EMPRESA REGIONAL DE SERVICIO PÚBLICO DE ELECTRICIDAD - ELECTROSUR S.A.

Flux de Trésorerie Empresa Regional de Servicio Público de Electricidad - Electrosur S.A.

Actions

ELESUDC1

PEP701611407

Services aux collectivités d'électricité

Cours en clôture Lima			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
- ^PEN	-.--%		-.--%	-

03/04/25	Empresa Regional de Servicio Público de Electricidad - ELECTROSUR S.A. annonce un dividende annuel, payable le 25 avril 2025.	CI
31/07/24	Empresa Regional de Servicio Público de Electricidad - ELECTROSUR S.A. annonce ses résultats pour le deuxième trimestre et le semestre clos le 30 juin 2024	CI

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Données Financières Publiées: EMPRESA REGIONAL DE SERVICIO PÚBLICO DE ELECTRICIDAD - ELECTROSUR S.A.

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2020 (PEN)	2021 (PEN)	2022 (PEN)	2023 (PEN)	2024 (PEN)
Revenues - (Utility Template)	203 M	227 M	256 M	277 M	292 M
Total Chiffre d'affaires	203 M	227 M	256 M	277 M	292 M
Frais de vente, généraux et administratifs, total	15,85 M	19,69 M	24,82 M	31,64 M	29,06 M
Provision pour créances douteuses	4,8 M	-1,53 M	4,53 M	1,62 M	-1,12 M
Autres dépenses de fonctionnement	160 M	173 M	191 M	202 M	207 M
Total des dépenses de fonctionnement	181 M	191 M	221 M	235 M	235 M
Revenu d'exploitation (modèle REIT / Utility)	22,6 M	36,17 M	35,44 M	42,14 M	56,6 M
Intérêts payés, total	-1,1 M	-742 k	-4,05 M	-6,58 M	-5,42 M
Intérêts perçus et revenus des placements	2,13 M	1,67 M	1,32 M	1,76 M	2,06 M
Charges d'intérêt nettes	1,04 M	930 k	-2,73 M	-4,82 M	-3,36 M
Gains (pertes) de change	-254 k	-123 k	20 k	9 k	18 k
Autres produits non opérationnels	-239 k	-309 k	-535 k	-95 k	32 k
EBT, hors éléments non courants	23,15 M	36,67 M	32,2 M	37,23 M	53,29 M
Gains (Pertes) sur la vente d’actifs	-7,88 M	-5 k	-1,98 M	-427 k	-
Dépréciation coût d'acquisition d'actifs	-	-	-	-	-
Règlements d'assurance	-	-	-	-	-
Règlements judiciaires	-	-	-774 k	-382 k	-6,06 M
EBT, elements non courants inclus	15,26 M	36,66 M	29,44 M	36,42 M	47,23 M
Charge d'impôt	4,2 M	9,14 M	8,78 M	11,04 M	17,28 M
Résultat des activités poursuivies	11,07 M	27,52 M	20,67 M	25,38 M	29,95 M
Résultat net part du groupe	11,07 M	27,52 M	20,67 M	25,38 M	29,95 M
Résultat net	11,07 M	27,52 M	20,67 M	25,38 M	29,95 M
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	11,07 M	27,52 M	20,67 M	25,38 M	29,95 M
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	11,07 M	27,52 M	20,67 M	25,38 M	29,95 M
Éléments par action
Ratio de distribution	121,52	36,2	119,86	73,3	76,26
Éléments supplémentaires
EBITDA	35,89 M	50,62 M	53,25 M	60,12 M	75,49 M
EBITA	22,63 M	36,18 M	35,46 M	42,15 M	56,61 M
EBIT	22,6 M	36,17 M	35,44 M	42,14 M	56,6 M
EBITDAR	36,22 M	50,94 M	53,58 M	60,48 M	75,85 M
Taux d’imposition effectif (%)	27,48	24,92	29,8	30,32	36,59
Total des impôts courants	8,46 M	11,08 M	9,84 M	12,94 M	20,16 M
Total des impôts différés	-4,26 M	-1,94 M	-1,06 M	-1,89 M	-2,88 M
Résultat net normalisé	14,47 M	22,92 M	20,12 M	23,27 M	33,3 M
Intérêts sur la dette à long terme	738 k	358 k	3,14 M	25 k	25 k
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépense de publicité	209 k	338 k	477 k	559 k	406 k
Dépense de marketing	8,62 M	11,59 M	15,11 M	20,21 M	18,36 M
Dépenses générales et administratives	7,23 M	8,1 M	9,71 M	11,43 M	10,69 M
Charges locatives nettes, total	326 k	320 k	334 k	357 k	360 k
Charges d'intérêts imputées au titre des contrats de location	40,16 k	23,68 k	156 k	283 k	248 k
Amortissement imputé des contrats de location simple	286 k	296 k	178 k	73,86 k	112 k
Dépenses d'entretien et de réparation, total	10,53 M	9,44 M	10,31 M	12,99 M	8,7 M

