Flux de Trésorerie Porsche Automobil Holding SE

Actions

PAH3

DE000PAH0038

Fabricants de voitures et camions

Marché Fermé - Xetra Autres places de cotation 17:35:57 10/07/2026			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
27,18 ^EUR	-0,11%		-3,96%	-31,91%

10/07	Plans d'austérité et chute des ventes : la lutte pour l'avenir de VW s'intensifie	DP
10/07	Chute des ventes : l'industrie automobile allemande en marche arrière	DP

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Données Financières Publiées: PORSCHE AUTOMOBIL HOLDING SE

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Chiffre d'affaires	-	-	-	-	-
Total Chiffre d'affaires	-	-	-	-	-
Coût des marchandises vendues, total	-	-	-	-	-
Résultat Brut	-	-	-	-	-
Frais de vente, généraux et administratifs, total	16 M	18 M	18 M	18 M	29 M
Dépréciation et amortissement - (IS)	1 M	1 M	1 M	1 M	1 M
Autres dépenses de fonctionnement	25 M	-155 M	-203 M	12 M	22 M
Autres dépenses de fonctionnement, total	42 M	-136 M	-184 M	31 M	52 M
Résultat d'Exploitation	-42 M	136 M	184 M	-31 M	-52 M
Intérêts payés, total	-6 M	-64 M	-288 M	-360 M	-311 M
Intérêts perçus et revenus des placements	-	-	24 M	78 M	61 M
Charges d'intérêt nettes	-6 M	-64 M	-264 M	-282 M	-250 M
Gains (Pertes) sur les investissements en actions	4,63 Md	4,53 Md	5,23 Md	-19,86 Md	2,74 Md
Gains (pertes) de change	-	-	-	-	-
Autres produits non opérationnels	0	7 M	-5 M	40 M	1 M
EBT, hors éléments non courants	4,58 Md	4,61 Md	5,14 Md	-20,13 Md	2,44 Md
Charges de restructuration liées à l’intégration d’une nouvelle activité (Fusions, Acquisitions)	-	-	-	-	-
Dépréciation du goodwill	-	-	-	-	-
Gains (Pertes) sur le droit d'utilisation d'actifs	-17 M	1 M	0	-16 M	204 M
Gains (Pertes) sur la vente d’actifs	-	22 M	-	-	-
EBT, elements non courants inclus	4,57 Md	4,64 Md	5,14 Md	-20,15 Md	2,65 Md
Charge d'impôt	3 M	-56 M	48 M	-133 M	-5 M
Résultat des activités poursuivies	4,56 Md	4,69 Md	5,1 Md	-20,02 Md	2,65 Md
Résultat des activités abandonnées	3 M	96 M	-	-	-
Résultat net part du groupe	4,57 Md	4,79 Md	5,1 Md	-20,02 Md	2,65 Md
Résultat net	4,57 Md	4,79 Md	5,1 Md	-20,02 Md	2,65 Md
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	4,57 Md	4,79 Md	5,1 Md	-20,02 Md	2,65 Md
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	4,56 Md	4,69 Md	5,1 Md	-20,02 Md	2,65 Md
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	14,91	15,63	16,64	-65,36	8,66
BPA de base - Activités poursuivies	14,9	15,32	16,64	-65,36	8,66
Moyenne pondérée des actions en circulation	306 M	306 M	306 M	306 M	306 M
Bénéfice net par action - dilué	14,91	15,63	16,64	-65,36	8,66
BPA dilué - Activités poursuivies	14,9	15,32	16,64	-65,36	8,66
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	306 M	306 M	306 M	306 M	306 M
BPA de base normalisé	9,35	9,41	10,5	-41,09	4,98
BPA dilué normalisé	9,35	9,41	10,5	-41,09	4,98
Dividende par action	2,56	2,56	2,56	1,91	1,51
Ratio de distribution	14,8	16,36	15,36	-3,91	22,03
American Depositary Receipts Ratio (ADR)	0,1	0,1	0,1	0,1	0,1
Éléments supplémentaires
EBITDA	-41 M	137 M	185 M	-30 M	-51 M
EBITA	-42 M	136 M	184 M	-31 M	-52 M
EBIT	-42 M	136 M	184 M	-31 M	-52 M
EBITDAR	-40 M	138 M	186 M	-29 M	-50 M
Taux d’imposition effectif (%)	0,07	-1,21	0,93	0,66	-0,19
Total des impôts courants	4 M	11 M	-3 M	5 M	-6 M
Impôts intérieurs différés	-	-	-	-	-
Total des impôts différés	-1 M	-67 M	51 M	-138 M	2 M
Résultat net normalisé	2,86 Md	2,88 Md	3,22 Md	-12,58 Md	1,53 Md
Provisions de pension	0	0	1 M	1 M	1 M
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépense en recherche et de développement	4 M	-	-	-	-
Charges locatives nettes, total	1 M	1 M	1 M	1 M	1 M
Charges d'intérêts imputées au titre des contrats de location	-	-	333 k	401 k	340 k
Amortissement imputé des contrats de location simple	-	-	667 k	599 k	660 k

