Vivendi (+1,54% à 21,155) enregistre la deuxième plus importante progression du CAC 40 après avoir confirmé qu'Altice était intéressé par un rapprochement avec SFR. Le groupe de télécommunications coté aux Pays-Bas pourrait ainsi prendre une participation dans l'opérateur français par le biais de sa filiale Numericable dont il détient 40% du capital. Vivendi indique n'avoir reçu aucune offre formelle de la part d'Altice jusqu'à présent, mais précise que son conseil de surveillance se prononcera « en temps utile, le cas échéant ».
Selon des sources proches du dossier citées aujourd'hui par différents médias, la nouvelle proposition d'Altice valoriserait SFR à plus de 15 milliards d'euros. Ce dernier était jusqu'à présent censé entrer en bourse au cours du deuxième trimestre 2014. L'indécision résiderait dans la part du capital de SFR que détiendrait Altice. Les observateurs semblent privilégier la piste du maintien d'une participation minoritaire de Vivendi dans sa filiale télécoms.
Dans une note sur Numericable, CM-CIC rappelle qu'une telle opération suppose l'aval de l'autorité française de régulation des télécommunications car elle se traduirait par le changement d'actionnaire du titulaire de la licence de téléphonie mobile. Tout comme Kepler Cheuvreux, il estime que le montant des synergies évoqué par la presse, à 6 milliards d'euros, est excessif. Il avance le chiffre de 3,2 milliards, et Kepler Cheuvreux celui de 3 milliards.
Vivendi SE regroupe plusieurs entreprises leaders dans la production de contenus, la communication et les médias :
- Groupe Canal+ : un des principaux opérateurs de télévision payante en France, au Benelux, en Pologne, Europe Centrale, Afrique et en Asie ;
- Lagardère : groupe d'éditions, de médias et de commerce de détail en zones de transport de voyageurs ;
- Studiocanal : acteur européen de premier plan en matière de production, d'acquisition, de distribution et de ventes internationales de films et de séries TV ;
- Havas : groupe de communication mondial organisé en trois unités opérationnelles qui couvrent l'ensemble des métiers du secteur (créativité, expertise média et santé/bien-être) ;
- Editis (activité en cours de cession) : deuxième groupe d'édition français et leader dans plusieurs domaines dont la littérature générale, la jeunesse, la pratique, l'illustré, la bande dessinée, l'éducation et la référence ;
- Prisma Media : leader en France de la presse magazine, de la vidéo en ligne et de l'audience digitale quotidienne ;
- Gameloft : un leader mondial des jeux vidéo sur mobile ;
- Vivendi Village : il rassemble la société internationale de billetterie See Tickets, le promoteur et détenteur de festivals Olympia Production (France), le détenteur de festivals U Live (Royaume Uni), les salles de spectacles parisiennes Olympia et le Théâtre de l'Oeuvre, les salles de cinéma et de spectacles CanalOlympia (Afrique), et l'agence de développement et de conseil en propriété intellectuelle The Copyrights Group ;
- Dailymotion : une des plus grandes plateformes d'agrégation et de diffusion de contenus vidéo au monde (plus de 350 millions d'utilisateurs uniques par mois) ;
- Group Vivendi Africa (GVA) : un opérateur de réseaux FTTH (Fiber to the home) en Afrique sub-saharienne.