Latécoère plonge de 8,41% à 5,23 euros pour son retour en Bourse. Le titre avait été suspendu le 10 décembre 2009 dans l'attente d'un accord entre l'équipementier aéronautique et ses banques visant à renégocier la dette bancaire du groupe compte tenu de capacités de remboursement affectées par les effets conjugués du retournement de cycle, de l'affaiblissement du dollar et des retards enregistrés par les avionneurs sur les grands programmes lancés ces dernières années. L'accord a été finalement annoncé le 17 mai dernier.

Latécoère a obtenu des banques un accord pour souscrire pour un montant de 71,5 millions d'euros à des obligations convertibles diminuant ainsi de 20% la dette bancaire existante. Le groupe a obtenu le gel en principal du reste de la dette moyen terme jusqu'au 31 décembre 2011 inclus.

Latécoère a obtenu également la confirmation des lignes à court terme jusqu'à cette date. Le groupe a obtenu des banques créancières la mise en place d'instruments de couverture sur le dollar pour un montant complémentaire de 280 millions de dollars permettant d'allonger d'un an la période de couverture existante, c'est-à-dire jusqu'à fin 2012.

Le groupe a rappelé sa volonté d'engager des discussions avec des partenaires stratégiques pour participer à la consolidation du secteur et son intention de renforcer ses fonds propres dès que les conditions du marché le permettront.

Par ailleurs, pour préserver l'intérêt des actionnaires, le directoire proposera de leur attribuer gratuitement des Bons de Souscriptions d'Actions leur permettant pour deux actions existantes de souscrire à une action nouvelle au prix de 10 euros pendant la période de conversion de l'obligation convertible souscrite par les banques.

Le groupe Latécoère a réalisé un chiffre d'affaires de 100,1 millions d'euros en retrait de 19,7% au premier trimestre. L'évolution organique s'établit à -21,1%.

Au sujet de ses perspectives, Latécoère anticipe une augmentation de son plan de charge à compter du second semestre, qui se traduira progressivement par une reprise du chiffre d'affaires. Dans ce contexte, le groupe attend un niveau de chiffre d'affaires pour l'ensemble de l'exercice 2010 similaire à celui de 2009, avant de renouer avec la croissance dès 2011.

Au 31 décembre 2009 et sur la base d'une parité euro/dollar de 1,40, le portefeuille de commandes, qui ne prend en compte que les commandes fermes annoncées par les avionneurs, atteint 2,1 milliards d'euros, se situant à un niveau comparable à celui enregistré fin 2008. Il représente l'équivalent de 4 années de chiffre d'affaires.