83 M	-1,67 M	379 k
Frais de vente, généraux et administratifs, total	409 k	777 k	1,03 M	505 k	194 k
Dépréciation et amortissement - (IS)	1,14 M	1,26 M	72,66 M	14,11 k	-
Autres dépenses de fonctionnement	2,62 M	4,41 M	2,12 M	2,52 M	2,89 M
Autres dépenses de fonctionnement, total	4,17 M	6,44 M	75,82 M	3,03 M	3,09 M
Résultat d'Exploitation	5,56 M	514 k	-80,64 M	-4,7 M	-2,71 M
Intérêts payés, total	-5,06 k	-277 k	-39,14 k	-1,41 k	-
Intérêts perçus et revenus des placements	223 k	355 k	573 k	269 k	323 k
Charges d'intérêt nettes	218 k	77,43 k	534 k	268 k	323 k
Gains (pertes) de change	93,68 k	-	-	47 k	29 k
Autres produits non opérationnels	10,21 M	12,77 M	313 k	77,66 k	531 k
EBT, hors éléments non courants	16,08 M	13,36 M	-79,8 M	-4,31 M	-1,82 M
Dépréciation coût d'acquisition d'actifs	-47,46 k	-6,65 M	-2,16 M	-	-
EBT, elements non courants inclus	16,04 M	6,71 M	-81,95 M	-4,31 M	-1,82 M
Charge d'impôt	1,96 M	-145 k	-445 k	-	1,74 k
Résultat des activités poursuivies	14,08 M	6,85 M	-81,51 M	-4,31 M	-1,83 M
Résultat net part du groupe	14,08 M	6,85 M	-81,51 M	-4,31 M	-1,83 M
Résultat net	14,08 M	6,85 M	-81,51 M	-4,31 M	-1,83 M
Dividende privilégié et autres ajustements	-413 k	-	-	-	-
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	14,49 M	6,85 M	-81,51 M	-4,31 M	-1,83 M
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	14,49 M	6,85 M	-81,51 M	-4,31 M	-1,83 M
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	0,44	0,16	-1,76	-0,28	-0,18
BPA de base - Activités poursuivies	0,44	0,16	-1,76	-0,28	-0,18
Moyenne pondérée des actions en circulation	33,13 M	41,74 M	46,3 M	15,32 M	10,21 M
Bénéfice net par action - dilué	0,44	0,16	-1,76	-0,28	-0,18
BPA dilué - Activités poursuivies	0,44	0,16	-1,76	-0,28	-0,18
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	33,13 M	41,74 M	46,3 M	15,32 M	10,21 M
BPA de base normalisé	0,3	0,2	-1,08	-0,18	-0,11
BPA dilué normalisé	0,3	0,2	-1,08	-0,18	-0,11
Dividende par action	0,02	0,02	-	-	-
Ratio de distribution	-	14,53	-1,14	-	-
Éléments supplémentaires
EBITDA	6,69 M	1,77 M	-80,29 M	-4,69 M	-2,69 M
EBITA	6,69 M	1,75 M	-80,64 M	-4,7 M	-2,71 M
EBIT	5,56 M	514 k	-80,64 M	-4,7 M	-2,71 M
EBITDAR	6,72 M	1,79 M	-	-	-
Taux d’imposition effectif (%)	12,21	-2,17	0,54	-	-0,1
Total des impôts courants	-	1,2 M	6 k	-	-
Total des impôts différés	-	-1,34 M	-451 k	-	-
Résultat net normalisé	10,05 M	8,35 M	-49,87 M	-2,69 M	-1,14 M
Intérêts sur la dette à long terme	-	3 k	7 k	-	-
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépense de publicité	27 k	-	-	-	-
Dépense de marketing	27 k	-	-	-	-
Charges locatives nettes, total	26 k	21 k	-	-	-
Charges d'intérêts imputées au titre des contrats de location	11,92 k	85,77 k	-	-	-
Amortissement imputé des contrats de location simple	14,08 k	-64,77 k	-	-	-

Période Fiscale: Décembre	2021 (EUR)	2022 (EUR)	2023 (EUR)	2024 (EUR)	2025 (EUR)
Actifs
Trésorerie et équivalents	532 k	1,5 M	1,28 M	280 k	201 k
Actifs détenus à des fins de transaction Titres, totalActifs détenus à des fins de transactions (Trading), Total.	1,71 M	3,91 M	-	-	-
Total des liquidités et VMP	2,24 M	5,41 M	1,28 M	280 k	201 k
Créances clients, total	11,01 M	1,71 M	1,15 M	483 k	167 k
Autres créances	116 k	133 k	149 k	55 k	6,41 k
Total des créances	11,12 M	1,84 M	1,3 M	538 k	173 k
Dépenses payées d'avance	-	63 k	41 k	-	-
Autres actifs à court terme, total	2,7 M	891 k	511 k	212 k	2,26 M
Total de l'actif circulant	16,07 M	8,2 M	3,13 M	1,03 M	2,64 M
Immobilisations corporelles brutes	-	224 k	229 k	-	-
Amortissements cumulés	-	-29,44 k	-104 k	-	-
Immobilisations corporelles nettes	-	194 k	125 k	-	-
