Bilan TYK Medicines, Inc

Actions

2410

CNE100006L34

Recherche biotechnologique et médicale

Cours en clôture Hong Kong S.E. 25/09/2026			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
4,180 ^CNY	-5,43%		+28,42%	-68,12%

21/09	TYK Medicines et Qilu conviennent de mettre fin à l'offre de souscription d'actions ; le titre progresse de 3%	MT
11/09	Le PDG de TYK Medicines renforce sa participation ; l'action bondit de 7%	MT

c31f155c8b22d8ca3c1b5ea23bf2a3.vVHgplFHE1V1ierRyKzwlkiRewc9bQkM8AiVkqsXRNY.7xfY92Uwfi8974-TkP3B2Xz6En5nVDtKhmqhpdFNfOCPOtSVNXFZBSO5uw

Données Financières Publiées: TYK MEDICINES, INC

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2022 (CNY)	2023 (CNY)	2024 (CNY)	2025 (CNY)
Chiffre d'affaires	44,24 M	-	107 k	-
Total Chiffre d'affaires	44,24 M	-	107 k	-
Coût des marchandises vendues, total	24,2 M	-	93 k	-
Résultat Brut	20,04 M	-	14 k	-
Frais de vente, généraux et administratifs, total	33,54 M	59,31 M	108 M	78,48 M
Dépenses de R&D	230 M	249 M	235 M	244 M
Autres dépenses de fonctionnement, total	263 M	309 M	344 M	323 M
Résultat d'Exploitation	-243 M	-309 M	-344 M	-323 M
Intérêts payés, total	-3,26 M	-8,73 M	-12,57 M	-14,92 M
Intérêts perçus et revenus des placements	7,37 M	3,72 M	3,28 M	2,74 M
Charges d'intérêt nettes	4,12 M	-5 M	-9,29 M	-12,18 M
Gains (pertes) de change	-	101 k	294 k	-5,12 M
Autres produits non opérationnels	-72,87 M	-68,98 M	-35,21 M	26,23 M
EBT, hors éléments non courants	-312 M	-382 M	-388 M	-314 M
Gains (Pertes) sur le droit d'utilisation d'actifs	341 k	-726 k	-1 k	-
Gains (Pertes) sur la vente d’actifs	-37 k	-10 k	40 k	4,92 M
Autres éléments non courants	-50 k	8 k	2 k	2,71 M
EBT, elements non courants inclus	-312 M	-383 M	-388 M	-306 M
Résultat des activités poursuivies	-312 M	-383 M	-388 M	-306 M
Résultat net part du groupe	-312 M	-383 M	-388 M	-306 M
Intérêts minoritaires	809 k	744 k	973 k	6,2 M
Résultat net	-311 M	-382 M	-387 M	-300 M
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	-311 M	-382 M	-387 M	-300 M
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	-311 M	-382 M	-387 M	-300 M
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	-1,12	-1,32	-1,15	-0,8
BPA de base - Activités poursuivies	-1,12	-1,32	-1,15	-0,8
Moyenne pondérée des actions en circulation	278 M	289 M	338 M	375 M
Bénéfice net par action - dilué	-1,12	-1,32	-1,15	-0,8
BPA dilué - Activités poursuivies	-1,12	-1,32	-1,15	-0,8
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	278 M	289 M	338 M	375 M
BPA de base normalisé	-0,7	-0,83	-0,72	-0,51
BPA dilué normalisé	-0,7	-0,83	-0,72	-0,51
Éléments supplémentaires
EBITDA	-232 M	-295 M	-329 M	-310 M
EBITA	-238 M	-303 M	-338 M	-317 M
EBIT	-243 M	-309 M	-344 M	-323 M
EBITDAR	-231 M	-294 M	-328 M	-309 M
Résultat net normalisé	-194 M	-238 M	-242 M	-190 M
Intérêts sur la dette à long terme	1,09 M	2,36 M	1,51 M	858 k
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépenses générales et administratives	33,54 M	59,31 M	108 M	78,48 M
Dépense en recherche et de développement	230 M	249 M	235 M	244 M
Charges locatives nettes, total	1,02 M	923 k	955 k	1,52 M
Charges d'intérêts imputées au titre des contrats de location	-	1,32 M	879 k	1,1 M
Amortissement imputé des contrats de location simple	-	-397 k	76,14 k	421 k
Rémunération payée en actions, autres (total)	-	3,89 M	12,47 M	-
Total des rémunérations fondées sur des actions	-	3,89 M	12,47 M	-