Période Fiscale: Décembre	2020 (PEN)	2021 (PEN)	2022 (PEN)	2023 (PEN)	2024 (PEN)
Actifs
Trésorerie et équivalents	18,32 M	18,81 M	6,06 M	18,33 M	43,39 M
Créances clients, total	42,5 M	34,89 M	34,74 M	35,92 M	38,56 M
Autres créances	16,22 M	4,82 M	7,31 M	5,73 M	2,52 M
Comptes débiteurs (sous-total récapitulatif)	58,72 M	39,71 M	42,05 M	41,65 M	41,08 M
Inventaire - (Modèle d'utilité)	10,9 M	16,02 M	16,85 M	10,53 M	12,41 M
Dépenses payées d'avance	275 k	455 k	908 k	913 k	821 k
Effets à recevoir (encaissés)	78 k	119 k	-	-	-
Autres actifs à court terme, total	-	-	-	-	-
Total de l'actif circulant	88,29 M	75,12 M	65,87 M	71,42 M	97,7 M
Immobilisations corporelles brutes	421 M	440 M	448 M	462 M	475 M
Amortissements cumulés	-140 M	-155 M	-162 M	-176 M	-195 M
Immobilisations corporelles nettes	281 M	285 M	286 M	286 M	280 M
Autres immobilisations incorporelles, total	1,29 M	1,01 M	738 k	750 k	438 k
Créances à long terme	3,08 M	-	-	-	-
Actifs d'impôts différés à long terme (encaissés)	-	1,71 M	2,77 M	4,66 M	7,54 M
Total des actifs	373 M	363 M	355 M	363 M	386 M
Passifs
Comptes à payer, total	36,57 M	24,59 M	28,14 M	28,35 M	27,5 M
Charges à payer, total	11,23 M	8,16 M	4,42 M	4,82 M	6,28 M
Emprunts à court terme	38,5 M	28 M	30,12 M	-	-
Part à court terme de la dette à long terme	6,67 M	6,8 M	6,96 M	5,55 M	7,02 M
Part à court terme des contrats de location	149 k	252 k	168 k	238 k	183 k
Impôts sur le revenu à payer	2,11 M	2,9 M	-	-	-
Autres dettes à court terme - (banque / modèle de service public)	14,36 M	12,75 M	18,13 M	20,34 M	22,8 M
Total du passif circulant	110 M	83,44 M	87,94 M	59,29 M	63,78 M
Dette à long terme	43,2 M	36,54 M	29,87 M	59,59 M	53,06 M
Contrats de location à long terme	61 k	227 k	99 k	96 k	144 k
Recettes non acquises Non courantes	24,1 M	27,47 M	27,54 M	25,44 M	26,28 M
Pensions et autres avantages postérieurs à l'emploi	1,77 M	1,22 M	1,2 M	1,6 M	1,54 M
Passif d'impôt différé Non courant	234 k	-	-	-	-
Autres passifs non courants, total	22,36 M	24,54 M	22,9 M	24,58 M	33,49 M
Total du passif	201 M	173 M	170 M	171 M	178 M
Actions ordinaires, total	134 M	134 M	134 M	134 M	142 M
Primes d'émissions d'actions	826 k	826 k	826 k	826 k	826 k
Bénéfices non distribués sur l'exercice	37,2 M	54,76 M	50,66 M	57,43 M	64,54 M
Total des fonds propres ordinaires	172 M	190 M	185 M	192 M	207 M
Total des capitaux propres	172 M	190 M	185 M	192 M	207 M
Total du passif et des capitaux propres	373 M	363 M	355 M	363 M	386 M
Éléments supplémentaires
Actif corporel net	171 M	189 M	185 M	191 M	207 M
Total de la dette	88,58 M	71,81 M	67,22 M	65,47 M	60,41 M
Dette nette	70,26 M	53 M	61,15 M	47,14 M	17,02 M
Dette relative aux contrats de location	2,61 M	2,56 M	2,67 M	2,86 M	2,88 M
Code comptable - Valorisation des stocks	6	6	6	6	6
Stocks - Autres	10,96 M	16,07 M	16,86 M	10,62 M	12,7 M
Terres possédées	35,71 M	35,71 M	35,71 M	35,68 M	35,68 M
Bâtiments, total	25,52 M	25,58 M	29,08 M	29,16 M	29,33 M
Machines, total	328 M	345 M	361 M	379 M	394 M
Immobilisations en crédit-bail - Brut	-	-	-	-	-
Actifs loués en crédit-bail - Amortissement cumulé	-	-	-	-	-
Provision cumulée pour créances douteuses (Supple)	12,19 M	10,66 M	14,07 M	15,68 M	14,57 M

