En Asie, les projecteurs étaient braqués sur la Chine, où le yuan a prolongé ses pertes alors que les marchés étaient confrontés à la réduction des perspectives de crédit du géant asiatique par l'agence de notation Moody's.
L'indice du dollar, qui mesure la monnaie américaine par rapport à six autres devises, était en baisse de 0,029 % à 103,93, après avoir augmenté de 0,3 % au cours de la nuit. L'indice est en hausse de 0,5 % ce mois-ci, après avoir chuté de 3 % en novembre, sa plus forte baisse mensuelle en un an.
Les données de mardi ont montré que les ouvertures d'emplois aux Etats-Unis ont chuté à plus de 2 ans et demi en octobre, le signe le plus fort jusqu'à présent que les taux d'intérêt plus élevés ont freiné la demande de travailleurs. Les données ont également montré qu'il y avait 1,34 poste vacant pour chaque chômeur en octobre, le plus bas niveau depuis août 2021.
Moh Siong Sim, stratège en devises à la Bank of Singapore, a déclaré que les données indiquaient que le refroidissement du marché du travail était en bonne voie. "Cela met l'accent sur les chiffres de l'emploi non agricole ce vendredi.
Les données sur l'emploi en novembre fourniront des indices supplémentaires sur le marché du travail avant la réunion de politique générale de la Fed la semaine prochaine.
Les responsables de la Fed se trouvent actuellement dans une période de silence avant la réunion de la banque centrale américaine des 12 et 13 décembre, au cours de laquelle l'accent sera mis sur la mise à jour des projections concernant les taux d'intérêt en 2024.
Selon l'outil FedWatch du CME, les traders ont évalué à 99,7 % les chances que la Fed ne bouge pas la semaine prochaine, mais à 56 % les chances que la banque centrale réduise ses taux en mars. Ils ont également prévu des réductions d'au moins 125 points de base l'année prochaine.
Ces derniers jours, les investisseurs ont réévalué l'ampleur des baisses de taux l'année prochaine, ce qui a contribué à la hausse du dollar.
"Les marchés sont allés un peu trop loin en prévoyant des baisses de taux très agressives l'année prochaine", a déclaré Aninda Mitra, responsable de la stratégie macroéconomique et d'investissement pour l'Asie chez BNY Mellon Investment Management.
M. Mitra a déclaré qu'il pourrait y avoir un retour en arrière si la Fed faisait passer le message avec plus de force qu'elle n'est pas sur le point de réduire ses taux de sitôt.
"En fin de compte, cela se résume à un débat sur le moment où les réductions commencent vraiment... au premier trimestre ou parfois au deuxième trimestre".
"Nous pensons que la Fed pourrait attendre jusqu'au deuxième trimestre et que, même dans ce cas, les réductions seraient beaucoup moins importantes que ce que le marché souhaiterait", a déclaré M. Mitra.
Selon un sondage réalisé par Reuters auprès de stratèges du marché des changes, les baisses de taux largement attendues par la Fed entraîneront un relâchement de l'emprise du dollar sur les autres monnaies du G10 l'année prochaine, ce qui assombrira les perspectives du billet vert.
Pendant ce temps, le yuan chinois offshore a baissé de 0,11 % à 7,1647 dollars pour un dollar, un jour après que Moody's ait réduit les perspectives de crédit de la Chine à "négatives".
Le taux du yuan au comptant a ouvert à 7,1570 pour un dollar et changeait de mains à 7,1578 à la mi-journée, 98 pips plus faible que la clôture de la fin de session précédente.
Les principales banques d'État chinoises ont accéléré la vente de dollars américains après la déclaration de Moody's mardi, et elles ont continué à vendre le billet vert mercredi matin, a rapporté Reuters.
L'euro était en hausse de 0,02% à 1,0797 $, après avoir chuté à son plus bas niveau en trois semaines, à 1,07785 $, mardi.
Les investisseurs pensent que la Banque centrale européenne pourrait procéder à sa première baisse de taux d'ici le mois de mars. L'inflation dans la zone euro a chuté plus rapidement que prévu.
La livre sterling était à 1,261 $, en hausse de 0,13 % sur la journée. Le yen japonais est resté stable à 147,14 pour un dollar.
Le dollar australien a augmenté de 0,53% à 0,659 $, tandis que le dollar néo-zélandais a augmenté de 0,62% à 0,617 $.
Dans les crypto-monnaies, le bitcoin a diminué de 0,69% à 43 591,23 $, après avoir dépassé les 44 000 $ plus tôt dans la session.
La plus grande crypto-monnaie du monde a gagné 150 % cette année, alimentée en partie par l'optimisme qu'un régulateur américain approuvera bientôt les fonds de bitcoin au comptant négociés en bourse (ETF).