Investissements à long terme	17,24 M	15,78 M	10,38 M	6,35 M	5,94 M
Goodwill	72,24 M	72,24 M	-	-	-
Autres immobilisations incorporelles, total	10,39 M	2,5 M	3	3	3
Prêts à long terme	273 k	6,5 M	4,78 M	3,66 M	3,97 M
Actifs d'impôts différés à long terme	83,03 k	-	-	-	-
Autres actifs à long terme, total	-	387 k	2,28 M	2,61 M	593 k
Total des actifs	116 M	106 M	20,7 M	13,65 M	13,13 M
Passifs
Comptes à payer, total	675 k	1,44 M	1,36 M	740 k	382 k
Emprunts à court terme	173 k	748 k	6	-	-
Part à court terme des contrats de location	-	55 k	107 k	-	-
Impôts sur le revenu à payer	1,02 M	1,16 M	-	-	-
Autres passifs à court terme	70,23 M	582 k	2,31 M	303 k	970 k
Total du passif circulant	72,1 M	3,98 M	3,78 M	1,04 M	1,35 M
Dette à long terme	1,98 k	-	-	-	-
Contrats de location à long terme	-	109 k	-	-	-
Passif d'impôt différé Non courant	1,88 M	451 k	-	-	-
Autres passifs non courants	-	1,9 M	-	-	-
Total du passif	73,98 M	6,44 M	3,78 M	1,04 M	1,35 M
Actions ordinaires, total	10,85 M	49,8 M	46,3 M	46,3 M	46,3 M
Bénéfices non distribués sur l'exercice	19,74 M	25,59 M	-56,84 M	-61,15 M	-62,98 M
Actions détenues en propre	-543 k	-3,5 M	-	-36,71 M	-34,9 M
Résultat global et autres	12,27 M	27,46 M	27,46 M	64,17 M	63,36 M
Total des fonds propres ordinaires	42,32 M	99,35 M	16,92 M	12,61 M	11,78 M
Total des capitaux propres	42,32 M	99,35 M	16,92 M	12,61 M	11,78 M
Total du passif et des capitaux propres	116 M	106 M	20,7 M	13,65 M	13,13 M
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	49,8 M	46,3 M	9,59 M	9,56 M	10,84 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	49,8 M	46,3 M	46,3 M	9,56 M	10,84 M
Actif net par action	0,85	2,15	0,37	1,32	1,09
Actif corporel net	-40,32 M	24,61 M	16,92 M	12,61 M	11,78 M
Actif corporel net par action	-0,81	0,53	0,37	1,32	1,09
Total de la dette	175 k	912 k	107 k	0	0
Dette nette	-2,07 M	-4,49 M	-1,18 M	-280 k	-201 k
Dette relative aux contrats de location	208 k	168 k	-	-	-
Code comptable - Valorisation des stocks	3	3	3	3	3
Employés à temps plein	-	-	-	-	3

Période Fiscale: Décembre	2021 (EUR)	2022 (EUR)	2023 (EUR)	2024 (EUR)	2025 (EUR)
Résultat net	14,08 M	6,85 M	-81,51 M	-4,31 M	-1,83 M
Dépréciation et amortissement - CF	450	44,69 k	413 k	14 k	-
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	1,14 M	1,23 M	-	-	-
Amortissements et dépréciations, Total	1,14 M	1,28 M	413 k	14 k	-
(Gain) perte sur la vente d'investissements - (CF)	-103 k	2,44 M	5,05 M	1,88 M	-533 k
Dépréciation du coût d'acquisition d'actifs et dépenses de restructuration	47,46 k	6,65 M	74,4 M	-	-
Autres activités d'exploitation, total	-8,91 M	-15,11 M	-2,14 M	-1,27 M	-179 k
Variation des créances	-12,52 M	4,57 M	1,4 M	1,11 M	-97 k
Variation des dettes fournisseurs	437 k	4,07 M	-305 k	-1,79 M	229 k
Flux de trésorerie d'exploitation	-5,83 M	10,76 M	-2,68 M	-4,38 M	-2,4 M
Vente d'immobilisations corporelles	-	-	1 k	-	-
Acquisitions en espèces	173 k	-36 k	-6 k	-	-
Investissements en titres négociables et en actions, total	5,47 M	-2,32 M	4,19 M	1,74 M	1,28 M
(Augmentation) diminution nette des prêts accordés / vendus - Investissements	-	-	-	-	49 k
Autres activités d'investissement, total	-	-	-	1,61 M	-
Flux de trésorerie d'investissement	5,64 M	-2,36 M	4,18 M	3,35 M	1,33 M
Remboursement de la dette à long terme, total	-	-	-	-	-
Total de la dette remboursée	-	-	-	-	-
Émission d'actions ordinaires	-	-	-	-	997 k
Rachat d'actions ordinaires	-	-7 M	-	-	-
Dividendes ordinaires payés	-	-996 k	-926 k	-	-
Dividendes ordinaires et de préférence payés	-	-996 k	-926 k	-	-
Autres activités de financement, total	-	-17 k	-40 k	24 k	-
Flux de trésorerie de financement	-	-8,01 M	-966 k	24 k	997 k
