Une transaction d'un milliard de dollars dans le secteur des métaux, réalisée par le fonds en blanc ACG Acquisition Company, a été annulée à la suite de retards dus aux tentatives de révision des différentes parties, qui comprenaient un minier mondial de premier plan et des constructeurs automobiles de premier plan en tant qu'investisseurs d'ancrage, a déclaré ACG ce jeudi.

ACG, une société d'acquisition à but spécifique (SPAC) cotée à Londres, prévoyait d'acheter une mine de nickel et une mine de cuivre à Appian Capital, en pariant sur l'augmentation de la demande de métaux nécessaires à la transition vers l'énergie verte au niveau mondial.

En juin, le groupe minier international Glencore, la société mère de Chrysler, Stellantis, et l'unité de batteries de Volkswagen, PowerCo, ont accepté de soutenir l'opération par le biais d'une prise de participation. La clôture de l'opération était prévue pour le mois d'août.

"ACG annonce aujourd'hui que, malgré tous ses efforts, les révisions de l'accord d'acquisition n'ont pas été acceptées et que l'accord d'acquisition a été résilié", a déclaré ACG dans un communiqué.

ACG et Glencore se sont refusés à tout commentaire.

La faiblesse des données économiques de la Chine, le plus grand consommateur de métaux au monde, depuis le mois d'août, a affecté l'appétit des investisseurs pour l'opération, a déclaré à Reuters une source directement au fait de la situation.

Les prix du nickel ont chuté de 37 % depuis le début de l'année, tandis que le cuivre a baissé de 2 %.

"L'accord s'est effondré à cause du prix. Appian voulait plus pour les mines que ce que les acheteurs considéraient comme réaliste, d'autant plus que le prix du nickel a baissé", a déclaré une autre source, familière avec la situation.

Appian n'a pas répondu à la demande de commentaire de Reuters.

Les SPAC sont des sociétés écrans qui lèvent des fonds par le biais d'une introduction en bourse (IPO) et qui fusionnent ensuite avec une société privée pour l'introduire en bourse. ACG aurait été la première SPAC minière à être cotée à Londres.

Selon une source bancaire, les investisseurs minoritaires n'ont pas manifesté d'intérêt au stade de l'offre d'actions de 300 millions de dollars prévue par ACG dans le cadre de l'opération, malgré la présence de Stellantis et de Glencore en tant qu'investisseurs d'ancrage.

Il y a un an, Appian a entamé une procédure judiciaire dans le cadre d'une plainte de 1,2 milliard de dollars contre la société sud-africaine Sibanye-Stillwater, après que Sibanye se soit retirée d'un accord d'acquisition des deux mêmes mines. (Reportage de Polina Devitt et Clara Denina ; édition de Timothy Gardner)