CSSF Commission de surveillance du secteur finan : La CSSF lance l'initiative nationale en matière d'éducation financière sous le nom de lëtzfin (en français, allemand et anglais)

COMMUNIQUÉ DE PRESSE 19/55

La CSSF lance l'initiative nationale en matière d'éducation financière sous le nom de lëtzfin

Dans le cadre de sa mission de protection des consommateurs, la CSSF lance les premiers outils destinés à promouvoir l'éducation financière au Luxembourg : un nouveau portail d'information www.letzfin.lu, ainsi que différentes applications destinées à sensibiliser les consommateurs de tous âges aux questions financières qui se posent au quotidien. Ces outils ont été présentés lors d'une conférence de presse du 19 novembre, en présence de Monsieur Pierre Gramegna, Ministre des Finances et de Monsieur Claude Meisch, Ministre de l'Education nationale.

Les consommateurs seuls face à leurs choix financiers

Dans un monde globalisé où tout est accessible en quelques clics, à n'importe quel moment, où que l'on soit, les consommateurs se retrouvent de plus en plus seuls pour prendre leurs décisions financières et à en assumer les conséquences. Afin de pouvoir faire face aux défis d'une vie quotidienne digitalisée, chacun doit disposer de nos jours de connaissances de base en matière financière.

«La crise financière a montré que l'éducation financière doit jouer un rôle plus important dans la vie de tous les citoyens. En effet, l'éducation financière permet aux consommateurs de prendre des décisions financières avisées et responsables, et ceci est indispensable plus encore dans un monde digital dans lequel l'information circule de plus en plus vite. Dans ce contexte, je tiens à féliciter la CSSF pour les initiatives qu'elle a prises dans ce domaine, qui visent

• mieux initier tous nos citoyens, du plus jeune au plus âgé, à l'école ou en dehors, au monde de la finance et de la FinTech, et de les sensibiliser également à la finance durable», a déclaré Pierre Gramegna, Ministre des Finances.

L'éducation financière a pour vocation de donner aux citoyens les moyens qui leur permettent de faire des choix avisés en matière financière. Elle passe également par l'éducation à la consommation, c'est-à-dire la résistance aux tentations et la capacité de faire des choix en tenant compte de son budget. En effet, tout le monde doit être capable de mesurer les risques de certains comportements face à l'argent, comprendre que se laisser séduire par des crédits, soi-disant faciles, dépassant ses capacités de remboursement, peut conduire à une situation de surendettement.

Selon Danièle Berna-Ost, secrétaire générale de la CSSF : « Les bons réflexes en matière d'éducation financière devraient s'acquérir à l'école et cela dès le plus jeune âge. L'éducation financière doit procurer aux étudiants les compétences nécessaires pour faire face au monde qui les entoure. »

Et à Claude Meisch, Ministre de l'Education nationale d'enchaîner : « Les enfants et les jeunes sont les consommateurs

d'aujourd'hui et les acteurs économiques de demain : il est donc essentiel que non seulement nous les aidions à apprendre une gestion responsable de l'argent et de la consommation, mais que nous les préparions aussi à devenir des citoyens autonomes et éclairés capables de faire les choix financiers adéquats, pour leur bien et celui de la société. »

Renforcer la protection des consommateurs par des outils d'éducation financière

La CSSF a, en collaboration avec le « Comité pour la Protection des Consommateurs Financiers »*, développé plusieurs outils. D'après Claude Marx, directeur général de la CSSF, « la meilleure manière de protéger les consommateurs est de les éduquer. La CSSF a une mission de protection des consommateurs. Cette mission se traduit notamment par une surveillance adaptée des professionnels du secteur financier, mais ne saurait être complète sans éducation financière. Obliger les professionnels à fournir davantage d'informations à leurs clients n'a de sens que si ces derniers disposent des connaissances nécessaires pour les comprendre».

Portail d'information « lëtzfin »

Le portail d'information www.letzfin.lucontient les informations essentielles autour de sujets auxquels la plupart de nos concitoyens sont exposés au cours de leur vie privée et professionnelle : « argent au quotidien », « assurances »,

• crédits », « épargner et investir », « pension », « précautions à prendre » et « surendettement ». Son but est la formation et la protection du consommateur par la mise à disposition d'informations financières de base destinées à l'aider à analyser et comprendre sa situation financière et faire des choix appropriés avisés.

