FRANCFORT (Reuters) - La hausse des taux d'intérêt dans la zone euro a fortement dopé les bénéfices de Commerzbank au printemps.

Le groupe financier basé à Francfort a dégagé un bénéfice net de 565 millions d'euros au deuxième trimestre, en hausse de plus de 20% sur un an, a annoncé vendredi le groupe de la Dax. Les analystes n'avaient prévu en moyenne que 538 millions d'euros. Les revenus avant provisions pour risques ont augmenté de 8,7 pour cent à 2,63 milliards d'euros. Le moteur a été le produit net d'intérêts, qui a augmenté de 44% pour atteindre le niveau record de 2,13 milliards d'euros. C'est pourquoi la Commerzbank a relevé ses prévisions annuelles à au moins 7,8 milliards d'euros de revenus nets d'intérêts au lieu d'environ 7 milliards d'euros.

"Nous mettons en œuvre notre stratégie de manière cohérente et avons nettement augmenté notre bénéfice grâce à de forts revenus dans les opérations avec la clientèle - malgré des charges exceptionnelles à nouveau élevées pour des crédits en francs suisses en Pologne", a expliqué le président du groupe Manfred Knof. "Nous sommes donc tout à fait sur la bonne voie pour atteindre nos objectifs pour 2023 et 2024". Commerzbank s'attend à un résultat consolidé 2023 nettement supérieur à celui de l'année précédente, soit 1,4 milliard d'euros.

Dans les échanges avant bourse, les actions étaient en hausse de 1,5 pour cent. Un trader a déclaré que les chiffres étaient meilleurs que prévu, à l'exception des coûts. En raison de la hausse attendue de la rémunération variable due aux bons résultats commerciaux, la banque a légèrement ajusté ses perspectives de coûts et prévoit désormais des dépenses totales de 6,4 milliards d'euros au lieu de 6,3 milliards cette année. "Cela pourrait être un problème pour l'évolution du cours de l'action aujourd'hui", a déclaré le trader.

La Banque centrale européenne (BCE) a déjà relevé ses taux clés neuf fois de suite depuis l'été 2022, la dernière fois d'un nouveau quart de point de pourcentage la semaine dernière. Le taux de dépôt, qui fait référence sur le marché financier et que les banques reçoivent de la banque centrale pour le stationnement des fonds excédentaires, est désormais de 3,75%. C'est le niveau le plus élevé depuis 23 ans. D'autres banques européennes, comme la néerlandaise ING, ont également nettement profité de la hausse des taux d'intérêt dans leurs activités.

"La transformation de Commerzbank est de plus en plus payante", a expliqué Bettina Orlopp, directrice financière. Selon elle, la banque profite de l'augmentation de sa rentabilité, d'une discipline stricte en matière de coûts et d'une gestion conservatrice des risques. Le résultat d'exploitation a grimpé de 19,1 pour cent au deuxième trimestre pour atteindre 888 millions d'euros. Le nombre de pertes sur crédits continue d'évoluer à un niveau modéré, a expliqué la banque.

Les crédits en francs suisses de sa filiale polonaise mBank ont toutefois coûté cher à la Commerzbank au cours du trimestre. mBank a comptabilisé une nouvelle provision pour risques juridiques de 347 millions d'euros. La Cour de justice de l'Union européenne (CJUE) s'est prononcée en faveur des consommateurs dans le litige concernant les prêts immobiliers en devises étrangères, longtemps populaires auprès des clients polonais. Le sujet couvait depuis des années. Des milliers d'emprunteurs avaient autrefois contracté des hypothèques en francs pour profiter des taux d'intérêt plus bas en Suisse. Mais le franc suisse s'est apprécié par rapport au zloty, ce qui a rendu les prêts et les intérêts plus chers pour les clients. Des milliers de personnes avaient intenté une action en justice pour se sortir de ce piège.

(Rapport de Frank Siebelt, rédigé par Sabine Wollrab. Pour toute question, veuillez contacter notre rédaction à berlin.newsroom@thomsonreuters.com (pour Politique et conjoncture) ou frankfurt.newsroom@thomsonreuters.com (pour Entreprises et marchés).