Variation nette de la trésorerie	-187 k	392 k	534 k	-1 M	-79 k
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	-	17 k	40 k	-	-
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	-	-284 k	1,16 M	6 k	-128 k
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	65,64 M	-56,29 M	-48,57 M	-4,56 M	-3,07 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	65,64 M	-56,12 M	-48,55 M	-4,56 M	-3,07 M
Variation du fonds de roulement net	-61,03 M	57,72 M	-1,44 M	1,64 M	1,38 M
Dette nette émise (remboursée)	-	-	-	-	-

Période Fiscale: Décembre	2021 (EUR)	2022 (EUR)	2023 (EUR)	2024 (EUR)	2025 (EUR)
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	4,8	0,29	-79,69	-17,12	-12,63
Rentabilité du capital total (ROTC)	9,82	0,45	-85,94	-19,91	-13,87
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	39,91	9,68	-140,2	-29,2	-14,97
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	41,08	9,68	-140,2	-29,2	-14,97
Analyse des marges
Marge brute %	100	63,94	1,86 k	240,73	52,38
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	4,2	7,14	-397,26	-72,77	26,88
Marge d’EBITDA %	68,82	16,3	30,95 k	676,11	-372,46
Marge EBITA %	68,82	16,07	31,09 k	678,13	-374,41
Marge d'EBIT %	57,15	4,73	31,09 k	678,13	-374,41
Marge des activités poursuivies %	144,72	62,99	31,42 k	621,58	-252,49
Marge nette %	144,72	62,99	31,42 k	621,58	-252,49
Net Avail. Pour la marge commune %	148,96	62,99	31,42 k	621,58	-252,49
Marge nette normalisée %	103,33	76,76	19,22 k	388,49	-157,65
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	674,74	-517,41	18,72 k	657,85	-424,54
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	674,77	-515,82	18,71 k	657,72	-424,54
Rotation des actifs
Rotation des actifs	0,13	0,1	-0	-0,04	0,05
Rotation des actifs corporels	-	111,93	-1,62	-	-
Rotation des créances (moyenne des créances)	1,57	2,1	3,36	1,44	0,62
Liquidité à court terme
Current Ratio	0,22	2,06	0,83	0,99	1,95
Quick Ratio	0,19	1,82	0,68	0,78	0,28
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	-0,08	2,7	-0,71	-4,2	-1,78
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	232,41	174,2	108,74	253,44	587,78
Délais de paiement des fournisseurs	-	98,19	111,9	394,57	594,8
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	0,41	0,92	0,63	-	-
Dette totale / Capital total	0,41	0,91	0,63	-	-
Dette à long terme / Capitaux propres	0	0,11	-	-	-
Dette à long terme / Capital total	0	0,11	-	-	-
Dette totale / Total de l'actif	63,61	6,09	18,25	7,64	10,29
EBIT / Charges d'intérêt	1,1 k	1,85	-2,06 k	-3,34 k	-
EBITDA / Charges d'intérêt	1,32 k	6,47	-2,05 k	-3,33 k	-
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	1,32 k	6,47	-2,05 k	-3,33 k	-
Dette totale / EBITDA	0,03	0,51	-0	-	-
Dette nette / EBITDA	-0,31	-2,51	0,01	0,06	0,07
Dette totale / (EBITDA - Capex)	0,03	0,51	-0	-	-
Dette nette / (EBITDA - Capex)	-0,31	-2,51	0,01	0,06	0,07
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	860,68	-10,52	-102,38	167,4	-204,22
Résultat brut, Croissance 1 an	860,68	-28,49	-169,4	-65,41	-122,68
EBITDA, 1 an Croissance en %	-647,95	-73,51	-4,63 k	-41,23	-42,66
EBITA, 1 an Croissance en %	-647,84	-73,87	-15,79 k	-41,6	-42,53
EBIT, 1 an Croissance %	-552,2	-90,75	-15,79 k	-44	-42,53
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	-2,01 k	-51,32	-1,29 k	-94,71	-57,67
Résultat net, Croissance 1 an	-2,01 k	-51,32	-1,29 k	-94,71	-57,67
Résultat net normalisé sur 1 an	-2,04 k	-16,91	-697,15	-42,91	-57,71
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	-949,95	-62,45	-1,17 k	-84,01	-36,5
Créances clients, Croissance sur 1 an	39,89 k	-84,49	-32,77	-57,97	-65,39
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	-	-	-35,68	-	-
