Flux de Trésorerie Fortnox AB

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Données Financières Publiées: FORTNOX AB

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2019	2020	2021	2022	2023
Chiffre d'affaires	556 M	694 M	932 M	1,28 Md	1,64 Md
Total Chiffre d'affaires	556 M	694 M	932 M	1,28 Md	1,64 Md
Coût des marchandises vendues, total	276 M	302 M	381 M	488 M	598 M
Résultat Brut	279 M	392 M	551 M	788 M	1,04 Md
Frais de vente, généraux et administratifs, total	87,7 M	74,77 M	164 M	217 M	238 M
Dépréciation et amortissement - (IS)	29,46 M	63,02 M	84,62 M	124 M	158 M
Autres dépenses de fonctionnement	-13,2 M	-14,6 M	-16,55 M	-22,6 M	-28 M
Autres dépenses de fonctionnement, total	104 M	123 M	233 M	319 M	368 M
Résultat d'Exploitation	175 M	269 M	318 M	469 M	676 M
Intérêts payés, total	-106 k	-3,26 M	-4,01 M	-7,5 M	-11 M
Intérêts perçus et revenus des placements	-	-	106 k	1,2 M	15 M
Charges d'intérêt nettes	-106 k	-3,26 M	-3,9 M	-6,3 M	4 M
Gains (Pertes) sur les investissements en actions	-	-	-2 M	-5,2 M	-
Autres produits non opérationnels	1 k	-	-	-	-1 M
EBT, hors éléments non courants	175 M	266 M	312 M	458 M	679 M
Charges de restructuration liées à l’intégration d’une nouvelle activité (Fusions, Acquisitions)	-	-	-3,2 M	-	-
Dépréciation coût d'acquisition d'actifs	-3,15 M	-3,59 M	-294 k	-4,8 M	-2 M
EBT, elements non courants inclus	172 M	262 M	309 M	453 M	677 M
Charge d'impôt	37,15 M	56,77 M	67,71 M	106 M	107 M
Résultat des activités poursuivies	135 M	205 M	241 M	347 M	570 M
Résultat net part du groupe	135 M	205 M	241 M	347 M	570 M
Intérêts minoritaires	-	-	-	-	-
Résultat net	135 M	205 M	241 M	347 M	570 M
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	135 M	205 M	241 M	347 M	570 M
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	135 M	205 M	241 M	347 M	570 M
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	0,23	0,34	0,4	0,57	0,93
BPA de base - Activités poursuivies	0,23	0,34	0,4	0,57	0,93
Moyenne pondérée des actions en circulation	598 M	600 M	608 M	610 M	610 M
Bénéfice net par action - dilué	0,23	0,34	0,4	0,57	0,93
BPA dilué - Activités poursuivies	0,23	0,34	0,4	0,57	0,93
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	598 M	603 M	608 M	610 M	610 M
BPA de base normalisé	0,18	0,28	0,32	0,47	0,7
BPA dilué normalisé	0,18	0,28	0,32	0,47	0,7
Dividende par action	0,05	0,08	0,08	0,12	0,2
Ratio de distribution	15,49	14,55	18,92	14,07	12,81
Éléments supplémentaires
EBITDA	177 M	274 M	332 M	491 M	699 M
EBITA	176 M	269 M	323 M	480 M	687 M
EBIT	175 M	269 M	318 M	469 M	676 M
EBITDAR	190 M	275 M	333 M	493 M	701 M
Total des revenus (tels que rapportés)	569 M	708 M	949 M	1,3 Md	1,67 Md
Taux d’imposition effectif (%)	21,59	21,66	21,93	23,39	15,8
Impôts intérieurs courants	-	-	-	-	111 M
Total des impôts courants	37,52 M	56,99 M	69,5 M	106 M	111 M
Impôts intérieurs différés	-	-	-	-	-4 M
Total des impôts différés	-368 k	-218 k	-1,79 M	400 k	-4 M
Résultat net normalisé	110 M	166 M	195 M	286 M	424 M
Intérêts sur la dette à long terme	-	3,18 M	3,12 M	3 M	3 M
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépense en recherche et de développement	30,54 M	40,06 M	42,14 M	44,9 M	54 M
