Compte de Résultat American Realty Investors, Inc.

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US0291741090

Développement et opérations immobilières

Marché Fermé - NYSE Autres places de cotation 22:00:03 30/07/2026			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
14,99 ^USD	+2,04%		+1,70%	-6,66%

07/05	American Realty Investors, Inc. publie ses résultats pour le premier trimestre clos le 31 mars 2026	CI
12/03	American Realty Investors, Inc. publie ses résultats pour le quatrième trimestre et l'exercice clos le 31 décembre 2025	CI

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Données Financières Publiées: AMERICAN REALTY INVESTORS, INC.

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Revenus de location	37,81 M	34,08 M	47,02 M	44,76 M	46,37 M
Autres recettes, total	18,86 M	473 M	6,72 M	4 M	3,77 M
Total Chiffre d'affaires	56,67 M	507 M	53,74 M	48,77 M	50,13 M
Dépenses immobilières	20,86 M	18,34 M	27,9 M	27,06 M	27,88 M
Frais de vente, généraux et administratifs, total	29,93 M	18,79 M	20,2 M	14,62 M	15,98 M
Dépréciation et amortissement - (IS) - (encaissé)	11,87 M	9,69 M	13,65 M	12,28 M	12,58 M
Total des dépenses de fonctionnement	62,66 M	46,81 M	61,74 M	53,96 M	56,44 M
Revenu d'exploitation (modèle REIT / Utility)	-5,98 M	460 M	-8 M	-5,19 M	-6,31 M
Intérêts payés, total	-29,08 M	-26,2 M	-9,5 M	-7,84 M	-6,82 M
Intérêts perçus et revenus des placements	23,42 M	35,23 M	26,85 M	19,97 M	14,64 M
Charges d'intérêt nettes	-5,66 M	9,03 M	17,34 M	12,14 M	7,81 M
Gains (pertes) de change	-6,18 M	20,07 M	993 k	-	-
Autres produits non opérationnels	-	-	-	-	-
EBT, hors éléments non courants	-17,82 M	489 M	10,34 M	6,94 M	1,5 M
Gains (Pertes) sur le droit d'utilisation d'actifs	-	-	-	-	-
Gains (Pertes) sur la vente d’actifs	24,65 M	87,13 M	-1,92 M	-23,99 M	19,99 M
Règlements d'assurance	-	-	-	-	-
Autres éléments non courants	-1,45 M	-2,8 M	-1,71 M	-	-284 k
EBT, elements non courants inclus	5,38 M	573 M	6,71 M	-17,05 M	21,21 M
Charge d'impôt	-1,07 M	98,11 M	1,46 M	-3,61 M	2,67 M
Résultat des activités poursuivies	6,44 M	475 M	5,25 M	-13,44 M	18,54 M
Résultat des activités abandonnées	-	-	-	-	-
Résultat net part du groupe	6,44 M	475 M	5,25 M	-13,44 M	18,54 M
Intérêts minoritaires	-3,1 M	-102 M	-1,28 M	-1,26 M	-2,84 M
Résultat net	3,35 M	373 M	3,97 M	-14,7 M	15,7 M
Dividende privilégié et autres ajustements	-	-	-	-	-
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	3,35 M	373 M	3,97 M	-14,7 M	15,7 M
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	3,35 M	373 M	3,97 M	-14,7 M	15,7 M
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	0,21	23,11	0,25	-0,91	0,97
BPA de base - Activités poursuivies	0,21	23,11	0,25	-0,91	0,97
Moyenne pondérée des actions en circulation	16,15 M	16,15 M	16,15 M	16,15 M	16,15 M
Bénéfice net par action - dilué	0,21	23,11	0,25	-0,91	0,97
BPA dilué - Activités poursuivies	0,21	23,11	0,25	-0,91	0,97
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	16,15 M	16,15 M	16,15 M	16,15 M	16,15 M
BPA de base normalisé	-0,88	12,61	0,32	0,19	-0,12
BPA dilué normalisé	-0,88	12,61	0,32	0,19	-0,12
Ratio de distribution	-	-	-	-	-
Éléments supplémentaires
EBITDA	9,04 M	473 M	6,57 M	7,34 M	6,32 M
EBITA	-5,98 M	460 M	-8 M	-5,19 M	-6,31 M
EBIT	-5,98 M	460 M	-8 M	-5,19 M	-6,31 M
Total des revenus (tels que rapportés)	42,04 M	37,54 M	50,5 M	47,32 M	50,01 M
Taux d’imposition effectif (%)	-19,84	17,11	21,71	21,16	12,58
Impôts intérieurs courants	-1,07 M	85,08 M	1,46 M	-3,61 M	-
Total des impôts courants	-1,07 M	85,08 M	1,46 M	-3,61 M	1,91 M
Impôts intérieurs différés	-	13,02 M	-	-	-
Total des impôts différés	-	13,02 M	-	-	760 k
Résultat net normalisé	-14,23 M	204 M	5,18 M	3,08 M	-1,9 M
Intérêts capitalisés	3,73 M	3,42 M	-	-	-
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépenses générales et administratives	29,93 M	18,79 M	20,2 M	14,62 M	15,98 M

