ATH (Australia) Pty Ltd. a conclu une lettre d'intention pour acquérir Castlecap Capital Inc. (TSXV:CSTL.P) auprès de Charles Chebry, Antonio Ruggieri, Travis Rhodes, Sandra Dosdall et d'autres dans le cadre d'une opération de fusion inversée pour un montant de 6,1 millions de dollars canadiens le 30 mars 2022. ATH (Australia) Pty Limited a conclu un accord définitif de regroupement d'entreprises pour acquérir Castlecap Capital Inc. (CCI) auprès de Charles Chebry, Antonio Ruggieri, Travis Rhodes, Sandra Dosdall et d'autres personnes dans le cadre d'une opération de fusion inversée le 26 août 2022. À l'issue de la transaction, les actionnaires d'ATH recevront un total d'environ 55 000 000 d'actions ordinaires du capital de l'émetteur résultant. CCI changera de nom pour devenir "ATH Health Ltd." ou tout autre nom convenu par ATH et accepté par les autorités réglementaires compétentes. À la clôture de l'opération admissible, il est prévu que Ross Butler (président), Allan Farrar, Shane O'Neill et Charles Chebry constituent le conseil d'administration de l'émetteur résultant. La nouvelle équipe de direction de l'émetteur résultant devrait être composée de Shane O'Neill (chef de la direction) et de Charles Chebry (chef des services financiers et secrétaire général). Outre le conseil d'administration et l'équipe de direction proposés pour l'émetteur résultant, une équipe scientifique et médicale composée d'Allan Chisholm et de Nic De Luca soutiendra l'équipe de direction de l'émetteur résultant. En cas de résiliation du présent accord, la partie qui ne respecte pas ses engagements versera à l'autre partie une indemnité de résiliation de 0,1 million de dollars canadiens.

La réalisation de la transaction et du financement concomitant est soumise à un certain nombre de conditions, y compris, mais sans s'y limiter, l'obtention de toutes les approbations requises de la part des actionnaires, des autorités réglementaires et autres. La transaction est également soumise à certaines conditions préalables, notamment l'approbation conditionnelle de l'inscription des actions de l'émetteur résultant à la cote du TSXV, la signature et la remise de la convention d'entiercement, la démission de tous les administrateurs et dirigeants de CCI, à l'exception de Charles Chebry, et la réalisation du financement concomitant pour un montant total de 1,5 milliard de dollars ; la réalisation du financement concomitant pour un produit brut total d'au moins 10 millions de dollars canadiens, la réalisation de la consolidation et du changement de nom, la reconstitution du conseil d'administration de CCI, l'opération devant être réalisée au plus tard le 31 décembre 2022, et d'autres conditions de clôture habituelles. Le regroupement, le changement de nom et les nominations des administrateurs d'ATH ont tous été approuvés par les actionnaires de CCI lors d'une assemblée annuelle et extraordinaire des actionnaires de CCI (l'"assemblée de CCI"), qui s'est tenue le 30 mai 2022.

Rien ne garantit que la transaction ou le financement concomitant seront réalisés comme prévu ou qu'ils le seront. L'assemblée des actionnaires de Castlecap Capital Inc. se tiendra le 30 mai 2022 pour examiner une résolution spéciale autorisant les administrateurs de Castlecap Capital à modifier les statuts de Castlecap Capital pour changer son nom en ATH Health Ltd. La Société de fiducie TSX a agi à titre d'agent de transfert pour Castlecap Capital Inc. Keith Inman de Pushor Mitchell LLP a agi comme conseiller juridique de CCI. Robb McNaughton de Borden Ladner Gervais LLP a été le conseiller juridique d'ATH.
ATH (Australia) Pty Ltd. a annulé l'acquisition de Castlecap Capital Inc. (TSXV:CSTL.P) auprès de Charles Chebry, Antonio Ruggieri, Travis Rhodes, Sandra Dosdall et d'autres personnes dans le cadre d'une opération de fusion inversée le 22 avril. 2024.