Période Fiscale: Décembre	2022 (CNY)	2023 (CNY)	2024 (CNY)	2025 (CNY)
Actifs
Trésorerie et équivalents	90,76 M	187 M	460 M	367 M
Actifs détenus à des fins de transaction Titres, totalActifs détenus à des fins de transactions (Trading), Total.	153 M	6 M	-	-
Total des liquidités et VMP	243 M	193 M	460 M	367 M
Autres créances	1,86 M	1,79 M	3,47 M	30,68 M
Total des créances	1,86 M	1,79 M	3,47 M	30,68 M
Dépenses payées d'avance	28,22 M	33,2 M	60,27 M	39,24 M
Autres actifs à court terme, total	1,17 M	5,88 M	44,77 M	3,83 M
Total de l'actif circulant	275 M	234 M	569 M	441 M
Immobilisations corporelles brutes	198 M	266 M	235 M	263 M
Amortissements cumulés	-8,24 M	-15,66 M	-24,89 M	-31,51 M
Immobilisations corporelles nettes	190 M	250 M	210 M	232 M
Investissements à long terme	-	-	-	5,81 M
Autres immobilisations incorporelles, total	73,73 M	68,07 M	62,41 M	56,77 M
Autres actifs à long terme, total	19,7 M	21,51 M	74,47 M	44,16 M
Total des actifs	558 M	573 M	916 M	780 M
Passifs
Comptes à payer, total	9,66 M	32,17 M	19,64 M	45,16 M
Charges à payer, total	20,7 M	46,94 M	45,71 M	61,17 M
Emprunts à court terme	-	-	144 M	134 M
Part à court terme des contrats de location	23,49 M	22,23 M	26,19 M	14,85 M
Impôts sur le revenu à payer	2,05 M	459 k	6,98 M	571 k
Autres passifs à court terme	906 M	1,2 Md	46,39 M	51,9 M
Total du passif circulant	962 M	1,3 Md	289 M	308 M
Contrats de location à long terme	32,46 M	19,5 M	6,48 M	3,85 M
Recettes non acquises Non courantes	24,83 M	48,28 M	44,36 M	44,17 M
Autres passifs non courants	39,58 M	84,41 M	103 M	137 M
Total du passif	1,06 Md	1,45 Md	443 M	493 M
Actions ordinaires, total	288 M	307 M	371 M	380 M
Primes d'émissions d'actions	603 M	768 M	1,48 Md	1,61 Md
Bénéfices non distribués sur l'exercice	-627 M	-1,01 Md	-1,4 Md	-1,7 Md
Actions détenues en propre	-	-	-	-17,67 M
Résultat global et autres	-770 M	-951 M	13,18 M	13,18 M
Total des fonds propres ordinaires	-506 M	-884 M	469 M	287 M
Intérêts minoritaires	5,19 M	4,45 M	3,47 M	-60 k
Total des capitaux propres	-501 M	-880 M	473 M	287 M
Total du passif et des capitaux propres	558 M	573 M	916 M	780 M
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	278 M	307 M	371 M	380 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	278 M	307 M	371 M	380 M
Actif net par action	-1,82	-2,88	1,26	0,75
Actif corporel net	-580 M	-953 M	407 M	230 M
Actif corporel net par action	-2,09	-3,1	1,1	0,6
Total de la dette	55,95 M	41,73 M	177 M	153 M
Dette nette	-188 M	-151 M	-284 M	-214 M
Dette relative aux contrats de location	8,16 M	7,38 M	7,64 M	12,2 M
Intérêts minoritaires, total (y compris la division financière)	5,19 M	4,45 M	3,47 M	-60 k
Investissements selon la méthode de la mise en équivalence, total	-	-	-	5,81 M
Code comptable - Valorisation des stocks	-	3	3	3
Bâtiments, total	-	-	-	1,8 M
Machines, total	17,03 M	18,63 M	19,95 M	20,73 M
Employés à temps plein	-	-	153	173

