L'inflation galopante et obstinément élevée a inquiété les investisseurs cette année, alors que la Réserve fédérale américaine et la plupart des grandes banques centrales ont commencé à passer de politiques monétaires faciles à des mesures de resserrement qui ralentiront l'économie et risquent d'entamer les bénéfices des entreprises.
Chacun des trois principaux indices de Wall street était en passe de connaître une troisième baisse hebdomadaire consécutive. L'indice de référence S&P 500 est en passe de connaître sa plus forte baisse hebdomadaire en pourcentage depuis janvier.
"Cette volatilité va probablement se poursuivre. Il y a toujours ces jours un peu au milieu où il y a un rebond du sentiment ou nous sommes un peu survendus ou quoi que ce soit", a déclaré Ross Mayfield, stratège en investissement chez Baird à Louisville, Kentucky.
"Mais je ne pense pas que nous soyons sortis de l'ornière, en particulier avec le changement de ton de la Fed", a-t-il ajouté. "Le marché sera sur les nerfs jusqu'à ce que nous ayons plus de clarté sur les deux prochaines réunions, donc cela pourrait être un long été de ce type d'activité."
Le Dow Jones Industrial Average a augmenté de 187,42 points, soit 0,63%, à 30 114,49, le S&P 500 a gagné 34,12 points, soit 0,93%, à 3 700,89 et le Nasdaq Composite a ajouté 221,89 points, soit 2,08%, à 10 867,99.
L'indice de référence S&P a chuté d'environ 23 % depuis le début de l'année et a récemment confirmé qu'un marché baissier avait débuté le 3 janvier. Le Dow Industrials était sur le point de confirmer son propre marché baissier.
Les actions se sont redressées mercredi après que la Fed a relevé son taux directeur de 75 points de base, la plus forte hausse en près de trois décennies, tandis que la Banque d'Angleterre et la Banque nationale suisse ont également augmenté les coûts d'emprunt.
Vendredi, le président de la Fed, Jerome Powell, a de nouveau souligné l'accent mis par la banque centrale sur le retour de l'inflation à son objectif de 2 % lors d'une conférence.
Les données économiques de vendredi ont montré que la production des usines américaines a baissé de manière inattendue, dernier signe en date d'un ralentissement de l'activité économique.
Les gains ont été menés par les secteurs des services de communication et de la consommation discrétionnaire, qui ont été les deux secteurs les moins performants des 11 grands groupes sur l'année.
En revanche, l'énergie, le secteur le plus performant de l'année, a fortement chuté et était en passe de connaître sa plus forte baisse hebdomadaire en pourcentage depuis mars 2020, au plus fort de la chute de la pandémie de COVID-19, en raison des craintes qu'un ralentissement de l'économie mondiale puisse saper la demande de pétrole brut.
L'expiration des contrats d'options mensuels et trimestriels avant le jour férié du marché, le lundi, a également contribué à la volatilité des échanges.
Les titres en hausse ont dépassé les titres en baisse au NYSE dans un rapport de 1,70 contre 1. Sur le Nasdaq, un ratio de 2,62 contre 1 a favorisé les avancées.
Le S&P 500 a affiché un nouveau sommet sur 52 semaines et 55 nouveaux bas ; le Nasdaq Composite a enregistré quatre nouveaux sommets et 216 nouveaux bas.