Période Fiscale: Décembre	2020 (PEN)	2021 (PEN)	2022 (PEN)	2023 (PEN)	2024 (PEN)
Résultat net	11,07 M	27,52 M	20,67 M	25,38 M	29,95 M
Dépréciation, épuisement et amortissement	13,44 M	14,7 M	18,05 M	18,24 M	19,14 M
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	23 k	11 k	11 k	11 k	11 k
Total de la dépréciation, de l'épuisement et de l'amortissement	13,46 M	14,71 M	18,06 M	18,25 M	19,16 M
Amortissement des charges différées, total	299 k	271 k	263 k	302 k	302 k
Autres activités opérationnelles	-20,02 M	1,55 M	-13,85 M	-745 k	6,94 M
Flux de trésorerie d'exploitation	4,81 M	44,06 M	25,15 M	43,18 M	56,35 M
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-24,9 M	-19,22 M	-10,83 M	-9,86 M	-5,2 M
Vente d'immobilisations corporelles	-	-	1,1 M	959 k	-
Achat / vente d'actifs incorporels	-	-	-	-326 k	-
Autres activités d'investissement, total	-	3,43 M	1,59 M	-	-
Flux de trésorerie d'investissement	-24,9 M	-15,8 M	-8,15 M	-9,23 M	-5,2 M
Dette à court terme émise, total	94,4 M	47,5 M	44 M	12,6 M	-
Dette à long terme émise, total	29,6 M	-	-	28,45 M	10 M
Total de la dette émise	124 M	47,5 M	44 M	41,05 M	10 M
Remboursement de la dette à court terme, total	-61,36 M	-58 M	-41,88 M	-42,72 M	-
Remboursement de la dette à long terme, total	-27,54 M	-6,97 M	-6,95 M	-965 k	-15,12 M
Total de la dette remboursée	-88,9 M	-64,96 M	-48,83 M	-43,68 M	-15,12 M
Émission d'actions ordinaires	-	-	-	-	8,1 M
Dividendes ordinaires payés	-13,45 M	-9,96 M	-24,77 M	-18,6 M	-22,84 M
Dividendes ordinaires et de préférence payés	-13,45 M	-9,96 M	-24,77 M	-18,6 M	-22,84 M
Autres activités de financement, total	-165 k	-220 k	-160 k	-464 k	-6,25 M
Flux de trésorerie de financement	21,48 M	-27,65 M	-29,77 M	-21,7 M	-26,11 M
Ajustements des taux de change	-254 k	-124 k	20 k	9 k	18 k
Ajustements divers des flux de trésorerie	-	-1 k	-	-	-
Variation nette de la trésorerie	1,14 M	488 k	-12,74 M	12,27 M	25,06 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	1,08 M	366 k	4,11 M	6,28 M	5,43 M
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	9,94 M	11,21 M	13,65 M	10,12 M	14,35 M
Dette nette émise / remboursée	35,1 M	-17,46 M	-4,83 M	-2,63 M	-5,12 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	-30,41 M	15,69 M	25,91 M	40,13 M	48,09 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	-29,72 M	16,16 M	28,45 M	44,24 M	51,48 M
Variation du fonds de roulement net	32,71 M	2,21 M	1,2 M	-9,54 M	-1,85 M

