Les investisseurs ont renforcé leurs paris sur une baisse des taux d'intérêt aux États-Unis après une inflation plus faible la semaine dernière, même si les responsables de la Fed ont continué à se montrer prudents.
Le gouverneur de la Fed, Christopher Waller, a déclaré mardi qu'il lui faudrait encore plusieurs mois de bonnes données sur l'inflation avant de se prononcer en faveur d'une réduction des taux d'intérêt.
La présidente de la Fed de Cleveland, Loretta Mester, s'est fait l'écho de ce calendrier.
"Les minutes du FOMC (Federal Open Market Committee) d'aujourd'hui fournissent un aperçu clé de la pensée de la Fed au début du mois, avec des traders désireux d'évaluer si la réduction de septembre actuellement prévue semble probable ou non", a déclaré Joshua Mahony, analyste en chef des marchés chez Scope Markets.
Le compte-rendu de la réunion de la Fed du 30 avril au 1er mai, prévu plus tard dans la journée, pourrait refléter une plus grande inquiétude concernant l'inflation américaine plus élevée que prévu au premier trimestre, étant donné que la réunion s'est tenue avant le rapport sur l'inflation des prix à la consommation de la semaine dernière.
Alors que les marchés gardent l'espoir que l'inflation américaine continuera à ralentir, les données PCE prévues le 31 mai seront un test crucial, selon les analystes.
L'indice du dollar était en hausse de 0,26% par rapport à un panier de devises à 104,91, touchant un plus haut d'une semaine et dépassant un plus bas de cinq semaines de 104,07 touché la semaine dernière.
LA RÉDUCTION DE LA PRODUCTION DE BOE EN JUIN S'ESTOMPE
La livre s'est stabilisée après avoir bondi suite aux données sur l'inflation britannique, qui n'a pas ralenti autant que prévu mais s'est approchée de l'objectif de la BoE en avril, incitant les investisseurs à retirer leurs paris sur une réduction des taux le mois prochain.
Les prix à la consommation britanniques ont augmenté de 2,3 % en termes annuels en avril, ce qui représente un ralentissement par rapport à la hausse de 3,2 % enregistrée en mars. La BoE et les économistes interrogés par Reuters avaient prévu un taux annuel de 2,1 %.
Selon les données de LSEG, les marchés monétaires ne voient plus que 15 % de chances d'une baisse des taux en juin. En début de semaine, les prix sur les marchés des produits dérivés suggéraient que les opérateurs voyaient 55 % de chances qu'une première baisse ait lieu en juin.
La livre sterling a baissé de 0,06 % à 1,2702 $, après avoir atteint son plus haut niveau en deux mois à 1,2761 $. L'euro est tombé contre la livre à son plus bas niveau depuis deux mois et a perdu 0,23 % sur la journée à 85,21 pence.
Jeremy Stretch, responsable de la stratégie de change pour le G10 chez CIBC Capital Markets à Londres, a déclaré que la réévaluation des taux induite par les données d'inflation semblait exagérée.
"Nous serions attentifs à ce que les hausses de la livre sterling s'avèrent de courte durée, car l'évolution immédiate des attentes en matière de réduction des taux semble exagérée, surtout si l'indice PMI des services de demain révèle des signes de lassitude chez les consommateurs", a-t-il déclaré.
Ailleurs, la Reserve Bank of New Zealand a laissé son taux de référence à 5,5 % comme prévu, mais a revu à la hausse ses prévisions pour les taux d'intérêt maximums lors de sa dernière réunion de politique monétaire, car l'inflation reste obstinément élevée.
Elle prévoit maintenant que les taux culmineront à 5,7 % à la fin de 2024, contre 5,6 % il y a trois mois.
Le dollar néo-zélandais a grimpé jusqu'à 0,6152 $, son plus haut niveau depuis le 14 mars. Il était en dernier lieu en hausse de 0,25 % par rapport au billet vert à 0,6106 $.
Les craintes d'une intervention de Tokyo sur le marché des changes ont maintenu les traders en alerte après des séries d'interventions suspectes au début du mois.
Contre le yen, le dollar a augmenté de 0,26% à 156,61. Le yen a peu varié après que les données aient montré que les exportations japonaises ont augmenté de 8,3% en avril par rapport à l'année précédente.