Période Fiscale: Décembre	2022 (CNY)	2023 (CNY)	2024 (CNY)	2025 (CNY)
Résultat net	-311 M	-382 M	-387 M	-300 M
Dépréciation et amortissement - CF	10,67 M	21,98 M	23,66 M	19,36 M
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	5,66 M	5,66 M	5,66 M	5,66 M
Amortissements et dépréciations, Total	16,33 M	27,64 M	29,32 M	25,02 M
Amortissement des charges différées, Total - (CF)	-	8 M	27,23 M	-
(Gain) perte résultant de la vente d'un actif	37 k	10 k	-40 k	-4,92 M
(Gain) perte sur la vente d'investissements - (CF)	-341 k	726 k	1 k	-
Rémunération à base d'actions (CF)	-	3,89 M	12,47 M	-
Autres activités d'exploitation, total	76,57 M	90,17 M	63,32 M	651 k
Variation des créances	-19,6 M	-11,27 M	-46,49 M	24,64 M
Variation des dettes fournisseurs	-4,89 M	62,32 M	-7,11 M	38,6 M
Variation des autres actifs nets d'exploitation	22,83 M	-	-	-
Flux de trésorerie d'exploitation	-220 M	-201 M	-308 M	-216 M
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-58,97 M	-76,38 M	-73,62 M	-39,41 M
Vente d'immobilisations corporelles	2 k	67 k	5,01 M	-
cession totale ou partielle d'une activité	-	-	10 M	-58 k
Vente (achat) d'immobilisations incorporelles	-29,21 M	-876 k	-	-
Investissements en titres négociables et en actions, total	-64,15 M	149 M	-52,74 M	5,42 M
Autres activités d'investissement, total	-5,84 M	1,17 M	-24,51 M	70 M
Flux de trésorerie d'investissement	-158 M	73,01 M	-136 M	35,95 M
Dette à court terme émise, total	-	-	154 M	144 M
Total de la dette émise	-	-	154 M	144 M
Remboursement de la dette à court terme, total	-	-	-10,12 M	-120 M
Remboursement de la dette à long terme, total	-1,61 M	-16,48 M	-10,36 M	-11,11 M
Total de la dette remboursée	-1,61 M	-16,48 M	-20,48 M	-131 M
Émission d'actions ordinaires	325 M	185 M	581 M	141 M
Rachat d'actions ordinaires	-	-	-13,75 M	-17,67 M
Autres activités de financement, total	27,75 M	55,47 M	-68,52 M	-10,31 M
Flux de trésorerie de financement	351 M	224 M	632 M	126 M
Ajustements des taux de change	-	7 k	246 k	-5,12 M
Variation nette de la trésorerie	-27,08 M	96,07 M	188 M	-58,55 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	-	-	3,31 M	4,43 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	-	94,34 M	-1,45 Md	-150 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	-	99,8 M	-1,45 Md	-141 M
Variation du fonds de roulement net	-	-330 M	1,23 Md	-74,84 M
Dette nette émise (remboursée)	-1,61 M	-16,48 M	134 M	13 M