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Actifs
Immobilisations corporelles brutes	359 M	560 M	569 M	636 M	690 M
Amortissements cumulés	-62,93 M	-66,05 M	-67,36 M	-78,79 M	-87,77 M
Immobilisations corporelles nettes	296 M	494 M	502 M	557 M	602 M
Terrains détenus pour le développement ou la vente	-	-	-	-	-
Total des actifs immobiliers	296 M	494 M	502 M	557 M	602 M
Trésorerie et équivalents	50,75 M	113 M	36,74 M	19,92 M	14,18 M
Créances clients, total	101 M	108 M	96,53 M	97,54 M	164 M
Autres créances	-	-	2,01 M	1,86 M	57,69 M
Investissements en titres de créance et de participation	16 M	120 M	90,45 M	79,8 M	74,96 M
Prêts hypothécaires	137 M	140 M	144 M	138 M	142 M
Liquidités soumises à restrictions	21,99 M	109 M	42,33 M	20,56 M	15,23 M
Autres actifs à court terme, total	-	-	-	-	8,38 M
Actifs d'impôts différés à long terme (encaissés)	-	-	-	-	977 k
Autres actifs à long terme, total	148 M	114 M	110 M	117 M	16,54 M
Total des actifs	771 M	1,2 Md	1,02 Md	1,03 Md	1,1 Md
Passifs
Part à court terme de la dette à long terme	-	122 M	23,3 M	14,34 M	2,81 M
Dette à long terme	373 M	195 M	159 M	171 M	212 M
Comptes à payer, total	43,9 M	52,5 M	10,85 M	31,5 M	49,6 M
Charges à payer, total	6,56 M	5,2 M	2,63 M	3,24 M	3,81 M
Autres passifs courants - (modèles Brok / FS / Ins. / REIT)	-	-	-	-	-
Recettes non acquises Non courantes	9,79 M	9,79 M	9,79 M	9,79 M	9,79 M
Autres passifs non courants	616 k	599 k	1,02 M	601 k	30 k
Total du passif	434 M	385 M	207 M	231 M	278 M
Actions privilégiées Convertibles	1,8 M	1,8 M	1,8 M	1,8 M	1,8 M
Total des capitaux propres privilégiés	1,8 M	1,8 M	1,8 M	1,8 M	1,8 M
Actions ordinaires, total	162 k	162 k	162 k	162 k	162 k
Primes d'émissions d'actions	62,09 M	62,09 M	61,64 M	61,16 M	61,04 M
Bénéfices non distribués sur l'exercice	176 M	549 M	553 M	539 M	554 M
Actions détenues en propre	-	-	-	-	-
Total des fonds propres ordinaires	238 M	612 M	615 M	600 M	616 M
Intérêts minoritaires	96,71 M	199 M	200 M	200 M	202 M
Total des capitaux propres	337 M	812 M	817 M	802 M	820 M
Total du passif et des capitaux propres	771 M	1,2 Md	1,02 Md	1,03 Md	1,1 Md
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	16,15 M	16,15 M	16,15 M	16,15 M	16,15 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	16,15 M	16,15 M	16,15 M	16,15 M	16,15 M
Actif net par action	14,76	37,87	38,09	37,15	38,11
Actif corporel net	238 M	612 M	615 M	600 M	616 M
Actif corporel net par action	14,76	37,87	38,09	37,15	38,11
Total de la dette	373 M	317 M	183 M	185 M	214 M
Dette nette	322 M	204 M	146 M	165 M	200 M
Intérêts minoritaires, total (y compris la division financière)	96,71 M	199 M	200 M	200 M	202 M
Investissements selon la méthode de la mise en équivalence, total	61,62 M	28,23 M	10,06 M	10,25 M	1,27 M
Code comptable - Valorisation des stocks	3	3	3	3	3
Terres possédées	67,35 M	109 M	104 M	104 M	113 M
Bâtiments, total	219 M	360 M	372 M	375 M	500 M