Ce site Internet propose également des outils pratiques : simuler des calculs de crédits, établir son budget personnel, tester ses connaissances à l'aide de « quiz » ou consulter des vidéos explicatives.

Le portail d'information lëtzfin continuera à être développé et constituera la colonne vertébrale de toutes les initiatives qui seront lancées dans le cadre de cette stratégie nationale.

FinGol : The Financial Game of Life

Le Financial Game of Life (FinGoL) est un jeu éducatif dynamique sous forme de « chatbot » développé par des étudiants de la Luxembourg Tech School.

FinGoL s'adresse à un public jeune et permet de simuler, de façon ludique, la vie financière d'un adulte ainsi que les situations auxquelles ce dernier est confronté dans la vie réelle. Au cours du jeu, les utilisateurs devront trouver un emploi, tenir leur budget, faire différents choix financiers et assumer leurs conséquences. Ils recevront des informations, notamment sur la nécessité de tenir un budget, la notion de crédit et les risques des crédits faciles et pourront, par le biais d'une gestion responsable, accéder à des niveaux supérieurs et ainsi débloquer d'autres fonctionnalités.

FinGoL est disponible sur les réseaux sociaux afin de pouvoir atteindre un plus grand nombre de jeunes. Une version sous forme d'application est en cours de développement.

Application « lëtzfin budget » : une application de gestion de budget pour adultes

La tenue d'un budget mensuel est l'outil le plus important pour prévenir des situations de difficultés financières qui peuvent, le cas échéant, conduire au surendettement. Ce risque est nettement réduit si le consommateur a une vue claire sur ses revenus et ses dépenses.

L'application permet à son utilisateur d'établir et de gérer son budget, d'identifier des dépenses superflues et de planifier sa situation financière future. Elle est proposée en deux langues (français et allemand). Il est prévu d'élargir le choix des langues ainsi que d'intégrer des fonctionnalités supplémentaires selon les besoins des consommateurs et l'évolution technique.

Application « lëtzfin Pocket money » : une application gestion du budget pour jeunes

L'application « lëtzfin Pocket money » vise à sensibiliser les jeunes à l'importance de la gestion de leurs finances personnelles en impliquant activement les parents. Le concept de base de l'application a été élaboré par une équipe de quatre volontaires lors du Hackathon Lux4Good et a été récompensé par un jury composé notamment de Son Altesse Royale la Grande-Duchesse Maria Teresa.

L'application permet aux jeunes de mieux suivre l'utilisation qu'ils font de leur argent de poche ou d'autres revenus. Les parents assument le rôle de banque afin de guider les jeunes dans la gestion de leur budget personnel. Cet apprentissage se fait dans le dialogue avec les parents et permet de briser le tabou sur les questions d'argent. Les smartphones des jeunes et de leurs parents seront liés à travers d'un code QR sans que les parents n'aient une vue sur les détails des données saisies par les jeunes.

• travers cette application, les jeunes apprennent activement à gérer leur budget personnel et mieux apprécier la valeur de l'argent.

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Claude Marx conclut la conférence de presse sur une perspective d'avenir : « La prochaine étape est d'aller au-delà de l'éducation financière et de promouvoir l'éducation financière durable. Sans tarder ! ».

La CSSF tient à remercier la « Fondation ABBL pour l'éducation financière » qui a soutenu financièrement différents projets de façon significative.

Luxembourg, le 19 novembre 2019

Contact presse :

Paul Wilwertz |paul.wilwertz@cssf.lu

*Les membres du CPCF sont : Association des Banques et Banquiers, Luxembourg, Association des Compagnies d'Assurances, Association Luxembourgeoise des Fonds d'Investissement, Banque centrale du Luxembourg, Centre Européen des Consommateurs, Chambre de Commerce, Commissariat aux Assurances, Commission de Surveillance du Secteur Financier,

Conférence nationale des professeurs de sciences économiques et sociales, Inter-Actions, Investas, Jonk Entrepreneuren Luxembourg, Ligue Médico-Sociale,Ministère de l'Économie, Ministère de l'Éducation nationale, de l'Enfance et de la Jeunesse, Ministère de la Famille, de l'Intégration et à la Grande Région, Ministère des Finances, STATEC, Université du Luxembourg