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Actifs
Trésorerie et équivalents	271 M	86 M	494 M	1,69 Md	1,04 Md
Valeur mobilières de placement (VMP) à court terme	370 M	335 M	513 M	716 M	897 M
Actifs détenus à des fins de transaction Titres, totalActifs détenus à des fins de transactions (Trading), Total.	-	-	10 M	3 M	-
Total des liquidités et VMP	641 M	421 M	1,02 Md	2,4 Md	1,94 Md
Créances clients, total	-	-	-	-	-
Autres créances	-	316 M	3 M	3 M	277 M
Total des créances	-	316 M	3 M	3 M	277 M
Stocks	-	-	-	-	-
Autres actifs à court terme, total	319 M	339 M	10 M	11 M	75 M
Total de l'actif circulant	960 M	1,08 Md	1,03 Md	2,42 Md	2,29 Md
Immobilisations corporelles brutes	3 M	-	-	-	-
Amortissements cumulés	-2 M	-	-	-	-
Immobilisations corporelles nettes	1 M	1 M	1 M	1 M	1 M
Investissements à long terme	41,57 Md	57,71 Md	61,33 Md	40,42 Md	42,73 Md
Goodwill	-	-	-	-	-
Autres immobilisations incorporelles, total	-	-	-	-	-
Actifs d'impôts différés à long terme	-	-	-	-	-
Charges différées à long terme	1 M	-	-	-	-
Autres actifs à long terme, total	-1 M	2 M	1 M	2 M	1 M
Total des actifs	42,53 Md	58,79 Md	62,36 Md	42,84 Md	45,02 Md
Passifs
Comptes à payer, total	2 M	4 M	1 M	3 M	1 M
Charges à payer, total	6 M	6 M	6 M	5 M	10 M
Part à court terme de la dette à long terme	-	3,94 Md	108 M	113 M	186 M
Part à court terme des contrats de location	-	1 M	1 M	1 M	1 M
Impôts sur le revenu à payer	-	10 M	3 M	8 M	4 M
Revenus collectés avant livraison du produit/service	-	-	-	-	-
Autres passifs à court terme	141 M	30 M	18 M	20 M	28 M
Total du passif circulant	149 M	3,99 Md	137 M	150 M	230 M
Dette à long terme	-	3,15 Md	6,62 Md	7,48 Md	6,87 Md
Contrats de location à long terme	-	-	-	-	-
Pensions et autres avantages postérieurs à l'emploi	42 M	27 M	32 M	33 M	31 M
Passif d'impôt différé Non courant	116 M	172 M	178 M	46 M	47 M
Autres passifs non courants	29 M	27 M	69 M	21 M	28 M
Total du passif	336 M	7,37 Md	7,03 Md	7,73 Md	7,2 Md
Actions ordinaires, total	306 M	306 M	306 M	306 M	306 M
Primes d'émissions d'actions	4,88 Md	4,88 Md	4,88 Md	4,88 Md	4,88 Md
Bénéfices non distribués sur l'exercice	40,22 Md	45,75 Md	50,8 Md	29,85 Md	31,86 Md
Résultat global et autres	-3,21 Md	480 M	-668 M	68 M	772 M
Total des fonds propres ordinaires	42,2 Md	51,42 Md	55,33 Md	35,11 Md	37,82 Md
Intérêts minoritaires	1 M	-	-	-	-
Total des capitaux propres	42,2 Md	51,42 Md	55,33 Md	35,11 Md	37,82 Md
Total du passif et des capitaux propres	42,53 Md	58,79 Md	62,36 Md	42,84 Md	45,02 Md
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	306 M	306 M	306 M	306 M	306 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	306 M	306 M	306 M	306 M	306 M
Actif net par action	137,78	167,89	180,66	114,64	123,48
Actif corporel net	42,2 Md	51,42 Md	55,33 Md	35,11 Md	37,82 Md
Actif corporel net par action	137,78	167,89	180,66	114,64	123,48
Total de la dette	0	7,09 Md	6,72 Md	7,6 Md	7,05 Md
Dette nette	-641 M	6,67 Md	5,71 Md	5,19 Md	5,12 Md
Dette relative aux PBO non financés	42 M	28 M	33 M	34 M	32 M
Dette relative aux contrats de location	8 M	8 M	8 M	8 M	8 M
Intérêts minoritaires, total (y compris la division financière)	1 M	-	-	-	-
Investissements selon la méthode de la mise en équivalence, total	41,53 Md	57,51 Md	61,22 Md	40,27 Md	42,4 Md
Code comptable - Valorisation des stocks	6	6	6	6	6
Employés à temps plein	882	38	42	38	36
Salariés à temps partiel	-	-	-	15	16