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Résultat net	3,35 M	373 M	3,97 M	-14,7 M	15,7 M
Dépréciation, épuisement et amortissement	15,03 M	13,11 M	14,57 M	12,53 M	12,63 M
Total de la dépréciation, de l'épuisement et de l'amortissement	15,03 M	13,11 M	14,57 M	12,53 M	12,63 M
Amortissement des charges différées, total	-	-	-	-	-
(Gain) Perte sur la vente d'actifs - (CF)	-24,65 M	-87,13 M	1,92 M	23,99 M	-19,99 M
(Gain) perte sur la vente d'investissements - (CF)	-	-	-	-	-
(Revenus) pertes sur participations - (CF)	-11,48 M	-464 M	-3,24 M	-186 k	-119 k
Provision et annulation de créances irrécouvrables	-1,33 M	-3,28 M	1,59 M	166 k	104 k
Variation des créances	18,25 M	-7,58 M	-11,08 M	-1,01 M	-6,01 M
Variation des dettes fournisseurs	-2,56 M	39,05 M	-28,79 M	-14,7 M	-1,51 M
Variation des autres actifs nets d'exploitation (perçus)	-18,86 M	6,46 M	-11,99 M	-6,27 M	-9,48 M
Autres activités opérationnelles	10,72 M	84,71 M	2 M	1,26 M	3,12 M
Flux de trésorerie d'exploitation	-11,52 M	-45,39 M	-31,05 M	1,09 M	-5,55 M
Acquisition d'actifs immobiliers, total	-8,07 M	-18,69 M	-18,46 M	-57,93 M	-79,49 M
Vente d'actifs immobiliers, total	106 M	44,59 M	188 k	1,34 M	34,8 M
Vente / acquisition nette d'actifs immobiliers	97,48 M	25,9 M	-18,27 M	-56,59 M	-44,7 M
cession totale ou partielle d'une activité	-	-	-	-	-
Investissements en titres négociables et en actions, total	-8,98 M	282 M	50,75 M	10,65 M	3,57 M
Charges différées	-877 k	-1,16 M	-1,13 M	-1,19 M	-519 k
Autres activités d'investissement, total	13,2 M	722 k	-4,53 M	5,79 M	8,59 M
Flux de trésorerie d'investissement	101 M	307 M	26,81 M	-41,34 M	-33,06 M
Dette à long terme émise, total	20,02 M	-	-	15,11 M	63,78 M
Total de la dette émise	20,02 M	-	-	15,11 M	63,78 M
Remboursement de la dette à long terme, total	-119 M	-111 M	-138 M	-12,45 M	-35,15 M
Total de la dette remboursée	-119 M	-111 M	-138 M	-12,45 M	-35,15 M
Rachat d'actions ordinaires	-	-	-908 k	-802 k	-1,08 M
Dividendes préférentiels versés	-	-	-	-	-
Dividendes ordinaires et de préférence payés	-	-	-	-	-
Autres activités de financement, total	-4,7 M	-1,36 M	-455 k	-199 k	-
Flux de trésorerie de financement	-104 M	-112 M	-139 M	1,66 M	27,55 M
Variation nette de la trésorerie	-14,29 M	150 M	-143 M	-38,59 M	-11,06 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	28,89 M	22,21 M	11,01 M	6,35 M	5,56 M
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	-	55,29 M	38,07 M	3,4 M	2,28 M
Dette nette émise / remboursée	-98,88 M	-111 M	-138 M	2,66 M	28,63 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	66,53 M	197 M	40,28 M	46,56 M	-17,13 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	84,7 M	213 M	46,21 M	51,46 M	-12,86 M
Variation du fonds de roulement net	-73,42 M	87,25 M	-36,64 M	-42,18 M	21,56 M