Charges locatives nettes, total	12,44 M	1,21 M	1,26 M	1,9 M	2 M
Charges d'intérêts imputées au titre des contrats de location	-	271 k	121 k	267 k	692 k
Amortissement imputé des contrats de location simple	-	939 k	1,14 M	1,63 M	1,31 M

Période Fiscale: Décembre	2019	2020	2021	2022	2023
Actifs
Trésorerie et équivalents	267 M	413 M	373 M	435 M	514 M
Total des liquidités et VMP	267 M	413 M	373 M	435 M	514 M
Créances clients, total	116 M	64,04 M	129 M	153 M	160 M
Autres créances	26,39 M	119 M	189 M	228 M	366 M
Notes à recevoir	-	-	53,62 M	135 M	193 M
Total des créances	142 M	183 M	372 M	515 M	719 M
Dépenses payées d'avance	5,73 M	8,86 M	16,65 M	26,4 M	33 M
Liquidités soumises à restrictions	33,32 M	-	-	-	-
Autres actifs à court terme, total	1 k	-	-2 k	-100 k	-
Total de l'actif circulant	448 M	604 M	762 M	976 M	1,27 Md
Immobilisations corporelles brutes	14,22 M	217 M	232 M	229 M	215 M
Amortissements cumulés	-7,23 M	-12,31 M	-26,55 M	-37,7 M	-48 M
Immobilisations corporelles nettes	6,99 M	205 M	205 M	191 M	167 M
Investissements à long terme	-	-	16,64 M	26,1 M	23 M
Goodwill	-	-	606 M	610 M	610 M
Autres immobilisations incorporelles, total	96,66 M	121 M	380 M	497 M	545 M
Actifs d'impôts différés à long terme	368 k	773 k	1,36 M	1,2 M	43 M
Autres actifs à long terme, total	-	-	300 k	400 k	-2 M
Total des actifs	552 M	931 M	1,97 Md	2,3 Md	2,65 Md
Passifs
Comptes à payer, total	19,38 M	16,94 M	24,04 M	27,2 M	45 M
Charges à payer, total	49,08 M	47,63 M	63,36 M	79,3 M	92 M
Emprunts à court terme	-	-	114 M	-	-
Part à court terme des contrats de location	-	20,53 M	29,14 M	33,9 M	33 M
Impôts sur le revenu à payer	37,75 M	57,29 M	69,75 M	87 M	133 M
Revenus collectés avant livraison du produit/service	117 M	142 M	173 M	272 M	350 M
Autres passifs à court terme	48,82 M	21,31 M	41,76 M	57,8 M	70 M
Total du passif circulant	272 M	306 M	515 M	557 M	723 M
Dette à long terme	-	-	200 M	200 M	-
Contrats de location à long terme	-	156 M	147 M	129 M	113 M
Passif d'impôt différé Non courant	-	-	36,44 M	37,2 M	33 M
Autres passifs non courants	-	-	90,67 M	97,8 M	11 M
Total du passif	272 M	462 M	989 M	1,02 Md	880 M
Actions ordinaires, total	1,2 M	1,2 M	1,22 M	1,2 M	1 M
Primes d'émissions d'actions	88,64 M	103 M	420 M	421 M	424 M
Bénéfices non distribués sur l'exercice	-	365 M	561 M	859 M	1,35 Md
Résultat global et autres	191 M	-	1 k	-	-
Total des fonds propres ordinaires	280 M	469 M	982 M	1,28 Md	1,77 Md
Intérêts minoritaires	-	-	-	-	-
Total des capitaux propres	280 M	469 M	982 M	1,28 Md	1,77 Md
Total du passif et des capitaux propres	552 M	931 M	1,97 Md	2,3 Md	2,65 Md
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	598 M	601 M	610 M	610 M	610 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	598 M	601 M	610 M	610 M	610 M
Actif net par action	0,47	0,78	1,61	2,1	2,91
Actif corporel net	184 M	348 M	-3,99 M	174 M	617 M
Actif corporel net par action	0,31	0,58	-0,01	0,29	1,01
Total de la dette	0	177 M	490 M	363 M	146 M
Dette nette	-267 M	-236 M	117 M	-71,9 M	-368 M
Dette relative aux contrats de location	99,53 M	9,68 M	10,08 M	15,2 M	16 M
