Les contrats à terme sur l'indice boursier américain sont restés à peu près stables sur la journée, après une perte de 0,2-0,3 % plus tôt, tandis que le dollar a baissé, après que les données aient montré que l'indice des prix à la consommation (CPI) a augmenté de 3,7 % en août, au-dessus des attentes d'une augmentation de 3,6 % et après le taux de 3,2 % de juillet.
L'inflation de base, qui préoccupe davantage la Fed car elle exclut les prix de l'alimentation et de l'énergie, a atteint un taux de 4,3 % en glissement annuel en août, contre 4,7 % le mois précédent.
L'augmentation du taux global est due à une hausse du coût de l'essence, en ligne avec le bond des prix du pétrole qui ont atteint leur niveau le plus élevé en 10 mois.
L'indice MSCI All-World était en baisse de 0,1 % sur la journée, contre une baisse de 0,2 % avant les données, tandis que les actions européennes étaient en baisse de 0,6 %, sans changement par rapport aux niveaux d'avant les données.
"L'augmentation de l'inflation globale est un leurre, car elle est principalement due à un énorme bond de 10,5 % des prix des matières premières énergétiques", a déclaré Brian Jacobsen, économiste en chef chez Annex Wealth Management dans le Wisconsin.
"Ce phénomène peut encore constituer un casse-tête pour la Fed, car elle doit expliquer pourquoi l'inflation a tendance à baisser malgré ce que les gens constatent à la pompe", a ajouté M. Jacobsen.
Les marchés ont exclu une hausse la semaine prochaine, mais sont partagés à 50/50 sur la question de savoir si la banque centrale relèvera à nouveau ses taux en novembre. Les chiffres de l'IPC de mercredi n'ont pas ébranlé cette perception.
Les rendements des bons du Trésor ont reculé par rapport aux plus hauts de la journée, laissant le bon à deux ans inchangé à 5,00 %, tandis que les rendements du bon à 10 ans étaient en hausse de 3 points de base à 4,296 %, mais en baisse par rapport au plus haut de la séance de 4,352 %.
LA BCE À L'ORDRE DU JOUR
L'indice du dollar était en hausse de 0,1% sur la journée, perdant l'euro, qui a augmenté de 0,1%, soutenu par un changement dans les attentes pour la Banque centrale européenne jeudi, avec des paris favorisant maintenant une augmentation, après un rapport Reuters que la BCE s'attend à ce que l'inflation reste au-dessus de 3% l'année prochaine dans ses prévisions mises à jour.
"La fuite soulève la possibilité d'une hausse hawkish qui serait beaucoup plus favorable à l'euro", a déclaré Steve Englander, responsable mondial de la recherche sur les devises du G10 chez Standard Chartered, en se référant au rapport Reuters. "Notre point de vue de base est que la BCE signalera un maintien hawkish et sera dissuadée par la faible croissance de procéder à d'autres augmentations. ... Nous pensons qu'il s'agit d'une décision serrée.
Le pétrole, quant à lui, s'est accroché aux gains de la journée après les données. Les contrats à terme de référence sur le Brent étaient en hausse de 0,3 % à 92,33 dollars le baril, après avoir enregistré un gain quotidien de 0,5 % avant les données sur l'inflation, tandis que le brut West Texas Intermediate (WTI) était en hausse de 0,3 % à 89,13 dollars.
L'or, qui a tendance à évoluer inversement au dollar, est resté stable à 1 912 dollars l'once.
