Cepton Technologies, Inc. a conclu un accord définitif de regroupement d'entreprises pour acquérir Growth Capital Acquisition Corp. (NasdaqCM:GCAC) de Growth Capital Sponsor LLC, HB Strategies LLC et d'autres pour 1,5 milliard de dollars dans le cadre d'une opération de fusion inversée le 4 août 2021. Selon les termes de l'accord de regroupement d'entreprises, les actionnaires de Cepton recevront une contrepartie sous la forme d'actions ordinaires de Growth Capital nouvellement émises, évaluées sur la base d'une valeur d'entreprise de Cepton de 1,5 milliard de dollars sur une base sans liquidités et sans dettes. À la clôture, la société combinée devrait avoir une valeur estimée des capitaux propres d'environ 1,8 milliard de dollars, ce qui comprend environ 231 millions de dollars de produits bruts, dont 172,5 millions de dollars provenant du compte en fiducie de Growth Capital (en supposant qu'il n'y ait pas de rachats) et un PIPE d'actions ordinaires entièrement engagé de 58,5 millions de dollars, ancré par l'investisseur existant KOITO, qui satisfait à la condition contractuelle de clôture en espèces. À la clôture de la transaction, l'entreprise combinée sera rebaptisée “Cepton, Inc.” ; et devrait être cotée à la bourse Nasdaq sous le nouveau symbole ticker “CPTN” ;. Le regroupement d’entreprises est soumis, entre autres, à l’approbation des actionnaires de Growth Capital, à l’approbation des actionnaires de Cepton et à d’autres conditions de clôture habituelles, y compris une déclaration d’enregistrement déclarée effective par la U.S. Securities and Exchange Commission (la ’" Securities and Exchange Commission "). Securities and Exchange Commission (la “SEC㝄 ;), le certificat de constitution de GCAC aura été modifié et mis à jour par la deuxième charte A&R de GCAC ; la réception de certaines approbations réglementaires, et l'approbation par le Nasdaq Stock Market de la cotation des titres de la société combinée, tous les dépôts requis en vertu de la loi Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements Act de 1976, telle que modifiée, auront été effectués et toute période d'attente applicable (et toute prolongation de celle-ci) à la consommation des transactions en vertu de la loi HSR aura expiré ou sera terminée ; tous les membres du conseil d'administration de GCAC (autres que ceux identifiés comme étant des administrateurs continus) et tous les dirigeants de GCAC auront signé des démissions écrites prenant effet à l'heure d'entrée en vigueur ; et à la clôture, GCAC aura au moins 58 500 000 $ en espèces ou en quasi-espèces. Les conseils d'administration de Cepton et de Growth Capital ont approuvé à l'unanimité le regroupement d'entreprises proposé. La transaction est approuvée par les actionnaires de Cepton’. Le 24 janvier 2022, la Securities and Exchange Commission a déclaré effective la déclaration d'enregistrement de Growth Capital sur le formulaire S-4. L'actionnaire de Growth Capital tiendra une assemblée spéciale le 9 février 2022 pour approuver la transaction. En date du 9 février 2022, les actionnaires de Growth Capital Acquisition ont approuvé le regroupement d'entreprises. Le regroupement d'entreprises devrait être achevé au cours du quatrième trimestre de 2021. En février, la transaction devrait être conclue le 9 février 2022. J.P. Morgan Securities LLC est le conseiller financier de Cepton et Paul Sieben, Noah Kornblith, Jeeho Lee, Viqar Shariff et Martin Mayo de O'Melveny & Myers LLP sont les conseillers juridiques de Cepton. Maxim Group LLC est le conseiller financier de Growth Capital et Barry I. Grossman de Ellenoff Grossman & Schole LLP est le conseiller juridique de Growth Capital. Dwight Yoo et Anthony Kohtio de Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP ont représenté les agents de placement dans la transaction. Continental Stock Transfer & Trust Company a agi comme agent de transfert pour Growth Capital Acquisition Corp. Advantage Proxy, Inc. a agi en tant que solliciteur de procurations pour Growth Capital Acquisition Corp. Cepton Technologies, Inc. a réalisé l'acquisition de Growth Capital Acquisition Corp. (NasdaqCM:GCAC) auprès de Growth Capital Sponsor LLC, HB Strategies LLC et autres dans le cadre d'une opération de fusion inversée le 10 février 2022. La société combinée a été renommée Cepton, Inc. et ses actions ordinaires et ses bons de souscription devraient commencer à être négociés sur le Nasdaq Capital Market sous les nouveaux symboles de téléscripteur “CPTN” ; et “CPTNW” ;, respectivement le 11 février 2022. La société fusionnée continuera d'être dirigée par Jun Pei, aux côtés du reste de l'équipe de direction actuelle de Cepton. George Syllantavos, co-chef de la direction de GCAC, occupera le poste de directeur de Cepton.