Intérêts minoritaires, total (y compris la division financière)	-	-	-	-	-
Investissements selon la méthode de la mise en équivalence, total	-	-	16,64 M	-	-
Code comptable - Valorisation des stocks	3	3	3	3	3
Machines, total	14,22 M	41,26 M	58,71 M	68,6 M	71 M
Employés à temps plein	-	401	571	623	512
Salariés à temps partiel	-	-	25	-	-
Provision cumulée pour créances douteuses (Supple)	-	-	-	21 M	17 M

Période Fiscale: Décembre	2019	2020	2021	2022	2023
Résultat net	135 M	205 M	241 M	347 M	570 M
Dépréciation et amortissement - CF	1,87 M	26,49 M	34,35 M	41,3 M	46 M
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	194 k	64 k	4,77 M	10,6 M	11 M
Amortissements et dépréciations, Total	2,06 M	26,56 M	39,12 M	51,9 M	57 M
Amortissement des charges différées, Total - (CF)	27,39 M	36,46 M	45,51 M	72,6 M	101 M
Dépréciation du coût d'acquisition d'actifs et dépenses de restructuration	3,15 M	3,59 M	294 k	4,8 M	2 M
Autres activités d'exploitation, total	11,46 M	1,72 M	6,88 M	12 M	-2 M
Variation des créances	-55,29 M	-41,99 M	-25,22 M	-59,4 M	-128 M
Variation des autres actifs nets d'exploitation	61,06 M	41,79 M	8,75 M	12,3 M	46 M
Flux de trésorerie d'exploitation	185 M	274 M	316 M	441 M	646 M
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-3,21 M	-30,89 M	-12,33 M	-10,1 M	-4 M
Acquisitions en espèces	-	-	-358 M	-45,9 M	-
Vente (achat) d'immobilisations incorporelles	-43,12 M	-64,85 M	-88,5 M	-129 M	-162 M
Investissements en titres négociables et en actions, total	-	-	-18,79 M	-	-87 M
Autres activités d'investissement, total	-	-1 k	-	-100 k	-
Flux de trésorerie d'investissement	-46,34 M	-95,74 M	-477 M	-185 M	-253 M
Dette à court terme émise, total	-	-	-	-	-
Dette à long terme émise, total	-	-	200 M	-	-
Total de la dette émise	-	-	200 M	-	-
Remboursement de la dette à court terme, total	-49,06 M	-	-	-	-
Remboursement de la dette à long terme, total	-	-16,35 M	-46,62 M	-147 M	-234 M
Total de la dette remboursée	-49,06 M	-16,35 M	-46,62 M	-147 M	-234 M
Émission d'actions ordinaires	1,07 M	14 M	13,98 M	900 k	-
Dividendes ordinaires payés	-20,91 M	-29,89 M	-45,61 M	-48,8 M	-73 M
Dividendes ordinaires et de préférence payés	-20,91 M	-29,89 M	-45,61 M	-48,8 M	-73 M
Autres activités de financement, total	-	-	-	-	-6 M
Flux de trésorerie de financement	-68,9 M	-32,24 M	122 M	-194 M	-313 M
Ajustements divers des flux de trésorerie	-	1 k	-	100 k	-
Variation nette de la trésorerie	69,55 M	146 M	-39,29 M	61,4 M	80 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	-	-	-	-	-
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	25,69 M	55,04 M	62,79 M	99,2 M	109 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	110 M	136 M	69,97 M	272 M	363 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	110 M	138 M	72,47 M	277 M	370 M
Variation du fonds de roulement net	-17,6 M	-2,35 M	110 M	1,9 M	45 M
Dette nette émise (remboursée)	-49,06 M	-16,35 M	153 M	-147 M	-234 M

Période Fiscale: Décembre	2019	2020	2021	2022	2023
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	22,97	22,32	13,7	13,72	17,06
Rendement du capital total	44,29	34,24	18,78	18,82	23,72