Période Fiscale: Décembre	2020 (PEN)	2021 (PEN)	2022 (PEN)	2023 (PEN)	2024 (PEN)
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	4	6,14	6,17	7,34	9,45
Rentabilité du capital total (ROTC)	5,78	8,66	8,62	10,32	13,46
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	6,39	15,23	11,02	13,44	14,99
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	6,39	15,23	11,02	13,44	14,99
Analyse des marges
Marge brute %	19,95	21,76	23,28	25,14	26,21
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	7,8	8,67	9,69	11,41	9,87
Marge d’EBITDA %	17,67	22,3	20,8	21,69	25,88
Marge EBITA %	11,14	15,94	13,85	15,2	19,4
Marge d'EBIT %	11,13	15,93	13,85	15,2	19,4
Marge des activités poursuivies %	5,45	12,12	8,07	9,15	10,26
Marge nette %	5,45	12,12	8,07	9,15	10,26
Net Avail. Pour la marge commune %	5,45	12,12	8,07	9,15	10,26
Marge nette normalisée %	7,12	10,09	7,86	8,39	11,41
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	-14,97	6,91	10,12	14,47	16,48
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	-14,63	7,12	11,11	15,96	17,64
Rotation des actifs
Rotation des actifs	0,57	0,62	0,71	0,77	0,78
Rotation des actifs corporels	0,73	0,8	0,9	0,97	1,03
Rotation des créances (moyenne des créances)	5,91	5,87	7,35	7,85	7,83
Rotation des stocks (stock moyen)	19,45	13,19	11,95	15,16	18,77
Liquidité à court terme
Current Ratio	0,81	0,9	0,75	1,2	1,53
Quick Ratio	0,7	0,7	0,55	1,01	1,32
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	0,04	0,53	0,29	0,73	0,88
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	61,93	62,22	49,65	46,51	46,72
Délais d'écoulement des stocks (stocks moyens)	18,81	27,66	30,55	24,07	19,5
Délais de paiement des fournisseurs	69,51	61,08	48,8	51,23	47,06
Cycle de conversion des liquidités (jours moyens)	11,24	28,81	31,4	19,36	19,16
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	51,5	37,88	36,25	34,06	29,12
Dette totale / Capital total	33,99	27,48	26,6	25,4	22,55
Dette à long terme / Capitaux propres	25,16	19,39	16,16	31,05	25,65
Dette à long terme / Capital total	16,6	14,07	11,86	23,16	19,87
Dette totale / Total de l'actif	53,93	47,78	47,76	47,02	46,22
EBIT / Charges d'intérêt	20,64	48,74	8,75	6,41	10,44
EBITDA / Charges d'intérêt	32,94	68,57	13,2	9,18	13,98
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	10,2	42,66	10,53	7,68	13,02
Dette totale / EBITDA	2,46	1,41	1,26	1,08	0,8
Dette nette / EBITDA	1,95	1,04	1,14	0,78	0,22
Dette totale / (EBITDA - Capex)	7,93	2,27	1,57	1,3	0,86
Dette nette / (EBITDA - Capex)	6,29	1,67	1,43	0,93	0,24
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	0,51	11,73	12,75	8,31	5,24
Résultat brut, Croissance 1 an	0,84	21,87	18,51	16,96	9,72
EBITDA, 1 an Croissance en %	10,47	41,03	2,79	12,9	26,47
EBITA, 1 an Croissance en %	11,48	59,89	-5,09	18,87	35,69
EBIT, 1 an Croissance %	11,5	60,01	-5,1	18,88	35,7
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	-25,93	148,64	-24,91	22,78	18,02
Résultat net, Croissance 1 an	-25,93	148,64	-24,91	22,78	18,02
Résultat net normalisé sur 1 an	14,76	58,4	-14,92	15,63	44,8
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	1,29	1,61	0,16	0,13	-2,08
Stocks, Croissance 1 an	87,27	46,99	5,15	-37,5	17,89
Créances clients, Croissance sur 1 an	61,84	-17,89	-0,43	3,38	7,36
Total des actifs, 1 an Croissance en %	11,83	-2,76	-2,2	2,2	6,31
Actif corporel net, Croissance 1 an	-1,19	10,45	-2,03	3,66	8,1
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	-81,49	1,33 k	-42,92	71,72	13,92
CAPEX, Croissance 1 an	-36,58	-23,51	-43,66	-8,96	-47,27
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	-2,23 k	-151,22	58,15	54,84	20,65
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	-1,44 k	-153,94	68,38	55,51	17,08
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	-1,37	10,21	-2,17	3,65	7,91