Période Fiscale: Décembre	2022 (CNY)	2023 (CNY)	2024 (CNY)	2025 (CNY)
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	-	-34,09	-28,86	-23,78
Rentabilité du capital total (ROTC)	-	30,06	227,48	-37,03
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	-	55,5	190,41	-80,61
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	-	55,01	186,31	-79,33
Analyse des marges
Marge brute %	45,3	-	13,08	-
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	75,81	-	101 k	-
Marge d’EBITDA %	-525,08	-	-307 k	-
Marge EBITA %	-537,15	-	-316 k	-
Marge d'EBIT %	-549,94	-	-321 k	-
Marge des activités poursuivies %	-704,76	-	-363 k	-
Marge nette %	-702,94	-	-362 k	-
Net Avail. Pour la marge commune %	-702,94	-	-362 k	-
Marge nette normalisée %	-439,01	-	-226 k	-
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	-	-	-1,36 M	-
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	-	-	-1,35 M	-
Rotation des actifs
Rotation des actifs	-	-	0	-
Rotation des actifs corporels	-	-	0	-
Liquidité à court terme
Current Ratio	0,29	0,18	1,97	1,43
Quick Ratio	0,25	0,15	1,6	1,29
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	-0,23	-0,15	-1,07	-0,7
Délais de paiement des fournisseurs	-	-	102 k	-
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	-11,17	-4,74	37,42	53,32
Dette totale / Capital total	-12,58	-4,98	27,23	34,78
Dette à long terme / Capitaux propres	-6,48	-2,22	1,37	1,34
Dette à long terme / Capital total	-7,3	-2,33	1	0,88
Dette totale / Total de l'actif	189,68	253,55	48,39	63,24
EBIT / Charges d'intérêt	-74,73	-35,35	-27,34	-21,62
EBITDA / Charges d'intérêt	-69,71	-32,19	-25,01	-19,95
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	-87,82	-40,94	-30,87	-22,59
Dette totale / EBITDA	-0,25	-0,15	-0,56	-0,51
Dette nette / EBITDA	0,83	0,54	0,9	0,72
Dette totale / (EBITDA - Capex)	-0,2	-0,12	-0,46	-0,45
Dette nette / (EBITDA - Capex)	0,66	0,42	0,73	0,64
Croissance par rapport à l'année précédente
EBITDA, 1 an Croissance en %	-	27,03	11,43	-5,65
EBITA, 1 an Croissance en %	-	27,46	11,62	-6,28
EBIT, 1 an Croissance %	-	26,82	11,41	-6,17
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	-	22,89	1,24	-21,13
Résultat net, Croissance 1 an	-	22,97	1,18	-22,53
Résultat net normalisé sur 1 an	-	22,68	1,35	-21,4
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	-	18,3	-13,45	-30,17
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	-	31,36	-16,01	10,54
Total des actifs, 1 an Croissance en %	-	2,65	59,77	-14,85
Actif corporel net, Croissance 1 an	-	64,33	-142,69	-43,47
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	-	74,82	-153,04	-38,89
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	-	-8,68	53,4	-30
CAPEX, Croissance 1 an	-	29,53	-3,61	-46,47
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	-	-	-1,64 k	-89,66
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	-	-	-1,55 k	-90,25
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	-	-	-95,08	-
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	-	-	-97,36	-
EBITDA, 2 ans CAGR %	-	-	18,98	2,54
EBITA, 2 ans CAGR %	-	-	19,28	2,28
EBIT, 2 ans CAGR %	-	-	18,87	2,24
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	-	-	11,54	-10,64
Résultat net, CAGR sur 2 ans	-	-	11,55	-11,46
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	-	-	11,51	-10,75
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	-	-	1,19	-22,26
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	-	-	5,04	-3,65
Total des actifs, 2 ans CAGR %	-	-	28,06	16,64
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	-	-	-16,24	-50,87
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	-	-	-3,71	-43,07
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	-	-	18,36	3,62
CAPEX, CAGR sur 2 ans	-	-	11,74	-28,17
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	-	-	-	26,29
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	-	-	-	18,92
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
EBITDA, 3 ans CAGR %	-	-	-	10,13
EBITA, 3 ans CAGR %	-	-	-	10,07
EBIT, 3 ans CAGR %	-	-	-	9,85
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-0,63
Résultat net, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-1,22
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-0,77
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	-	-	-	-10,58
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	-	-	-	6,84
Total des actifs, 3 ans CAGR %	-	-	-	11,77
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-26,53
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-17,25
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-0,65
CAPEX, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-12,57