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	60,54	54,84	33,23	30,66	37,34
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	60,54	54,84	33,23	30,66	37,34
Analyse des marges
Marge brute %	50,27	56,54	59,08	61,76	63,58
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	15,78	10,78	17,64	17,02	14,49
Marge d’EBITDA %	31,93	39,52	35,64	38,47	42,57
Marge EBITA %	31,59	38,79	34,65	37,6	41,84
Marge d'EBIT %	31,56	38,78	34,14	36,76	41,17
Marge des activités poursuivies %	24,29	29,61	25,86	27,18	34,71
Marge nette %	24,29	29,61	25,86	27,18	34,71
Net Avail. Pour la marge commune %	24,29	29,61	25,86	27,18	34,71
Marge nette normalisée %	19,71	23,94	20,94	22,41	25,84
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	19,84	19,57	7,51	21,31	22,08
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	19,85	19,86	7,78	21,68	22,5
Rotation des actifs
Rotation des actifs	1,16	0,92	0,64	0,6	0,66
Rotation des actifs corporels	87,94	5,16	4,54	6,43	9,15
Rotation des créances (moyenne des créances)	5,49	7,71	9,64	9,03	10,49
Liquidité à court terme
Current Ratio	1,65	1,97	1,48	1,75	1,75
Quick Ratio	1,51	1,95	1,34	1,46	1,44
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	0,68	0,89	0,61	0,79	0,89
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	66,46	47,46	37,87	40,4	34,79
Délais de paiement des fournisseurs	22,15	22,04	19,62	19,16	21,97
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	-	37,65	49,92	28,33	8,24
Dette totale / Capital total	-	27,35	33,3	22,07	7,61
Dette à long terme / Capitaux propres	-	33,27	35,36	25,68	6,38
Dette à long terme / Capital total	-	24,17	23,58	20,01	5,89
Dette totale / Total de l'actif	49,23	49,62	50,2	44,36	33,18
EBIT / Charges d'intérêt	1,65 k	82,47	79,42	62,53	61,45
EBITDA / Charges d'intérêt	1,67 k	90,61	89,18	69,45	66,64
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	1,64 k	81,14	86,11	68,11	66,27
Dette totale / EBITDA	-	0,6	1,37	0,7	0,2
Dette nette / EBITDA	-1,51	-0,8	0,33	-0,14	-0,5
Dette totale / (EBITDA - Capex)	-	0,67	1,42	0,71	0,2
Dette nette / (EBITDA - Capex)	-1,53	-0,89	0,34	-0,14	-0,5
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	41,3	30,38	34,34	36,89	28,68
Résultat brut, Croissance 1 an	54,76	40,42	40,4	43,1	32,49
EBITDA, 1 an Croissance en %	66,64	53,99	21,19	49,15	42,07
EBITA, 1 an Croissance en %	67,64	52,74	20,04	49,97	42,83
EBIT, 1 an Croissance %	67,76	52,87	18,27	48,89	43,83
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	71,08	52,53	17,37	43,84	64,27
Résultat net, Croissance 1 an	71,08	52,53	17,37	43,84	64,27
Résultat net normalisé sur 1 an	67,86	51,97	17,5	48,01	48,25
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	70,79	52,91	16,62	43,41	63,42
Créances clients, Croissance sur 1 an	34,03	-44,74	102,01	18,24	4,58
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	23,7	222,5	0,13	-6,91	-13,02
Total des actifs, 1 an Croissance en %	37,45	62,02	111,63	16,79	15,2
Actif corporel net, Croissance 1 an	126,7	89,98	-101,15	-4,45 k	254,6
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	69,62	67,73	109,2	30,47	38,33
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an