MSP Recovery, LLC a conclu une lettre d'intention pour acquérir Lionheart Acquisition Corporation II (NasdaqCM:LCAP) auprès de Lionheart Equities, LLC et autres pour 32,1 milliards de dollars dans le cadre d'une transaction de fusion inversée le 14 mars 2021. MSP Recovery, LLC a signé un accord définitif de regroupement d'entreprises pour acquérir Lionheart Acquisition Corporation II dans le cadre d'une opération de fusion inversée le 11 juillet 2021. La valeur d'entreprise pro forma de la société combinée est d'environ 32,6 milliards de dollars. À l'issue du regroupement d'entreprises et sous réserve du respect de la législation applicable, environ 1,029 milliard de warrants supplémentaires seront émis à l'intention des anciens actionnaires de Lionheart qui n'ont pas choisi de racheter leurs actions ordinaires Lionheart dans le cadre du regroupement d'entreprises. Chaque bon de souscription supplémentaire représentera le droit d'acheter une action ordinaire de la société combinée à 11,50 $ par action avec une durée de 5 ans. À la clôture de la transaction, la société combinée sera appelée MSP Recovery, et ses actions ordinaires, ses bons de souscription existants et les bons de souscription supplémentaires devraient être négociés sur le Nasdaq sous les nouveaux symboles de téléscripteur “MSPR㝄 ;, “LCAP W㝄 ;, et “MSPR W㝄 ;, respectivement. Le 13 mai 2022, Lionheart Acquisition a conclu une feuille de modalités non contraignante avec une société affiliée de Cantor Fitzgerald & Co. Lors de la négociation et de la signature d'un contrat d'achat à terme définitif entre les parties concernant la transaction proposée, Cantor peut acheter aux actionnaires publics de LCAP qui ont choisi de racheter leurs actions jusqu'à 3,5 millions d'actions ordinaires de classe A de LCAP à un prix d'achat par action égal ou inférieur au prix de rachat des actions avant la clôture du regroupement d'entreprises de LCAP avec MSP Recovery

. Immédiatement après la clôture, le conseil d'administration de MSP sera composé de sept administrateurs. MSP continuera d'être gérée par son équipe de direction actuelle, dirigée par le chef de la direction, John H. Ruiz. La réalisation du regroupement d'entreprises est soumise aux conditions des parties respectives qui sont habituelles pour une transaction de ce type, y compris, entre autres : (a) il n'y a pas de loi, de jugement, d'injonction, de décret ou d'ordonnance d'un tribunal, d'un arbitre ou d'une autre autorité gouvernementale interdisant, restreignant ou prohibant la réalisation de la clôture ; (b) l'approbation par les actionnaires de LCAP de certaines propositions qui seront énoncées dans la circulaire de sollicitation de procurations/le prospectus ; (c) l'action ordinaire de catégorie A qui sera émise en vertu de la LPM, y compris lors de la conversion des unités de catégorie B de l'acheteur incluses dans les unités Up-C et les nouveaux bons de souscription sont approuvés pour inscription au Nasdaq Capital Market ; (d) LCAP ayant au moins 5 000 001 $ d'actifs corporels nets ; (e) les dépôts requis en vertu de la Loi HSR ayant été complétés et toute période d'attente applicable (y compris toute prolongation de celle-ci) ayant expiré ou ayant été résiliée) ; (e) le formulaire S-4 contenant la déclaration de procuration/le prospectus est déclaré effectif conformément aux dispositions du Securities Act de 1933, tel que modifié (le “ ; Securities Act ” ;); et (f) les sociétés MSP disposent d'au moins 30 millions de dollars en espèces de clôture et la satisfaction ou la renonciation à d'autres conditions habituelles. Le conseil d'administration de Lionheart a approuvé à l'unanimité la transaction proposée. En date du 11 novembre 2021, Lionheart Acquisition Corporation II a déposé auprès de la Securities and Exchange Commission des États-Unis, sous forme préliminaire, une déclaration d'enregistrement sur le formulaire S-4. En date du 3 mai 2022, la déclaration d'enregistrement sur formulaire S-4 relative à la proposition de regroupement d'entreprises annoncée précédemment a été déclarée effective par la U.S. Securities and Exchange Commission. L'assemblée des actionnaires de LCAP est prévue le 18 mai 2022. En date du 4 janvier 2021, l'assemblée extraordinaire qui doit se tenir le 27 janvier 2022, afin de prolonger la date à laquelle Lionheart Acquisition doit réaliser un regroupement d'entreprises initial (la “prolongation” ;) du 18 février 2022 au 18 août 2022 (la “date prolongée” ;). En date du 10 janvier 2022, Lionheart Acquisition Corporation II, une société du Delaware (la “Société” ;), a reçu un avis écrit (l' “Avis” ;) de la part du Listing Qualifications Department du Nasdaq Stock Market (“Nasdaq” ;) indiquant que la Société n'est pas en conformité avec les règles de cotation du Nasdaq 5620(a) et 5810(c)(2)(G) (la “Règle de l'assemblée annuelle” ;). En date du 24 janvier 2022, Lionheart Acquisition Corporation II a demandé à ses actionnaires de voter en faveur de la proposition de modification de sa charte afin de prolonger la date à laquelle la société doit réaliser un regroupement d'entreprises du 18 février 2022 au 18 août 2022. En date du 18 mai 2022, les actionnaires de Lionheart Acquisition Corporation II ont approuvé la transaction. La transaction devrait être achevée au cours du quatrième trimestre de 2021. En date du 4 janvier 2021, la transaction devrait être achevée le 18 février 2022. En date du 3 mai 2022, la clôture est prévue le 20 mai 2022. En date du 21 mai 2022, la clôture devrait avoir lieu le 23 mai 2022.