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	2,19	5,97	12,24	10,51	6,76
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	-2,11	10,86	21,27	17,73	13,28
EBITDA, 2 ans CAGR %	-1,49	24,82	21,8	7,73	19,07
EBITA, 2 ans CAGR %	-6,26	33,51	25,18	6,22	26,36
EBIT, 2 ans CAGR %	-6,25	33,57	25,22	6,22	26,37
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	-20,39	35,7	36,64	-3,98	20,38
Résultat net, CAGR sur 2 ans	-20,39	35,7	36,64	-3,98	20,38
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	-3,49	34,83	17,94	-0,82	28,65
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	6,59	1,45	0,88	0,14	-0,98
Stocks, CAGR sur 2 ans	61,34	65,91	24,32	-18,93	-14,16
Créances clients, CAGR sur 2 ans	31,66	15,27	-9,58	1,46	5,35
Total des actifs, 2 ans CAGR %	9,96	4,28	-2,48	-0,02	4,24
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	-2,01	4,26	3,84	0,7	5,76
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	-1,84	4,47	4,02	0,77	5,86
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	-64,66	30,23	185,84	-0,99	49,69
CAPEX, CAGR sur 2 ans	10,64	-30,03	-34,35	-28,38	-30,71
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	1,97 k	231,84	-8,03	56,49	36,23
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	433,96	169,62	-2,55	61,82	34,53
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	4,24	5,27	8,19	10,92	8,72
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	-0,06	5,31	14,03	19,81	14,99
EBITDA, 3 ans CAGR %	2,87	11,03	17,9	18,76	13,38
EBITA, 3 ans CAGR %	-0,73	12	20,43	23,04	14,86
EBIT, 3 ans CAGR %	-0,71	12,04	20,47	23,07	14,86
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	-11,08	16,37	11,41	31,85	2,85
Résultat net, CAGR sur 3 ans	-11,08	16,37	11,41	31,85	2,85
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	0,41	13,84	16,87	17,16	12,08
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	6,25	4,9	1,02	0,63	-0,6
Stocks, CAGR sur 3 ans	42,16	56,4	42,51	-1,15	-8,15
Créances clients, CAGR sur 3 ans	6,94	12,48	9,78	-5,45	3,39
Total des actifs, 3 ans CAGR %	9,26	5,55	2,07	-0,94	2,05
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	-0,71	1,91	2,07	3,78	3,05
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	-0,53	2,1	2,26	3,9	3,16
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	-34,84	4,6	-1,07	141,19	8,55
CAPEX, CAGR sur 3 ans	2,01	-1,87	-34,9	-26,79	-35,33
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 3 ans	48,74	505,69	162,96	9,41	43,18
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 3 ans	45,89	149,32	133,91	13,88	44,98
Taux de croissance annuel composé sur cinq ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 5 ans	4,21	4,46	7,37	7,34	7,61
Résultat brut, CAGR sur 5 ans	4,75	6,14	7,98	10,51	13,73
EBITDA, 5 ans CAGR %	4	11,71	10,06	10,2	18,37
EBITA, 5 ans CAGR %	2,31	12,91	8,92	10,35	22,77
EBIT, 5 ans CAGR %	2,49	13,37	8,95	10,38	22,79
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 5 ans	-5,71	16,64	5,59	7,76	14,91
Résultat net, CAGR sur 5 ans	-5,71	16,64	5,59	7,76	14,91
Résultat net normalisé, CAGR sur 5 ans	1,83	12,62	7,08	8,42	21,45
Immobilisations corporelles nettes, 5 ans CAGR %	6,85	5,73	4,07	2,97	0,21
Stocks, CAGR sur 5 ans	10,93	27,2	34,74	20,25	16,35
Créances clients, CAGR sur 5 ans	13,32	9,34	-0,01	7,93	7,99
Total des actifs, 5 ans CAGR %	6,51	6,27	4,4	3,28	2,93
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 5 ans	-1,72	0,28	1,08	1,42	3,53
Actif corporel net, CAGR sur 5 ans	-1,62	0,46	1,27	1,57	3,68
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 5 ans	-26,86	13,44	7,67	2,33	16,75
CAPEX, CAGR sur 5 ans	13,19	-3,27	-14,32	-13,48	-33,26
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 5 ans	25,08	121,03	22,9	255,54	102,14
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 5 ans	23,58	120,14	24,34	111,61	87,48