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	-0,46	29,22	-0,45	-0,32	-0,37
Rentabilité du capital total (ROTC)	-0,49	31,27	-0,47	-0,33	-0,39
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	1,93	82,73	0,64	-1,66	2,29
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	1,41	87,84	0,65	-2,42	2,58
Analyse des marges
Marge brute %	63,19	96,38	48,09	44,51	44,38
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	52,81	3,71	37,58	29,98	31,88
Marge d’EBITDA %	15,96	93,35	12,23	15,05	12,61
Marge EBITA %	-10,56	90,76	-14,88	-10,65	-12,59
Marge d'EBIT %	-10,56	90,76	-14,88	-10,65	-12,59
Marge des activités poursuivies %	11,37	93,79	9,77	-27,56	36,98
Marge nette %	5,91	73,67	7,38	-30,15	31,32
Net Avail. Pour la marge commune %	5,91	73,67	7,38	-30,15	31,32
Marge nette normalisée %	-25,12	40,2	9,64	6,31	-3,78
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	117,39	38,87	74,94	95,48	-34,17
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	149,46	42,1	85,99	105,53	-25,66
Rotation des actifs
Rotation des actifs	0,07	0,52	0,05	0,05	0,05
Rotation des actifs corporels	0,17	1,28	0,11	0,09	0,09
Rotation des créances (moyenne des créances)	0,33	0,33	0,46	0,46	0,29
Liquidité à court terme
Current Ratio	3,43	1,84	4,83	2,85	4,62
Quick Ratio	3	1,23	3,68	2,43	4,2
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	-0,23	-0,25	-0,84	0,02	-0,1
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	1,11 k	1,12 k	794,52	793,43	1,26 k
Délais de paiement des fournisseurs	614,79	959,35	414,45	286,4	530,8
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	110,69	39,06	22,37	23,11	26,15
Dette totale / Capital total	52,54	28,09	18,28	18,77	20,73
Dette à long terme / Capitaux propres	110,69	24,05	19,52	21,32	25,81
Dette à long terme / Capital total	52,54	17,29	15,95	17,32	20,46
Dette totale / Total de l'actif	56,29	32,18	20,22	22,32	25,3
EBIT / Charges d'intérêt	-0,21	17,56	-0,84	-0,66	-0,92
EBITDA / Charges d'intérêt	0,31	18,06	0,69	0,94	0,93
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	0,31	18,06	0,69	0,94	0,93
Dette totale / EBITDA	41,22	0,67	27,79	25,26	33,9
Dette nette / EBITDA	35,61	0,43	22,2	22,54	31,66
Dette totale / (EBITDA - Capex)	41,22	0,67	27,79	25,26	33,9
Dette nette / (EBITDA - Capex)	35,61	0,43	22,2	22,54	31,66
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	-3,37	794,27	-89,4	-9,26	2,8
Résultat brut, Croissance 1 an	4,45	1,26 k	-94,71	-16,03	2,51
EBITDA, 1 an Croissance en %	-49,99	5,13 k	-98,61	11,68	-13,85
EBITA, 1 an Croissance en %	1,12 k	-7,79 k	-101,74	-35,08	21,53
EBIT, 1 an Croissance %	1,12 k	-7,79 k	-101,74	-35,08	21,53
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	-42,8	7,27 k	-98,9	-355,93	-237,95
Résultat net, Croissance 1 an	-62,93	11,05 k	-98,94	-470,54	-206,8
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	-63	11,05 k	-98,94	-470,54	-206,8
Résultat net normalisé sur 1 an	-22,41	-1,53 k	-97,46	-40,62	-161,69
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	-20,97	66,63	1,57	11,13	8,08
Créances clients, Croissance sur 1 an	-22,22	7,54	-10,77	1,05	5,41
Total des actifs, 1 an Croissance en %	-11	55,4	-14,53	0,91	6,25
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	1,42	156,65	0,57	-2,47	2,6
Actif corporel net, Croissance 1 an	1,42	156,65	0,57	-2,47	2,6
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	-429,42	293,87	-31,58	-103,51	-609,92
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	-219,9	196,1	-79,63	15,61	-56,13
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	-352,03	151,89	-77,86	11,36	-62,33
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	-0	193,97	-2,62	-68,98	-3,42
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	7,52	277,45	-15,05	-78,92	-7,22
