Paychex, Inc. (NasdaqGS : PAYX) a finalisé l'acquisition de Paycor HCM, Inc. (NasdaqGS : PYCR) auprès de Pride Aggregator, LP et d'autres.
Publié le 14/04/2025 à 00:00
Partager
Paychex, Inc. (NasdaqGS : PAYX) a conclu un accord définitif pour acquérir Paycor HCM, Inc. (NasdaqGS : PYCR) auprès de Pride Aggregator, LP et d'autres pour 4,2 milliards de dollars le 7 janvier 2025. Paychex a accepté d'acquérir Paycor HCM dans le cadre d'une transaction entièrement en espèces pour 22,50 $ par action, ce qui représente une valeur d'entreprise d'environ 4,1 milliards de dollars. Paychex a obtenu un financement engagé pour soutenir la transaction, qui devrait être financée par une dette supplémentaire.
L'acquisition devrait être finalisée au cours du premier semestre de l'année civile 2025, sous réserve de l'obtention des autorisations réglementaires et d'autres conditions de clôture habituelles. L'accord définitif a été approuvé à l'unanimité par les conseils d'administration des deux sociétés. Pride Aggregator, LP, une filiale d'Apax Partners LLP, détient actuellement 96,1 millions d'actions de Paycor, soit la majorité des actions ordinaires en circulation de Paycor. Pride Aggregator, LP a approuvé la transaction par consentement écrit. La période d'attente relative à la réalisation de la fusion en vertu de la loi Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements Act de 1976, telle que modifiée, a expiré à 23 h 59, heure de l'Est, le 21 février 2025. À compter du 27 février 2025, la transaction devrait être conclue au cours du premier semestre de l'année civile 2025. Selon le dépôt actualisé, l'acquisition devrait être conclue en avril 2025, sous réserve des autres conditions de clôture habituelles.
J.P. Morgan Securities LLC agissant en tant que conseiller financier exclusif de Paychex, et Phillip R. Mills, Malik M. Khalil, Ronan P. Harty, Robert F. Smith, Frank Azzopardi, Kyoko Takahashi Lin et Michael Mollerus de Davis Polk & Wardwell, LLC agissant en tant que conseiller juridique de Paychex. Goldman Sachs & Co. LLC agissant en tant que conseiller financier exclusif et fournisseur d'avis sur le caractère équitable de l'offre à Paycor et recevant des honoraires de 45 millions de dollars. Willard S. Boothby, Maggie D. Flores, Steven M. Choi, Andrew Idrizovic, Robert Goedert, Kevin Frank, Sara B. Zablotney, Scott D. Price, Michael Krasnovsky, Jabir Yusoff, Ian G. John et Marin Boney de Kirkland & Ellis LLP agissant en tant que conseiller juridique de Paycor. Equiniti Trust Company, LLC a agi en tant qu'agent de transfert pour Paycor HCM.
Paychex, Inc. (NasdaqGS : PAYX) a finalisé l'acquisition de Paycor HCM, Inc. (NasdaqGS : PYCR) auprès de Pride Aggregator, LP et d'autres le 14 avril 2025.
Paycor HCM, Inc. est un fournisseur de logiciels de gestion du capital humain (HCM) aux États-Unis. La société propose des solutions telles que la paie, les services de ressources humaines (RH), l'acquisition et la gestion des talents, la gestion des effectifs, l'administration des avantages sociaux, le reporting et l'analyse, ainsi que d'autres services liés à la paie. Ses services sont généralement fournis dans le cadre d'un modèle de livraison SaaS (Software-as-a-Service) utilisant une plateforme basée sur le cloud. Les solutions de la société ciblent les petites et moyennes entreprises. La solution HCM de la société automatise les tâches de gestion de routine afin que les dirigeants de première ligne puissent se concentrer sur les éléments clés qui stimulent la performance de l'entreprise et l'engagement des employés, tels que la définition des objectifs, le coaching et le développement des talents. La suite complète de solutions de l'entreprise permet aux organisations de rationaliser les flux de travail administratifs et de se conformer à la réglementation tout en servant de système d'enregistrement unique et sécurisé pour les données des employés.