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Résultat net	4,57 Md	4,79 Md	5,1 Md	-20,02 Md	2,65 Md
Dépréciation et amortissement - CF	1 M	1 M	1 M	1 M	1 M
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	-	-	-	-	-
Amortissements et dépréciations, Total	1 M	1 M	1 M	1 M	1 M
Amortissement des charges différées, Total - (CF)	-	-	-	-	-
(Gain) perte résultant de la vente d'un actif	-	-	-	-	-
(Gain) perte sur la vente d'investissements - (CF)	-4,62 Md	-4,56 Md	-5,23 Md	19,88 Md	-2,95 Md
Dépréciation du coût d'acquisition d'actifs et dépenses de restructuration	-	-	-	-	-
(Revenus) pertes sur participations - (CF)	-	-	-	-	-
Trésorerie nette provenant des activités abandonnées	-5 M	25 M	-	-	-
Autres activités d'exploitation, total	759 M	559 M	2,02 Md	1,57 Md	985 M
Variation des créances	-	-	-	-	-
Variation des dettes fournisseurs	-	-	-	-	-
Variation des impôts différés	-	-	-	-	-
Variation des autres actifs nets d'exploitation	2 M	-1 M	-17 M	-1 M	11 M
Flux de trésorerie d'exploitation	708 M	816 M	1,87 Md	1,43 Md	700 M
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-	-	-	-	-
Acquisitions en espèces	-	-	-	-	-
cession totale ou partielle d'une activité	-	201 M	-	-	-
Vente (achat) d'immobilisations incorporelles	-	-	-	-	-
Investissements en titres négociables et en actions, total	-3 M	-7,49 Md	-243 M	-277 M	-236 M
Autres activités d'investissement, total	-1 M	-1 M	-	-	1 M
Flux de trésorerie d'investissement	-4 M	-7,29 Md	-243 M	-277 M	-235 M
Dette à long terme émise, total	-	7,07 Md	4,71 Md	1,59 Md	1,5 Md
Total de la dette émise	-	7,07 Md	4,71 Md	1,59 Md	1,5 Md
Remboursement de la dette à long terme, total	-1 M	-1 M	-5,15 Md	-771 M	-2,03 Md
Total de la dette remboursée	-1 M	-1 M	-5,15 Md	-771 M	-2,03 Md
Dividendes ordinaires payés	-676 M	-783 M	-783 M	-783 M	-584 M
Dividendes ordinaires et de préférence payés	-676 M	-783 M	-783 M	-783 M	-584 M
Autres activités de financement, total	-14 M	-	1 M	-	-
Flux de trésorerie de financement	-691 M	6,29 Md	-1,22 Md	37 M	-1,11 Md
Ajustements divers des flux de trésorerie	-1 M	0	1 M	1 M	-
Variation nette de la trésorerie	12 M	-185 M	409 M	1,19 Md	-648 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	1 M	52 M	248 M	317 M	317 M
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	-29 M	-	-311 M	-	-3 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	-252 M	-389 M	242 M	-236 M	-554 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	-248 M	-349 M	422 M	-11,38 M	-360 M
Variation du fonds de roulement net	223 M	435 M	-306 M	-7 M	328 M
Dette nette émise (remboursée)	-1 M	7,07 Md	-440 M	820 M	-529 M

