Edenred a annoncé l'exercice de l'option d'achat lui permettant d'acquérir auprès des deux familles fondatrices 17% du capital de Union Tank Eckstein (UTA), deuxième acteur pan-européen spécialisé dans les cartes-carburant multi-enseignes, les solutions de péage et les solutions de maintenance, dont Edenred détient déjà 34%. En portant sa participation dans UTA à 51%, le groupe accélère encore sa stratégie de développement dans le domaine de la gestion des frais professionnels.

Edenred entend dynamiser l'activité d'UTA en Europe en s'appuyant notamment sur son expertise dans la gestion des solutions de cartes-carburant en Amérique latine et sur sa propre présence commerciale en Europe.

Bertrand Dumazy, Président-directeur général d'Edenred, a déclaré : " Avec cette opération, Edenred démontre sa capacité à capitaliser sur des partenariats stratégiques pour accélérer son développement, comme nous l'avons fait au Brésil début 2016 en créant une co-entreprise avec Embratec. Nous poursuivons la mise en oeuvre de notre plan stratégique Fast Forward, qui a pour vocation d'accélérer la transformation du groupe au cours des trois prochaines années tout en posant les bases de nouvelles sources de croissance profitable et durable. Dans 42 pays, Edenred sert désormais 750 000 entreprises ; 43 millions de salariés utilisent nos solutions chez 1,4 million de commerçants. Plus que jamais, notre Groupe cherche à apporter de la valeur ajoutée à tous les acteurs de ce réseau. "

Antoine Dumurgier, Directeur général gestion des frais professionnels d'Edenred, a précisé : " La montée au capital d'UTA fait d'Edenred un leader d'envergure mondiale dans la gestion des frais professionnels. Nous avons pour objectif d'atteindre un volume annuel de plus de 9 milliards de litres de carburant à horizon 2020, contre 3,3 milliards en 2015 et près de 6 milliards de litres en 2016, incluant UTA. "

Après avoir intégré Embratec au Brésil en mai 2016, Edenred franchit un cap supplémentaire avec la consolidation d'UTA qui lui permet d'afficher de fortes ambitions sur le marché de la gestion des frais professionnels. En intégrant UTA et Embratec, le Groupe a géré près de 6 milliards de litres en 2016, contre 3,3 milliards en 2015, et vise un objectif de plus de 9 milliards de litres à horizon 2020. Cette forte croissance aura un impact significatif sur le profil du Groupe, puisque cette activité devrait représenter plus de 25% de ses revenus opérationnels d'ici 2020, contre 12% en 2015.

L'opération a reçu l'accord des autorités de la concurrence concernées et sera finalisée dans les tous prochains jours. Les comptes d'UTA seront consolidés par intégration globale dans ceux d'Edenred à partir du 1er janvier 2017. Le groupe rappelle que jusqu'à la fin de l'exercice 2016 la consolidation des 34% de parts détenues par Edenred dans UTA se faisait par mise en équivalence.
L'impact attendu de l'acquisition des 17% du capital d'UTA, réalisée pour un montant d'environ 83 millions d'euros, sera relutif d'environ 5% sur le résultat net part du groupe 2017 avant amortissement d'écart de première consolidation.

Après la réalisation de cette transaction, les actionnaires minoritaires d'UTA bénéficient d'options de vente au profit d'Edenred portant sur les 49% du capital restant. Ces options de vente se traduiront par l'enregistrement comptable d'un engagement au passif d'Edenred d'un montant d'environ 200 millions d'euros (valeur brute).