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PRESSEMITTEILUNG 19/55

Die CSSF startet die nationale Finanzbildungsinitiative unter dem Namen lëtzfin

Im Rahmen ihres Auftrags zum Verbraucherschutz hat die CSSF die ersten Instrumente zur Förderung der Finanzbildung in Luxemburg vorgestellt. Hierzu zählen ein neues Informationsportal (www.letzfin.lu) sowie verschiedene Applikationen zur Sensibilisierung der Verbraucher jeder Altersgruppe in Bezug auf persönliche Finanzfragen. Diese Instrumente wurden am 19. November im Rahmen einer Pressekonferenz in Anwesenheit von Finanzminister Pierre Gramegna und dem Minister für nationale Bildung Claude Meisch vorgestellt.

Die Verbraucher sind in Finanzfragen oftmals auf sich allein gestellt

In einer globalisierten Welt, in der alles mit wenigen Klicks, jederzeit und überall zugänglich ist, müssen die Verbraucher ihre finanziellen Entscheidungen vermehrt allein treffen und deren Konsequenzen tragen. Um den Herausforderungen eines digitalisierten Alltags begegnen zu können, muss jeder Verbraucher heutzutage über Grundkenntnisse in Finanzfragen verfügen.

"Die Finanzkrise hat gezeigt, dass die Finanzbildung eine wichtigere Rolle im Leben aller Bürger spielen muss. Die Finanzaufklärung ermöglicht es den Verbrauchern, fundierte und verantwortungsbewusste Finanzentscheidungen zu treffen, was in einer digitalen Welt, in der die Information immer schneller zirkuliert, umso wichtiger ist. In diesem Zusammenhang möchte ich die CSSF zu den Initiativen beglückwünschen, die sie in diesem Bereich ergriffen hat, die darauf abzielen, alle unsere Bürger, von den Jüngsten bis zu den Ältesten, in der Schule oder außerhalb, in der Welt der Finanzen und der FinTech, besser zu informieren und ihr Bewusstsein für Sustainable Finance zu schärfen", sagte Pierre Gramegna, Finanzminister.

Ziel der Finanzbildung ist es, dem Bürger Fähigkeiten zu vermitteln, damit dieser fundierte finanzielle Entscheidungen treffen kann. Dazu gehört neben der Aufklärung der Verbraucher in Konsumfragen und der damit verbundenen Fähigkeit ständigen Versuchungen zu widerstehen, auch die Vermittlung von Fähigkeiten im Bereich der Entscheidungsfindung unter Berücksichtigung des eigenen Budgets. In der Tat soll jeder in der Lage sein, die Risiken bestimmter Verhaltensweisen in Bezug auf Geldfragen abzuschätzen und zu verstehen, dass angeblich einfache Kredite, welche die eigene Rückzahlungsfähigkeit übersteigen, zu einer Überschuldung führen können.

Danièle Berna-Ost, Generalsekretärin der CSSF sagte: "Die guten Reflexe in Finanzfragen sollten bereits in der Schule und von klein auf vermittelt werden. Die Finanzbildung muss den Schülern die Fähigkeiten vermitteln, die sie benötigen, um in der heutigen Welt bestehen zu können."

Claude Meisch, Minister für Nationale Bildung führte aus : "Kinder und Jugendliche sind die Verbraucher von heute

und die Wirtschaftsakteure von morgen: Deshalb ist es wichtig, dass wir ihnen nicht nur helfen, mit Geld und Konsum verantwortungsvoll umzugehen, sondern sie auch darauf vorbereiten, autonome und aufgeklärte Bürger zu werden, die in der Lage sind, die richtigen finanziellen Entscheidungen zum eigenen Wohle und dem der Gesellschaft zu treffen".

