Yahoo et Taboola ont annoncé qu'ils ont conclu un accord commercial exclusif de 30 ans. Taboola sera le moteur exclusif de la publicité native sur l'ensemble des propriétés numériques de Yahoo et sera disponible à l'achat via le DSP de Yahoo, faisant de Taboola une offre de publicité native de premier plan pour les annonceurs, les éditeurs et les commerçants sur le web ouvert. Grâce à ce partenariat unique, Taboola bénéficiera de l'envergure de Yahoo en tant que société de technologie grand public de premier plan, atteignant près de 900 millions d'utilisateurs actifs mensuels dans le monde entier, et en tant que propriété Internet de premier plan dans les domaines du courrier, des sports, des finances et des actualités.

En alimentant les solutions de publicité native de Yahoo, Taboola contribuera à offrir une plus grande portée, de meilleures performances de campagne et une expérience utilisateur améliorée, soutenant les marques qui continuent à rechercher des options publicitaires alternatives en dehors des jardins clos. Taboola continuera à investir massivement dans la R&D, en améliorant la façon dont les gens découvrent des choses qu'ils pourraient aimer, et à renforcer son leadership dans la publicité contextuelle. Dans le cadre de ce partenariat, Yahoo recevra un peu moins de 25 % du capital pro forma de Taboola.

Le partenariat permettra à Yahoo d'améliorer ses propres offres unifiées pour les annonceurs, d'améliorer les expériences des consommateurs à travers les propriétés médias détenues par Yahoo, et de participer à une importante création de valeur partagée en tant que grand actionnaire unique de Taboola. Yahoo est détenu par des fonds gérés par des affiliés d'Apollo. Grâce au soutien à long terme d'Apollo, à l'alignement avec les actionnaires et à l'engagement à soutenir les plateformes d'annonceurs des deux sociétés, le partenariat accélérera les plans de croissance de Taboola et de Yahoo dans un secteur attractif du marché.

L'accord représente une forte croyance d'Apollo dans la stratégie d'avenir de Taboola et dans son futur en tant que proposition de premier plan pour les annonceurs, les éditeurs et les marchands sur le web ouvert. Selon les termes de l'accord commercial exclusif de 30 ans, Taboola fournira des solutions de publicité native sur toutes les propriétés Internet de Yahoo, générant plus de 800 milliards d'impressions. Dans le cadre de cet accord, Yahoo recevra 24,99% du total des actions émises et en circulation de Taboola sur une base combinée post-transaction, avec environ 60% en actions ordinaires standard et 40% en nouvelles actions ordinaires sans droit de vote, ainsi qu'un représentant au conseil d'administration de Taboola.

L'accord devrait être fortement relutif pour le revenu de Taboola, l'EBITDA ajusté et le flux de trésorerie disponible. L'accord devrait également avoir une forte incidence sur le chiffre d'affaires et l'EBITDA ajusté par action. L'accord, qui a été approuvé par les conseils d'administration des deux sociétés, devrait être conclu au cours du premier trimestre de 2023, sous réserve de la réception des approbations habituelles des actionnaires et des autorités réglementaires, ainsi que de certaines conditions de clôture.

Séparément, Taboola a annoncé la tenue d'une assemblée générale spéciale des actionnaires le 30 décembre 2022, dans le but d'obtenir l'approbation requise des actionnaires.