La BoE a déclaré dans son rapport semestriel sur la stabilité financière qu'une enquête sur le secteur a montré qu'il était confronté à des défis liés à la hausse des coûts d'emprunt.
"L'amélioration de la transparence des pratiques d'évaluation et des niveaux globaux d'endettement contribuerait à réduire les vulnérabilités du secteur", a déclaré la Banque. "Les pratiques de gestion des risques dans certaines parties du secteur doivent être améliorées, y compris parmi les prêteurs du secteur tels que les banques.
Le comité de politique financière de la BoE a déclaré qu'il examinerait les résultats des travaux menés en interne et par la Financial Conduct Authority pour résoudre certains de ces problèmes.
Le rapport s'est également penché sur les valorisations boursières des prêteurs britanniques, après que le gouvernement conservateur britannique se soit inquiété de leur retard par rapport à leurs rivaux américains. La BoE a toutefois constaté que les valorisations des banques britanniques étaient conformes à celles de leurs homologues de la zone euro et qu'elles avaient commencé à combler l'écart avec les États-Unis.
"La différence de valorisation des actions du secteur bancaire au Royaume-Uni par rapport aux États-Unis est similaire à celle d'autres secteurs économiques", indique le rapport. Des facteurs liés à l'ensemble du marché, tels que les différences dans les perspectives économiques et la "profondeur du marché", ont été des moteurs importants de la valorisation des banques en Grande-Bretagne, ajoute le rapport.
"Le FPC continuera à surveiller l'évolution des valorisations des banques britanniques sur le marché, y compris par rapport à leurs homologues internationaux", a déclaré la BoE.
La BoE a déclaré qu'elle entreprendrait également cette année un test de résistance des principales banques britanniques, c'est-à-dire qu'elle utiliserait ses propres modèles plutôt que de demander des données aux prêteurs. Les résultats globaux seront publiés au quatrième trimestre de cette année. Un test de résistance standard avec des résultats individuels est prévu pour 2025.
Le secteur bancaire britannique a la capacité de soutenir les ménages et les entreprises, même si les conditions économiques et financières devaient être beaucoup plus mauvaises que prévu, selon la FSR.
Le volant de fonds propres contracyclique (CcyB), c'est-à-dire le volant de fonds propres des banques pouvant être utilisé en cas de crise, reste à son niveau neutre de 2 %, a indiqué la Banque.
La Banque a également présenté les premières conclusions de son premier scénario exploratoire à l'échelle du système (SWES), qui a testé l'impact de chocs théoriques affectant différents acteurs du marché sur le marché des obligations d'État britanniques.
Jusqu'à présent, le test a montré que les besoins en liquidités augmentaient de manière significative à mesure que la "marge" pour soutenir les positions augmentait, et que les ventes d'obligations d'entreprises augmentaient également. Après le quasi-effondrement du marché des obligations d'État britanniques en septembre 2022, les réserves de liquidités des participants au marché sont désormais bien supérieures aux niveaux minimums réglementaires.
Une deuxième phase du test est en cours de déploiement et les résultats globaux seront publiés au quatrième trimestre. (Rapport de David Milliken et Huw Jones) Mots-clés : BRETAGNE BOE/BANQUES
