Les indices boursiers européens ont augmenté mardi et les rendements des obligations d'État américaines et européennes ont prolongé les gains de la session précédente, les investisseurs ajustant leurs attentes en matière de hausses de taux suite aux commentaires faucons de la Réserve fédérale américaine.

Le président de la Fed, Jerome Powell, a déclaré que la banque centrale pourrait agir de manière "plus agressive" pour relever les taux afin de lutter contre l'inflation, éventuellement de plus de 25 points de base en une seule fois.

Les marchés ont recalibré la possibilité plus élevée d'une hausse de 50 points de base. Mardi matin, les marchés monétaires tablaient sur une probabilité de 80 % d'une hausse de 50 points de base en mai, mais cette probabilité est tombée à 70 % vers midi.

À 1224 GMT, le rendement du Trésor américain à 10 ans était à 2,3478%, ayant atteint son plus haut niveau depuis 2019.

L'économiste américain en chef de RBC Capital Markets, Tom Porcelli, a écrit dans une note aux clients que pendant le discours, "il était facile de se demander si une hausse de 75 points de base ou même une hausse intra-réunion est possible."

"Les deux résultats semblent incroyablement extrêmes, mais lorsque nous entendons Powell parler d'inflation, il nous apparaît comme incroyablement anxieux."

Les rendements des obligations d'État de la zone euro ont également augmenté, le rendement de référence à 10 ans de l'Allemagne ayant atteint un nouveau sommet de 2018 à 0,526 % .

Bien que Wall Bourse ait fermé en baisse après les commentaires de Powell, les marchés boursiers en Europe ont augmenté. L'indice mondial des actions MSCI, qui suit les actions de 50 pays, était en hausse de 0,2 % sur la journée.

Le STOXX 600 était en hausse de 0,4 %, ayant grimpé au cours des dernières séances pour atteindre un sommet d'un mois. Le FTSE 100 de Londres était en hausse de 0,4 %.

Les contrats à terme de Wall Bourse ont légèrement augmenté.

Matthias Scheiber, responsable mondial de la gestion de portefeuille chez Allspring Global Investments, a déclaré que la reprise des actions pourrait être le fait d'investisseurs achetant le creux de la vague, mais que les actions de croissance auraient du mal si le rendement américain à 10 ans se rapprochait de 2,5 %.

"Nous avons vu la forte hausse des rendements hier et nous voyons qu'elle se poursuit aujourd'hui sur le long terme, donc cela risque de mettre la pression sur les actions ; il sera difficile pour les actions d'avoir une performance positive."

Mais JPMorgan a déclaré que 80 % de ses clients prévoient d'augmenter leur exposition aux actions, ce qui constitue un record.

"Avec un positionnement léger, un sentiment faible et des risques géopolitiques susceptibles de s'atténuer avec le temps, nous pensons que les risques sont biaisés à la hausse", ont écrit les stratèges de JPMorgan dans une obligation aux clients.

"Nous pensons que les investisseurs devraient ajouter du risque dans les secteurs qui ont dépassé la baisse, tels que l'innovation, la technologie, la biotechnologie, les marchés émergents/la Chine et les petites capitalisations. Ces segments sont évalués dans une récession mondiale sévère, qui ne se matérialisera pas, selon nous."

Le conflit en Ukraine a continué de peser sur le sentiment. Le président américain Joe Biden a lancé l'un de ses avertissements les plus fermes à ce jour, selon lequel la Russie envisage d'utiliser des armes chimiques.

Les prix du pétrole ont étendu leurs gains après avoir appris que certains membres de l'Union européenne envisageaient d'imposer des sanctions sur le pétrole russe - bien que l'Allemagne ait déclaré que le bloc était trop dépendant du pétrole et du gaz russes pour pouvoir s'en couper.

Le Dollar Index américain est resté stable à 98,44, tandis que l'euro était en hausse de 0,2% à 1,10325$.

Le yen japonais a plongé au-delà du niveau de 120 par rapport au dollar, pénalisé par les prévisions divergentes de hausse des taux aux États-Unis et au Japon.

"La perception que le yen pourrait devenir une monnaie de financement plutôt qu'une unité refuge après que la BoJ a clairement indiqué qu'elle ne souhaitait pas relever ses taux pour le moment a encore aidé le USD-JPY à franchir le seuil clé de 120", a déclaré UniCredit dans une obligation client.

Dans les cryptomonnaies, le bitcoin était en hausse de 4,4 % à environ 42 865 $ .