EBITDA, 2 ans CAGR %	-16,22	411,43	-14,75	-87,54	-1,91
EBITA, 2 ans CAGR %	48,79	2,96 k	15,61	-89,38	-11,18
EBIT, 2 ans CAGR %	48,79	2,96 k	15,61	-89,38	-11,18
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	-45,56	549,51	-9,74	-83,19	87,9
Résultat net, CAGR sur 2 ans	-54,2	543	8,88	-80,16	98,93
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	-54,48	540,89	8,88	-80,15	98,93
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	0,7	233,23	-39,68	-87,71	-39,48
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	-11,69	14,78	30,1	6,24	9,59
Créances clients, CAGR sur 2 ans	8,16	-8,54	-2,04	-5,04	30,54
Total des actifs, 2 ans CAGR %	-3,68	17,61	15,25	-7,13	3,54
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	0,52	61,34	60,66	-0,96	0,03
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	0,52	61,34	60,66	-0,96	0,03
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	-46,75	260,21	64,16	-84,51	-57,71
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	81,01	88,42	-24,18	-51,47	-34,78
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	36,87	151,96	-26,14	-50,34	-47,24
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	-27,94	107,56	-2,87	-4,88	-53,75
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	-26,95	150,75	-8,99	-15,37	-64,29
EBITDA, 3 ans CAGR %	-50,6	232,37	-28,64	-6,72	-76,27
EBITA, 3 ans CAGR %	-48,73	454,16	153,49	-4,62	-76,06
EBIT, 3 ans CAGR %	-48,73	454,16	153,49	-4,62	-76,06
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	-67,2	179,61	-22,47	27,76	-66,09
Résultat net, CAGR sur 3 ans	-73,19	186,01	-23,97	63,78	-65,22
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	-72,85	184,86	-24,14	63,78	-65,22
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	124,35	143,92	-34,4	-40	-78,96
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	0,22	9,14	10,2	23,44	6,85
Créances clients, CAGR sur 3 ans	12,65	7,95	-9,29	-1,02	14,99
Total des actifs, 3 ans CAGR %	-2,29	12,97	5,74	10,26	-2,87
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	-2,65	37,38	37,82	36,04	0,21
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	-2,65	37,38	37,82	36,04	0,21
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	-59,41	3,75	107,06	-54,45	-50,36
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 3 ans	6,85	113,27	-10,13	-12,73	-55,75
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 3 ans	85,6	67,73	11,2	-15,3	-60,5
Taux de croissance annuel composé sur cinq ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 5 ans	-13,95	31,99	-18,72	-2,96	-3,09
Résultat brut, CAGR sur 5 ans	-8,94	50,9	-22,4	-6,87	-8,29
EBITDA, 5 ans CAGR %	-25,31	61,24	-38,56	-10,64	-18,96
EBITA, 5 ans CAGR %	-16,93	91,77	-29,02	13,95	66,64
EBIT, 5 ans CAGR %	-16,93	91,77	-29,02	13,95	66,64
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 5 ans	21,75	121,69	-50,83	-9,17	10,47
Résultat net, CAGR sur 5 ans	4,14	113,43	-53,04	-1,62	11,7
BPA dilué avant extra, 5 ans CAGR %	-3,68	106,56	-52,68	-1,86	11,55
Résultat net normalisé, CAGR sur 5 ans	0,51	61,98	32,66	-26,19	-36,48
Immobilisations corporelles nettes, 5 ans CAGR %	-17,45	-10,55	11,26	7,97	9,96
Créances clients, CAGR sur 5 ans	32,46	23,07	6,52	2,55	4,93
Total des actifs, 5 ans CAGR %	-8,09	-1,58	4,38	4,45	4,85
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 5 ans	14,77	40,97	18,95	20,53	21,24
Actif corporel net, CAGR sur 5 ans	14,77	40,97	18,95	20,53	21,24
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 5 ans	2,6	8,54	-29,02	-51,51	9,68
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 5 ans	23,45	33,21	-5,88	18,06	-20,95
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 5 ans	8,65	83,82	28,39	2,62	-17,47