Stärkung des Verbraucherschutzes durch Instrumente der Wissensvermittlung im Finanzbereich

Die CSSF hat in Zusammenarbeit mit dem " Comité pour la Protection des Consommateurs Financiers"* mehrere Instrumente entwickelt. Claude Marx, Generaldirektor der CSSF, erklärt: "Bildung ist der beste Weg, um die Verbraucher zu schützen. Die CSSF hat eine Verbraucherschutzmission. Diese Mission spiegelt sich insbesondere in einer angemessenen Aufsicht über die Gewerbetreibenden des Finanzsektors wider, muss aber zwingend durch die Förderung der allgemeinen Wissensvermittlung im Finanzbereich vervollständigt werden. Die Auferlegung neuer Informationspflichten der Gewerbetreibenden gegenüber den Verbrauchern macht nur Sinn, wenn die Verbraucher überhaupt in der Lage sind, die übermittelten Informationen zu verstehen".

Informationsportal "lëtzfin"

Das Informationsportal www.letzfin.luenthält wesentliche Informationen zu Themen, denen die meisten Menschen im Privat- und Berufsleben regelmäßig begegnen: "Geld im Alltagsgebrauch", "Versicherungen", "Kredite", "Sparen und Investieren", "Rente", "Vorsichtsmaßnahmen" und "Überschuldung". Ziel ist es, die Verbraucher aufzuklären und zu schützen, indem grundlegende Finanzinformationen zur Verfügung gestellt werden. Diese sollen dem

Verbraucher helfen, die eigene finanzielle Situation zu analysieren und zu verstehen und angemessene, fundierte Entscheidungen zu treffen.

Auf diesem Portal finden Verbraucher auch praktische Tools, wie z.B. Kreditsimulatoren, Hilfe zur Aufstellung des eigenen Budgets, Fragen, um das eigene Wissen zu testen, und erklärende Videos.

Das Informationsportal lëtzfin wird weiter stetig ausgebaut werden und bildet den Anker aller Initiativen, die im Rahmen der nationalen Strategie zur Förderung der Finanzbildung durchgeführt werden.

FinGol: The Financial Game of Life

Das Financial Game of Life (FinGoL) ist ein dynamisches Lernspiel in Form eines "Chatbots", das von Studenten der Luxembourg Tech School entwickelt wurde.

FinGoL richtet sich an ein junges Publikum und ermöglicht es, das Finanzleben eines Erwachsenen sowie Finanzsituationen, welchen sich ein Erwachsener im wirklichen Leben ausgesetzt sieht, auf spielerische Weise zu simulieren. Während des Spiels müssen die Nutzer eine Arbeit finden, ihr Budget verwalten, verschiedene Finanzentscheidungen treffen und sich deren Auswirkungen stellen. Sie erhalten Informationen über die Notwendigkeit ein Budget zu führen, Grundkenntnisse über die Funktionsweise von Krediten sowie über Risiken eines sogenannten "einfachen" Kredits. Durch verantwortungsvolles Handeln können im Verlauf des Spiels höhere Level erreicht und zusätzliche Funktionen freigeschaltet werden.

Um eine größere Anzahl junger Menschen zu erreichen, wurde FinGoL so konzipiert, dass es über die sozialen Medien zugänglich ist. Eine App-Version des Spiels befindet sich in der Entwicklung.

"Lëtzfin Budget" Anwendung: eine Anwendung zur Budgetverwaltung für Erwachsene

Die Führung des monatlichen Budgets stellt das wichtigste Instrument zur Vorbeugung finanzieller Schwierigkeiten dar, die unter Umständen zu einer Überschuldungssituation führen können. Dieses Überschuldungsrisiko wird deutlich reduziert, wenn der Verbraucher einen klaren Überblick über seine Einnahmen und Ausgaben hat.

Die App ermöglicht es dem Benutzer, sein Budget zu erstellen, es zu verwalten, unnötige Ausgaben zu entdecken und die eigene zukünftige finanzielle Situation vorausschauend zu planen. Die App ist in zwei Sprachen erhältlich (Französisch und Deutsch), wobei die Sprachenauswahl erweitert und zusätzliche Funktionalitäten, gemäß den Bedürfnissen der Verbraucher und des technologischen Fortschritts, integriert werden sollen.

"Lëtzfin Pocket money": eine App zur Budgetverwaltung für junge Leute.

