Les fonds spéculatifs ont entamé l'année 2025 portés par des marchés plus agités en raison de l'incertitude sur la politique du nouveau président américain Donald Trump et de la chute du géant technologique Nvidia suite à l'émergence de la startup chinoise d'intelligence artificielle DeepSeek, ont déclaré des sources à Reuters.

Une déroute mondiale dans le secteur de la technologie au début de la semaine dernière a été suivie d'une volatilité avant l'annonce par Trump, le week-end dernier, de droits de douane considérables sur le Canada, le Mexique et la Chine, donnant le coup d'envoi d'une guerre commerciale qui pourrait nuire à la croissance économique à l'échelle internationale.

Lundi, M. Trump a reporté d'un mois l'application des droits de douane au Canada et au Mexique, ce qui a entraîné des fluctuations importantes sur les marchés des devises, des obligations et des actions.

Malgré la tourmente, les fonds spéculatifs de sélection de titres qui prennent des paris basés sur les fondamentaux des entreprises ont enregistré un rendement moyen de 2,6%, leur meilleur mois depuis février 2024, compte tenu d'une reprise plus large du marché, a montré une note de courtage de premier ordre de Goldman Sachs envoyée aux clients mardi.

Les fonds d'actions systématiques, quant à eux, ont enregistré un rendement moyen de 2,71 %, indique également la note.

Les marchés boursiers des États-Unis et de l'Europe ont terminé le mois de janvier à des niveaux proches des records, tout comme l'indice MSCI des actions mondiales.

Le fonds d'actions de Citadel a affiché un rendement de 2,7 % en janvier, tandis que son fonds phare Wellington a progressé de 1,4 %, a déclaré mardi une source au fait de l'affaire, qui a refusé d'être identifiée en raison du caractère privé de l'information.

Business Insider a rapporté les résultats du fonds Wellington lundi.

Les cinq stratégies d'investissement de Citadel ont toutes affiché des performances positives le mois dernier, a ajouté la source.

Fondée par l'investisseur Ken Griffin, Citadel gérait 65 milliards de dollars d'actifs au 1er janvier.

Le fonds d'actions systématique d'AQR Capital Management de l'investisseur milliardaire Cliff Asness - la stratégie Delphi Long-Short Equity - a enregistré un rendement net de 3,5 % en janvier, a déclaré une autre source proche du dossier. Il a bénéficié de transactions sur les marchés d'actions développés et d'une sélection d'actions moins risquées, a ajouté la source.

La stratégie d'actions, d'une valeur de 2,5 milliards de dollars, fait partie du fonds spéculatif de 123 milliards de dollars.

Le fonds quantitatif multi-stratégies de Winton, qui négocie systématiquement de nombreuses classes d'actifs différentes, a terminé le mois de janvier en hausse de 0,3 %, selon une autre source.

Nom du fonds Rendement net en % en janvier

Citadel Tactical 2,7

Citadel Equities 2,7

Citadel Global Fixed Income 1,9

AQR Apex Strategy 2,5

AQR Delphi L/S Equity 3,5

Winton Multi-Strategy 0,3

Transtrend Diversifié 0,9

Citadel Wellington 1,4