Le Dollar Index, qui mesure le billet vert par rapport à un panier de six devises, était en baisse de 0,184% à 108,56, après avoir frôlé le pic de 109,48 atteint lundi.
L'indice est en passe de connaître une hausse de plus de 3 % en août, et son plus haut niveau de clôture de fin de mois depuis mai 2002.
Mardi, les responsables de la Fed ont réitéré leur soutien à de nouvelles hausses de taux pour juguler l'inflation, le chef de la Fed de New York, John Williams, déclarant au Wall street Journal qu'il faudra "un certain temps" avant que les taux d'intérêt ne soient réduits.
Ses commentaires font suite à un discours belliciste du président de la Fed, Jerome Powell, lors du symposium des banques centrales de Jackson Hole, dans le Wyoming, à la fin de la semaine dernière, qui a fermé la porte à l'idée que la Fed pourrait pivoter et commencer à baisser les taux d'ici la mi-2023, ce qui a provoqué une vague de force du dollar.
Les traders évaluent maintenant à environ 70 % les chances d'une hausse des taux de la Fed de 75 points de base le mois prochain, selon les données de Refinitiv.
"Tous ces paris qui sont apparus fin juillet sur le fait que la Fed pourrait pivoter doivent se dénouer, et cela signifie donc que nous devons acheter des dollars à nouveau parce que la Fed n'en a pas fini", a déclaré Erik Bregar, directeur de la gestion des risques liés aux devises et aux métaux précieux chez Silver Gold Bull.
"Le seul véritable changement que nous avons eu maintenant est que nous avons une BCE (Banque centrale européenne) qui semble vouloir désespérément rattraper son retard et donc les écarts de taux aident l'euro-dollar à s'accrocher", a-t-il ajouté.
L'euro est repassé au-dessus de la parité avec le dollar mercredi, mais il était en passe de connaître sa troisième baisse mensuelle consécutive, car une crise énergétique naissante renforce les craintes de récession, tandis que la BCE poursuit ses hausses de taux.
Mercredi, la Russie a interrompu les livraisons de gaz du gazoduc Nord Stream 1, intensifiant une bataille économique entre Moscou et Bruxelles et augmentant les perspectives d'une récession et d'un rationnement énergétique dans certains des pays les plus riches du monde.
Les craintes que les flux de gaz à travers le gazoduc ne reprennent pas après la fin de la maintenance prévue samedi ont maintenu les traders sur le qui-vive.
"Le récit qui a aidé l'euro en début de semaine, à savoir une amélioration de l'histoire du gaz, s'estompe maintenant, ce qui, selon nous, mettra un plafond à l'euro-dollar", a déclaré Francesco Pesole, stratège en devises chez ING.
"Nous saurons dans les prochains jours si la reprise des flux à la fin de la période de maintenance se fera en douceur ou non."
L'euro était dernièrement en hausse de 0,35 % à 1,005 $.
L'inflation dans la zone euro a atteint un nouveau record en août, dépassant les attentes et renforçant les arguments en faveur de nouvelles hausses importantes des taux de la Banque centrale européenne (BCE).
Un nombre croissant de responsables de la BCE appellent à des hausses de taux surdimensionnées pour lutter contre l'inflation galopante, qui pourrait dépasser 10 % dans les prochains mois.
Les marchés monétaires évaluent pleinement une hausse de 50 points de base des taux de la BCE, avec plus de 60 % de chances d'une hausse plus importante de 75 points de base, selon les données de Refinitiv.
Ailleurs, la couronne norvégienne a chuté de plus de 1 % par rapport au dollar et à l'euro après que la banque centrale du pays a déclaré qu'elle achèterait davantage de devises étrangères pour son fonds souverain.
Elle était dernièrement en baisse de 1,29% contre le billet vert à 9,9663, atteignant son niveau le plus faible depuis un mois.
Le bitcoin était en hausse de 1,45 %, juste au-dessus du niveau de 20 000 $.