Keefe, Bruyette & Woods, une société Stifel, agit en tant que conseiller financier de MSP Recovery. Nomura Securities International, Inc. est le conseiller financier et en marchés de capitaux de Lionheart Acquisition Corp II. Michael J. Aiello, Amanda Fenster, Devon Bodoh, Greg Featherman, Corey Chivers, Paul J. Wessel, Howard B. Dicker, Adé Heyliger, Lyuba Goltser, Kaitlin Descovich, Charan J. Sandhu, Annemargaret Connolly, John O'Loughlin, Michael Naughton, Matthew Gilroy de Weil, Gotshal & Manges LLP sont les conseillers juridiques de MSP Recovery. Steven D. Pidgeon, Joshua Kaye, Tom Geraghty et John Reed de DLA Piper LLP sont les conseillers juridiques de Lionheart Acquisition Corp II. MacKenzie Partners, Inc. a agi comme solliciteur de procurations pour Lionheart Acquisition. Mark Zimkind de Continental Stock Transfer & Trust Company a agi comme agent de transfert pour Lionheart Acquisition. Gutierrez Bergman Boulris, PLLC a agi en tant que conseiller juridique de Lionheart Acquisition. Maria T. Currier, Shannon Britton Hartsfield, Eddie Williams III et Dan M. Silverboard de Holland & Knight ont agi en tant que conseillers juridiques de Lionheart Acquisition. Lionheart Acquisition versera à ce cabinet des honoraires pouvant aller jusqu'à 100 000 $, dans des circonstances normales. Bilzin Sumberg Baena Price & Axelrod LLP a agi en tant que conseiller juridique de MSP Recovery. LCAP versera également à Nomura, dans son rôle de conseiller financier dans le cadre du regroupement d'entreprises, des honoraires totaux de 20 millions de dollars. En outre, MSP versera à KBW, en sa qualité de conseiller financier dans le cadre du regroupement d'entreprises, des honoraires totaux de 20 millions de dollars. RBC Wealth Management, Inc. a agi en tant que conseiller pour MSP Recovery. ICR, LLC a agi en tant que conseiller en communication pour MSP Recovery.

MSP Recovery, LLC a conclu l'acquisition de Lion II (NasdaqCM:LCAP) auprès de Lionheart Equities, LLC et autres dans le cadre d'une opération de fusion inversée le 23 mai 2022. Après la clôture, les actions ordinaires de classe A de LCAP cesseront d'être négociées sur le Nasdaq Capital Market (“Nasdaq CM” ;) sous le symbole “LCAP” ; (CUSIP 53625R104), et commenceront à être négociées demain -- le 24 mai 2022 -- sur le Nasdaq Global Market (“Nasdaq GM ;).#147;Nasdaq GM” ;) sous le symbole “MSPR” ; (CUSIP 553745100) et les bons de souscription de LCAP, permettant chacun d'acheter une action ordinaire de catégorie A de MSPR à 11.50 $ par action, cesseront d'être négociés sur le Nasdaq CM sous le symbole “LCAPW㝄 ; et commenceront à être négociés sur le Nasdaq GM sous le symbole “MSPRZ".