La livre a également interrompu une série de cinq jours de gains contre le dollar, certains analystes ayant noté l'obligation de la BoE de faire preuve de prudence quant aux perspectives d'inflation à long terme.

La BoE https://www.reuters.com/business/bank-england-hikes-rates-clamour-contain-spiralling-inflation-2022-02-03 a augmenté les taux d'intérêt de 25 points de base dans une décision partagée inattendue, avertissant que l'inflation pourrait dépasser 7 %. Quatre des neuf membres du comité de politique monétaire souhaitaient une hausse de 50 points de base.

La plus grande surprise est sans doute venue de la Banque centrale européenne https://www.reuters.com/business/ecb-seen-hold-may-acknowledge-inflation-risks-2022-02-02 dont la présidente a choisi de ne pas répéter son opinion selon laquelle une hausse des taux en 2022 est "très improbable" et a reconnu un changement dans le tableau de l'inflation.

Cela a mis l'euro sur la voie de sa plus grande hausse hebdomadaire depuis mars 2020 par rapport au dollar, tandis que par rapport à la livre, il s'est raffermi de 1,6 % cette semaine, le plus depuis avril 2021. À 16 heures GMT, il était en hausse de 0,6 % à 84,56 pence, après être monté plus tôt jusqu'à 84,7 pence.

La livre a également glissé de 0,5 % face au dollar à 1,3533 $, en baisse par rapport au sommet de deux semaines touché à 1,3628 $.

"La BCE a créé la plus grande surprise, c'est pourquoi l'euro est plus fort. La BoE a livré ce qui était prévu", a déclaré Colin Asher, économiste principal de Mizuho.

Il a noté que si les marchés avaient prévu que les taux atteignent 1,5 % d'ici la fin de l'année, M. Bailey leur avait dit de ne pas supposer que la BoE s'engageait dans une longue série de hausses de taux.

"Il y a beaucoup d'incertitude sur les prévisions d'inflation à long terme, mais vous avez une poussée d'inflation sous le nez et la BoE s'inquiète un peu de sa crédibilité en matière d'inflation, c'est pourquoi elle veut avancer les hausses de taux", a ajouté Asher.

La décision de la BoE a fait grimper en flèche les rendements des gilts et a fait en sorte que la courbe de rendement 2 ans/10 ans soit la plus plate depuis août 2020, avec un écart de seulement 17 points de base.

Les analystes de HSBC ont toutefois noté la révision à la baisse des prévisions d'inflation de la BoE, à 1,6 % d'ici la fin de sa période de prévision, en supposant des taux d'intérêt à 1,5 % à la mi-2023.

"Cela pourrait rendre plus difficile pour la BoE de mettre en place un cycle de resserrement global qui corresponde aux attentes du marché, créant ainsi un frein à plus long terme pour la livre sterling", a déclaré HSBC à ses clients.

Les investisseurs surveillent également l'évolution de la situation politique, alors que le Premier ministre Boris Johnson se bat pour consolider son autorité après la démission de plusieurs de ses collaborateurs. Jusqu'à présent, il a refusé de démissionner suite aux révélations selon lesquelles lui et certains de ses collaborateurs ont assisté à des fêtes à Downing Bourse pendant les lockdowns du COVID.