Die App "lëtzfin Pocket money" soll junge Menschen auf die Wichtigkeit der Verwaltung ihrer persönlichen Finanzen aufmerksam machen, was durch die aktive Einbeziehung der Eltern erreicht werden soll. Das Grundkonzept der App wurde von einem Team von vier Freiwilligen im Rahmen des Lux4Good Hackathon entwickelt. Das Projekt wurde von einer Jury, an welcher insbesondere Ihre Königliche Hoheit Großherzogin Maria Teresa mitwirkte, ausgezeichnet.

Die App ermöglicht es jungen Menschen, die Verwendung ihres Taschengeldes oder anderer Einkommen besser zu verfolgen. Eltern übernehmen hierbei die Rolle einer Bank, um die Kinder bei der Verwaltung ihrer persönlichen Budgets zu unterstützen. Die App soll den Dialog zwischen Kindern und Eltern fördern und diese animieren über oftmals tabuisierte Geldfragen offen zu sprechen. Die Smartphones von Jugendlichen und ihren Eltern werden hierzu mittels eines QR-Codes miteinander verbunden. Die Eltern erhalten jedoch keinen Einblick in die von den Jugendlichen eingegebenen Daten haben.

Mit Hilfe dieser Applikation sollen junge Menschen lernen, ihr persönliches Budget aktiv zu verwalten und somit den Wert des Geldes besser zu schätzen.

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Claude Marx schloss die Pressekonferenz mit einem Blick in die Zukunft: "Der nächste Schritt ist es, über wissensvermittelnde Finanzbildung hinauszugehen um ein nachhaltiges Finanzverhalten zu fördern. Dies muss zügig umgesetzt werden".

Die CSSF bedankt sich bei der "ABBL Foundation for Financial Education", die verschiedene Projekte finanziell unterstützt hat.

Luxemburg, den 19. November 2019

Pressekontakt :

Paul Wilwertz |paul.wilwertz@cssf.lu

*Die Mitglieder des CPCF sind : Association des Banques et Banquiers, Luxembourg, Association des Compagnies d'Assurances, Association Luxembourgeoise des Fonds d'Investissement, Banque centrale du Luxembourg, Centre Européen des Consommateurs, Chambre de Commerce, Commissariat aux Assurances, Commission de Surveillance du Secteur Financier, Conférence nationale des professeurs de sciences économiques et sociales, Inter-Actions, Investas, Jonk Entrepreneuren Luxembourg, Ligue Médico-Sociale,Ministère de l'Économie, Ministère de l'Éducation nationale, de l'Enfance et de la Jeunesse, Ministère de la Famille, de l'Intégration et à la Grande Région, Ministère des Finances, STATEC, Université du Luxembourg

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PRESS RELEASE 19/55

The CSSF launches the national financial education initiative under the name of lëtzfin

As part of its consumer protection mission, the CSSF is launching the first digital tools to promote financial education in Luxembourg: a new information portal www.letzfin.lu, as well as applications to raise awareness among consumers of all ages of the financial issues that arise on a daily basis. These tools were presented at a press conference on 19 November, in the presence of Mr Pierre Gramegna, Minister of Finance and Mr Claude Meisch, Minister of National Education.

Consumers alone with financial choices

In a globalised world where everything is accessible in a few clicks, at any time, wherever you are, consumers are increasingly left alone to make their financial decisions and to assume the consequences. In order to be able to face the challenges of a digitalized daily life, everyone must nowadays have a basic knowledge of financial matters.

"The financial crisis has shown that financial education must play a more important role in the lives of all citizens. Indeed, financial education enables consumers to make informed and responsible financial decisions, and this is even more essential in a digital world in which information is circulating ever faster. In this context, I would like to congratulate the CSSF for the initiatives it has taken in this area, which aim to better educate all our citizens, from the youngest to the oldest, in school or outside, in the world of finance and FinTech, and to raise their awareness of sustainable finance," said Pierre Gramegna, Minister of Finance.

The purpose of financial education is to empower citizens to make informed financial choices. It also involves consumer education, i.e. be able to resist temptations and to make choices within one's budget. Indeed, everyone must be able to measure the risks of certain behaviours with money, understand that being seduced by, supposedly easy, loans exceeding one's ability to repay, can lead to over-indebtedness.

According to Danièle Berna-Ost, Secretary General of the CSSF: "The right financial reflexes should be acquired at school and from a very early age. Financial education must provide students with the skills they need to face the world we live in."