Total des actifs, 1 an Croissance en %	306,57	-9,03	-80,43	-34,05	-3,81
Actif corporel net, Croissance 1 an	-243,03	-161,04	-31,25	-25,48	-6,57
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	49,85	134,79	-82,97	-25,48	-6,57
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	232,5	-284,5	-124,94	63,08	-45,05
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	-	-185,77	-15,75	40,5	-32,8
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	-	-185,5	-15,54	41,54	-32,79
Dividende par action, 1 an de croissance	-	0	-	-	-
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	-	227,79	-85,39	-74,75	66,93
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	-	162,1	-29,55	-51	-71,99
EBITDA, 2 ans CAGR %	-	20,47	246,36	62,64	-41,92
EBITA, 2 ans CAGR %	-	19,62	247,13	202,49	-42,03
EBIT, 2 ans CAGR %	-	-35,33	280,93	202,49	-43,24
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	-	205,07	140,62	-20,68	-85,04
Résultat net, CAGR sur 2 ans	-	205,07	140,62	-20,68	-85,04
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	-	301,86	122,75	-43,2	-50,86
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	-	78,64	100,63	30,91	-68,14
Créances clients, CAGR sur 2 ans	-	687,62	-67,71	-46,84	-61,86
Total des actifs, 2 ans CAGR %	-	92,32	-57,81	-64,08	-20,35
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	-	-6,56	-35,22	-28,42	-16,56
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	-	87,58	-36,76	-64,38	-16,56
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	-	147,68	-32,16	-36,22	-5,34
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	-	-	-13,97	-71,87	-2,79
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	-	-	-14	-71,83	-2,43
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	-	-	-36,49	-61,5	-59,5
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	-	-	68,31	-44,42	-62,1
EBITDA, 3 ans CAGR %	-	-	303,54	-11,18	14,94
EBITA, 3 ans CAGR %	-	-	304,11	-11,09	73,96
EBIT, 3 ans CAGR %	-	-	303,3	-5,4	73,96
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	-	-	380,13	-32,59	-35,66
Résultat net, CAGR sur 3 ans	-	-	380,13	-32,59	-35,66
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	-	-	358,58	-35,52	-48,52
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	-	-	224,63	-13,67	2,86
Créances clients, CAGR sur 3 ans	-	-	246,79	-64,74	-53,92
Total des actifs, 3 ans CAGR %	-	-	-10,22	-51,04	-50,12
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	-	-	-15,64	-32,12	-21,77
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	-	-	-15,69	-33,21	-50,87
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	-	-	15,24	-9,12	-39,31
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-58,88	-62,38
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-58,88	-62,34
Taux de croissance annuel composé sur cinq ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	-6,52
Résultat brut, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	-17,86
EBITDA, 5 ans CAGR %	-	-	-	-	17,12
EBITA, 5 ans CAGR %	-	-	-	-	17,24
EBIT, 5 ans CAGR %	-	-	-	-	17,1
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	19,91
Résultat net, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	19,91
Résultat net normalisé, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	17,12
BPA dilué avant extra, 5 ans CAGR %	-	-	-	-	28,28
Créances clients, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	43,42
Total des actifs, 5 ans CAGR %	-	-	-	-	-14,42
Actif corporel net, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	-16,01
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	-16,04
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	6,52