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	-0,07	0,17	0,19	-0,04	-0,07
Rentabilité du capital total (ROTC)	-0,07	0,17	0,19	-0,04	-0,07
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	11,68	10,02	9,48	-44,38	7,27
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	11,68	10,02	9,48	-44,38	7,27
Analyse des marges
Marge brute %	-	-	-	-	-
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	-	-	-	-	-
Marge d’EBITDA %	-	-	-	-	-
Marge EBITA %	-	-	-	-	-
Marge d'EBIT %	-	-	-	-	-
Marge des activités poursuivies %	-	-	-	-	-
Marge nette %	-	-	-	-	-
Net Avail. Pour la marge commune %	-	-	-	-	-
Marge nette normalisée %	-	-	-	-	-
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	-	-	-	-	-
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	-	-	-	-	-
Rotation des actifs
Rotation des actifs	-	-	-	-	-
Rotation des actifs corporels	-	-	-	-	-
Rotation des créances (moyenne des créances)	-	-	-	-	-
Rotation des stocks (stock moyen)	-	-	-	-	-
Liquidité à court terme
Current Ratio	6,44	0,27	7,52	16,13	9,94
Quick Ratio	4,3	0,18	7,45	16,05	9,62
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	4,75	0,2	13,67	9,54	3,04
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	-	-	-	-	-
Délais d'écoulement des stocks (stocks moyens)	-	-	-	-	-
Délais de paiement des fournisseurs	-	-	-	-	-
Cycle de conversion des liquidités (jours moyens)	-	-	-	-	-
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	-	13,8	12,16	21,64	18,65
Dette totale / Capital total	-	12,12	10,84	17,79	15,72
Dette à long terme / Capitaux propres	-	6,13	11,96	21,31	18,16
Dette à long terme / Capital total	-	5,39	10,66	17,52	15,3
Dette totale / Total de l'actif	0,79	12,54	11,28	18,05	16
EBIT / Charges d'intérêt	-7	2,12	0,64	-0,09	-0,17
EBITDA / Charges d'intérêt	-6,83	2,14	0,64	-0,08	-0,16
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	-6,83	2,14	0,64	-0,08	-0,16
Dette totale / EBITDA	-	51,77	36,35	-253,23	-138,29
Dette nette / EBITDA	15,63	48,7	30,85	-173,07	-100,35
Dette totale / (EBITDA - Capex)	-	51,77	36,35	-253,23	-138,29
Dette nette / (EBITDA - Capex)	15,63	48,7	30,85	-173,07	-100,35
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	-	-	-	-	-
Résultat brut, Croissance 1 an	-	-	-	-	-
EBITDA, 1 an Croissance en %	0	-434,15	35,04	-116,22	70
EBITA, 1 an Croissance en %	0	-423,81	35,29	-116,85	67,74
EBIT, 1 an Croissance %	0	-423,81	35,29	-116,85	67,74
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	73,5	2,81	-5,56	-494,5	-113,24
Résultat net, Croissance 1 an	74,08	4,84	-7,21	-494,5	-113,24
Résultat net normalisé sur 1 an	76,61	0,63	-3,71	-493,17	-112,13
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	73,5	2,81	-5,56	-494,5	-113,24
Créances clients, Croissance sur 1 an	-	-	-	-	-
Stocks, Croissance 1 an	-	-	-	-	-
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	-97,06	0	0	0	0
Total des actifs, 1 an Croissance en %	17,33	38,21	4,78	-31,04	5,08
Actif corporel net, Croissance 1 an	18,14	21,85	6,11	-36,28	7,72
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	17,39	21,85	6,11	-36,28	7,72
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	-8,41	15,25	129,53	-23,6	-51,08
CAPEX, Croissance 1 an	-	-	-	-	-
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	-1,37 k	56,7	-422,67	-206,48	131,38
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	-1,24 k	40,58	-1,31 k	-102,7	2,4 k
Dividende par action, 1 an de croissance	15,84	0	0	-25,39	-20,94
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	-	-	-	-	-
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	-	-	-	-	-
EBITDA, 2 ans CAGR %	540,31	82,8	112,42	-53,2	-47,5
