ALTICE (Actualisation: précisions sur l'opération en cours de négociation, contexte)
Altice (>> Altice), la maison-mère de Numericable-SFR (>> Numericable Group), est en négociations avancées pour acquérir le câblo-opérateur américain Suddenlink Communications dans le cadre d'une opération qui permettrait au groupe de télécommunications de Patrick Drahi de poursuivre son expansion internationale en s'ouvrant les portes du marché américain.
Le rachat de Suddenlink, qui est actuellement détenu par la société de capital-investissement BC Partners, pourrait représenter entre 8 et 10 milliards de dollars, dette incluse, et être annoncé dès cette semaine, selon une personne proche du dossier.
Les négociations peuvent cependant encore échouer et il n'y aucune garantie que la transaction aboutisse.
En rachetant Suddenlink, Altice gagnerait 1,5 million de nouveaux abonnés, répartis dans une dizaine d'Etats américains. Suddenlink, qui est basé à Saint-Louis, dans le Missouri, est le septième câblo-opérateur américain en termes d'abonnés aux services vidéos et a réalisé un chiffre d'affaires de 2,3 milliards de dollars l'année dernière. Le groupe a été racheté en 2012 par des fonds d'investissement dans le cadre d'une transaction valorisée à 6,6 milliards de dollars, dette comprise.
Jerry Kent, l'actuel directeur général de Suddenlink, a créé l'entreprise au début des années 2000 et l'a développée en acquérant des systèmes de câbles auprès de groupes rivaux comme Cox Communications et Charter Communications.
Mouvement de consolidation aux Etats-Unis
En mettant la main sur Suddenlink, Altice pourrait aussi être en mesure de prendre part à la consolidation du marché américain du câble, a affirmé la personne proche du dossier.
Altice est en quête d'actifs à acquérir aux Etats-Unis depuis quelque temps et a étudié plusieurs cibles potentielles, selon une autre personne au courant de la situation.
Les pourparlers entre Altice et Suddenlink constituent une nouvelle étape du mouvement de consolidation lancé après l'échec du projet de Comcast d'absorber Time Warner Cable. Charter, qui est soutenu par Liberty Broadband, une société contrôlée par l'homme d'affaires John Malone, a notamment discuté avec Time Warner Cable après la décision de Comcast en avril de jeter l'éponge, selon des personnes proches du dossier.
Time Warner Cable et Charter, chacun de leur côté, ont par ailleurs approché Bright House Networks, un câblo-opérateur non coté dont l'acquisition leur conférerait plus de poids dans ces négociations.
-Ruth Bender et Shalini Ramachandran, The Wall Street Journal
(Version française Jérôme Batteau et Patrick Ramamonjisoa)
