MERCIALYS : annonce le succès d'une émission obligataire de 300 millions d'euros
Le 21 février 2018 à 08:33
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Mercialys a placé avec succès hier une émission obligataire à 8 ans d'un montant de 300 millions d'euros. Cette opération s'inscrit dans le cadre des besoins généraux de la société et permet de sécuriser le remboursement à terme de la souche obligataire de 479,7 millions d'euros arrivant à échéance en mars 2019. Elle fait suite à l'émission d'un placement privé obligataire d'un montant de 150 millions d'euros réalisée en novembre dernier.
La souche placée hier porte un coupon de 1,80%, qui se compare favorablement au coupon de 4,125% de la souche obligataire arrivant à échéance en mars 2019. L'émission a été sursouscrite 2,5 fois par une base d'investisseurs diversifiée.
Cette nouvelle ligne de financement permet d'allonger la maturité moyenne à date de la dette de Mercialys de 3,6 à 4,2 ans.
Elle offre par ailleurs un différentiel élevé par rapport au taux de capitalisation moyen des actifs immobiliers de Mercialys (5,13% à fin décembre 2017) et au rendement net cible du pipeline (6,7% pour un total de 825 millions d'euros d'investissement).
Mercialys figure parmi les principales sociétés foncières françaises, spécialisée dans la détention, la gestion et la transformation d'espaces commerciaux en anticipation des tendances de consommation, pour compte propre comme pour compte de tiers.
A fin 2023, Mercialys disposait d'un portefeuille de 2 038 baux représentant une valeur locative de 175,5 MEUR en base annualisée. Elle détient des actifs pour une valeur estimée à 2,9 MdsEUR (droits inclus).