EBITA, 2 ans CAGR %	274,17	79,95	109,31	-52,26	-46,84
EBIT, 2 ans CAGR %	79,74	79,95	109,31	-52,26	-46,84
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	1,75	33,55	5,68	92,6	-27,72
Résultat net, CAGR sur 2 ans	1,79	35,09	5,64	90,91	-27,72
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	1,97	33,31	5,94	94,14	-30,94
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	1,75	33,55	5,68	92,6	-27,72
Créances clients, CAGR sur 2 ans	-	-	-	-	-
Stocks, CAGR sur 2 ans	-	-	-	-	-
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	-83,56	-82,85	0	0	0
Total des actifs, 2 ans CAGR %	9,32	27,35	21,08	-15,15	-14,87
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	9,73	19,98	14,51	-17,94	-17,15
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	9,36	19,6	14,51	-17,94	-17,15
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	-0,97	2,74	62,65	32,43	-38,87
CAPEX, CAGR sur 2 ans	-	-	-	-	-
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	76,79	342,41	-1,27	77,53	57,95
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	78,26	300,57	30,38	-42,99	-7,7
Dividende par action, 2 ans CAGR %	7,63	7,63	0	-13,62	-23,2
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-	-
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-	-
EBITDA, 3 ans CAGR %	-4,45	415,51	65,25	-9,89	-28,06
EBITA, 3 ans CAGR %	-5,01	256,57	63,63	-9,63	-27,42
EBIT, 3 ans CAGR %	-10,71	118,71	63,63	-9,63	-27,42
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	9,34	2,1	24,67	63,7	-21,09
Résultat net, CAGR sur 3 ans	9,36	2,8	24,78	63,66	-21,56
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	8,57	1,52	25,62	63,78	-22,97
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	9,34	2,1	24,67	63,7	-21,09
Créances clients, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-	-
Stocks, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-	-
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	-47,72	-69,99	-69,13	0	0
Total des actifs, 3 ans CAGR %	8,06	18,21	19,82	0,24	-8,88
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	8,36	13,63	15,7	-5,95	-10,15
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	8,09	13,37	15,46	-5,95	-10,15
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	8,26	4,16	34,31	26,44	-4,98
CAPEX, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-	-
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 3 ans	119,74	68,98	130,06	-1,62	94,74
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 3 ans	124,72	64,69	168,71	-64,22	117,38
Dividende par action, 3 ans CAGR %	5,02	5,02	5,02	-9,3	-16,14
Taux de croissance annuel composé sur cinq ans
EBITDA, 5 ans CAGR %	-	24,94	31,53	97,44	4,46
EBITA, 5 ans CAGR %	-2,22	24,21	30,29	59,53	4,36
EBIT, 5 ans CAGR %	-2,22	22,65	25,54	18,98	4,36
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 5 ans	27,13	7,43	7,86	35,35	0,16
Résultat net, CAGR sur 5 ans	27,15	7,87	7,86	35,35	0,21
Résultat net normalisé, CAGR sur 5 ans	27,1	6,93	7,51	35,5	-1,21
BPA dilué avant extra, 5 ans CAGR %	27,13	7,43	7,86	35,35	0,16
Immobilisations corporelles nettes, 5 ans CAGR %	-	-32,24	-32,24	-51,43	-50,6
Total des actifs, 5 ans CAGR %	8,44	13,24	13,09	3,78	4,43
Actif corporel net, CAGR sur 5 ans	8,63	10,68	10,78	0,04	1,15
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 5 ans	8,63	10,44	10,61	-0,1	1,02
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 5 ans	48,82	26,69	27,4	14,66	-1,96
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 5 ans	22,23	60,85	59,09	24	94,55
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 5 ans	26,26	64,9	80,75	-31,98	75,25
Dividende par action, 5 ans CAGR %	20,44	7,78	2,98	-2,88	-7,33