Flux de Trésorerie Alignment Healthcare, Inc.

Actions

ALHC

US01625V1044

Système de soins de santé

Temps réel estimé Cboe BZX 20:43:33 08/10/2026			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
8,715 ^USD	+1,93%		+12,34%	-55,97%

07/10	Alignment Healthcare étend son régime Medicare Advantage à trois nouveaux comtés de Californie	MT
07/10	Alignment Health Plan étend sa présence aux comtés de Kern, Kings et Tulare pour 2027	CI

00f0cd21c00cb598b9e40e2b60f067a.Xl_TGNY1gKxtq3sT1AsxcU9tORPDxaFfum_27CG4PNA.NGyjb5cA8voD_x9egWZ6IRsraGqRgscvgxev32rCEb9pFJR8-2r6_QbNNg

Données Financières Publiées: ALIGNMENT HEALTHCARE, INC.

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2021 (USD)	2022 (USD)	2023 (USD)	2024 (USD)	2025 (USD)
Revenus des primes et des rentes	1,17 Md	1,43 Md	1,8 Md	2,67 Md	3,91 Md
Autres recettes, total	688 k	2,61 M	22,7 M	31,63 M	37 M
Total Chiffre d'affaires	1,17 Md	1,43 Md	1,82 Md	2,7 Md	3,95 Md
Avantages de la politique	1,04 Md	1,25 Md	1,62 Md	2,41 Md	3,46 Md
Dépréciation et amortissement - (IS) - (encaissé)	15,81 M	17,27 M	21,41 M	26,27 M	29,8 M
Frais de vente, généraux et administratifs, total	291 M	296 M	306 M	369 M	442 M
Total des dépenses de fonctionnement	1,35 Md	1,56 Md	1,95 Md	2,8 Md	3,93 Md
Résultat d'Exploitation	-178 M	-129 M	-126 M	-97,68 M	16,26 M
Intérêts payés, total	-17,44 M	-18,29 M	-21,23 M	-23,55 M	-15,8 M
Autres produits non opérationnels	229 k	-75 k	564 k	63 k	17 k
EBT, hors éléments non courants	-195 M	-147 M	-147 M	-121 M	483 k
Charges de restructuration	-	-	-	-2,36 M	-
Dépréciation du goodwill	-	-	-	-	-600 k
Gains (Pertes) sur la vente d’actifs	-	-101 k	289 k	9 k	72 k
Dépréciation coût d'acquisition d'actifs	-	-	-	-600 k	-
Règlements judiciaires	-	-	-1,9 M	-913 k	-913 k
Autres éléments non courants	-	-2,2 M	-	-3,02 M	-
EBT, elements non courants inclus	-195 M	-149 M	-148 M	-128 M	-958 k
Charge d'impôt	-	339 k	-22 k	21 k	20 k
Résultat des activités poursuivies	-195 M	-150 M	-148 M	-128 M	-978 k
Résultat net part du groupe	-195 M	-150 M	-148 M	-128 M	-978 k
Intérêts minoritaires	-	92 k	156 k	36 k	254 k
Résultat net	-195 M	-150 M	-148 M	-128 M	-724 k
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	-195 M	-150 M	-148 M	-128 M	-724 k
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	-195 M	-150 M	-148 M	-128 M	-724 k
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	-1,14	-0,83	-0,79	-0,67	-0
BPA de base - Activités poursuivies	-1,14	-0,83	-0,79	-0,67	-0
Moyenne pondérée des actions en circulation	172 M	181 M	186 M	191 M	198 M
Bénéfice net par action - dilué	-1,14	-0,83	-0,79	-0,67	-0
BPA dilué - Activités poursuivies	-1,14	-0,83	-0,79	-0,67	-0
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	172 M	181 M	186 M	191 M	198 M
BPA de base normalisé	-0,71	-0,51	-0,49	-0,4	0
BPA dilué normalisé	-0,71	-0,51	-0,49	-0,4	0
Éléments supplémentaires
EBITDA	-162 M	-111 M	-104 M	-70,62 M	46,11 M
EBITA	-178 M	-128 M	-126 M	-96,98 M	16,26 M
EBIT	-178 M	-129 M	-126 M	-97,68 M	16,26 M
EBITDAR	-158 M	-108 M	-102 M	-67,83 M	48,99 M
Total des revenus (tels que rapportés)	1,17 Md	1,43 Md	1,82 Md	2,7 Md	3,95 Md
Taux d’imposition effectif (%)	-	-0,23	0,01	-0,02	-2,09
Résultat net normalisé	-122 M	-91,78 M	-91,46 M	-75,69 M	556 k
Intérêts sur la dette à long terme	17,44 M	18,29 M	21,23 M	23,55 M	15,8 M
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépense de publicité	3,58 M	7,96 M	6,96 M	5,76 M	8,04 M
Dépense de marketing	3,58 M	7,96 M	6,96 M	5,76 M	8,04 M
Charges locatives nettes, total	3,6 M	3,37 M	2,68 M	2,79 M	2,88 M
Charges d'intérêts imputées au titre des contrats de location	3,15 M	2,99 M	2,67 M	2,09 M	1,1 M
Amortissement imputé des contrats de location simple	452 k	383 k	12,66 k	700 k	1,78 M
Rémunération à base d'actions, frais de vente et d'administration (total)	107 M	72,59 M	59,29 M	66,2 M	55,95 M
Rémunération payée en actions, autres (total)	15,42 M	9,13 M	7,54 M	4,93 M	6,13 M
Total des rémunérations fondées sur des actions	122 M	81,72 M	66,84 M	71,13 M	62,08 M