And to Claude Meisch, Minister of National Education, to follow on: "Children and young people are the consumers

of today and the economic actors of tomorrow: it is therefore essential that we not only help them learn to manage money and consumption responsibly, but also prepare them to become autonomous and enlightened citizens capable of making the right financial choices, for their benefit and that of society."

Strengthening consumer protection through financial education tools

The CSSF, in collaboration with the "Committee for the Protection of Financial Consumers "*, has developed several tools. According to Claude Marx, Director General of the CSSF, "the best way to protect consumers is to educate them. The CSSF has a consumer protection mission. This mission is reflected in particular in appropriate supervision of professionals in the financial sector, but cannot be complete without financial education. Requiring professionals to provide more information to their clients only makes sense if the latter have the necessary knowledge to understand it."

Information portal "lëtzfin"

The information portal www.letzfin.lucontains essential information on topics to which most of our fellow citizens are exposed in their private and professional lives: "Your money", "insurance", "credits", "saving and investing", "pension", "precautions to be taken" and "over-indebtedness". Its purpose is to educate and protect consumers by providing them with basic financial information to help them analyse and understand their financial situation and make appropriate and informed choices.

This website also offers practical tools: simulate credit calculations, establish your personal budget, test your knowledge with "quizzes" or watch explanatory videos.

The lëtzfin information portal will continue to be developed and will form the backbone of all initiatives launched as part of this national strategy.

FinGol: The Financial Game of Life

The Financial Game of Life (FinGoL) is a dynamic educational game in the form of a "chatbot" developed by students at the Luxembourg Tech School.

FinGoL is aimed at a young audience and simulates, in a fun way, an adult's financial life as well as the situations he or she faces in real life. During the game, users will have to find a job, manage their budget, make different financial choices and assume their consequences. They will receive information, notably on the need to maintain a budget, the notion of credit and the risks of easy credit and will be able, through responsible management, to access higher levels and thus unlock other features.

Lëtzfin budget" application: a budget management application for adults

Keeping a monthly budget is the most important tool to prevent financial difficulties that may lead to over- indebtedness. This risk is significantly reduced if the consumer has a clear view of his or her income and expenses.

The application allows users to establish and manage their budget, identify unnecessary expenses and plan their future financial situation. It is available in two languages (French and German). It is planned to broaden the choice of languages and to integrate additional features in line with consumer needs and technological developments.

Lëtzfin Pocket money application: a budget management application for young people

The "lëtzfin Pocket money" application aims to make young people aware of the importance of managing their personal finances by actively involving parents. The basic concept of the application was developed by a team of four volunteers at the Lux4Good Hackathon and received an award from a jury that included Her Royal Highness Grand Duchess Maria Teresa.

The application allows young people to better track their use of pocket money or other income. Parents assume the role of banks to guide young people in managing their personal budgets. This learning takes place in dialogue with parents and helps to break the taboo on money issues. The smartphones of young people and their parents will be linked through a QR code without parents being able to view the details of the data entered by young people.

Through this application, young people actively learn to manage their personal budget and better appreciate the value of money.

Claude Marx concluded the press conference with a forward-looking perspective: "The next step is to go beyond financial education and promote sustainable financial education. Without delay!".

The CSSF would like to thank the "ABBL Foundation for Financial Education" which has provided significant financial support for various projects.

Luxembourg, 19 November 2019

Press contact:

Paul Wilwertz |paul.wilwertz@cssf.lu

*The members of the CPCF are: Association des Banques et Banquiers, Luxembourg, Association des Compagnies d'Assurances, Association Luxembourgeoise des Fonds d'Investissement, Banque centrale du Luxembourg, Centre Européen des Consommateurs, Chambre de Commerce, Commissariat aux Assurances, Commission de Surveillance du Secteur Financier, Conférence nationale des professeurs de sciences économiques et sociales, Inter-Actions, Investas, Jonk Entrepreneuren Luxembourg, Ligue Médico-Sociale,Ministère de l'Économie, Ministère de l'Éducation nationale, de l'Enfance et de la Jeunesse, Ministère de la Famille, de l'Intégration et à la Grande Région, Ministère des Finances, STATEC, Université du Luxembourg