Période Fiscale: Décembre	2021 (USD)	2022 (USD)	2023 (USD)	2024 (USD)	2025 (USD)
Actifs
Total des autres investissements	-	-	116 M	37,79 M	28,41 M
Total des investissements	-	-	116 M	37,79 M	28,41 M
Trésorerie et équivalents	467 M	410 M	203 M	433 M	576 M
Autres créances - (Modèle d'assurance)	58,51 M	92,89 M	120 M	154 M	322 M
Immobilisations corporelles brutes	126 M	148 M	186 M	224 M	250 M
Amortissements cumulés	-88,2 M	-105 M	-124 M	-149 M	-179 M
Immobilisations corporelles nettes	38,21 M	42,99 M	61,86 M	74,96 M	71,27 M
Goodwill	29,3 M	34,81 M	34,83 M	34,83 M	32,06 M
Autres immobilisations incorporelles, total	5,81 M	5,48 M	5,25 M	4,55 M	4,55 M
Autres actifs à court terme, total	27,75 M	42,11 M	44,97 M	37,08 M	25,78 M
Autres actifs à long terme, total	4,71 M	6,04 M	6,4 M	6,09 M	6,33 M
Total des actifs	631 M	634 M	592 M	782 M	1,07 Md
Passifs
Comptes à payer, total	13,72 M	28,09 M	20,88 M	20 M	30,41 M
Charges à payer, total	150 M	198 M	240 M	330 M	524 M
Part à court terme des contrats de location	3,71 M	4,2 M	1,72 M	1,21 M	1,96 M
Dette à long terme	151 M	161 M	162 M	321 M	323 M
Contrats de location à long terme	6,98 M	3,7 M	8,97 M	7,84 M	6,47 M
Autres passifs courants - (modèles Brok / FS / Ins. / REIT)	-	-	913 k	913 k	913 k
Autres passifs non courants	-	-	-	-	-
Total du passif	325 M	395 M	434 M	681 M	887 M
Actions ordinaires, total	188 k	187 k	189 k	192 k	205 k
Primes d'émissions d'actions	881 M	970 M	1,04 Md	1,11 Md	1,19 Md
Bénéfices non distribués sur l'exercice	-575 M	-732 M	-880 M	-1,01 Md	-1,01 Md
Total des fonds propres ordinaires	306 M	238 M	157 M	99,85 M	179 M
Intérêts minoritaires	15 k	1,18 M	1,12 M	1,1 M	-
Total des capitaux propres	306 M	239 M	158 M	101 M	179 M
Total du passif et des capitaux propres	631 M	634 M	592 M	782 M	1,07 Md
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	187 M	187 M	189 M	192 M	204 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	187 M	187 M	189 M	192 M	204 M
Actif net par action	1,63	1,27	0,83	0,52	0,88
Actif corporel net	271 M	198 M	117 M	60,48 M	143 M
Actif corporel net par action	1,45	1,06	0,62	0,32	0,7
Total de la dette	161 M	169 M	173 M	330 M	332 M
Dette nette	-305 M	-241 M	-30,4 M	-102 M	-244 M
Dette relative aux contrats de location	28,82 M	26,99 M	21,46 M	22,32 M	23,03 M
Intérêts minoritaires, total (y compris la division financière)	15 k	1,18 M	1,12 M	1,1 M	-
Code comptable - Valorisation des stocks	3	3	3	3	3
Machines, total	13,58 M	15,44 M	15,84 M	16,91 M	18,15 M
Employés à temps plein	847	1,04 k	1,54 k	1,68 k	1,85 k

Période Fiscale: Décembre	2021 (USD)	2022 (USD)	2023 (USD)	2024 (USD)	2025 (USD)
Résultat net	-195 M	-150 M	-148 M	-128 M	-724 k
Dépréciation, épuisement et amortissement	15,67 M	17,1 M	21,44 M	26,36 M	29,85 M
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	362 k	386 k	226 k	702 k	-
Total de la dépréciation, de l'épuisement et de l'amortissement	16,03 M	17,49 M	21,67 M	27,06 M	29,85 M
Amortissement des charges différées, total	2,25 M	1,85 M	-	1,29 M	1,76 M
(Gain) Perte sur la vente d'actifs - (CF)	-	611 k	-	134 k	-72 k
(Gain) perte sur la vente d'investissements - (CF)	-	-	-	-2,58 M	-1,3 M
Total des dépréciations d'actifs	-	-	-289 k	-	634 k
Rémunération à base d'actions (CF)	111 M	81,72 M	66,84 M	71,13 M	62,08 M
Provision et annulation de créances irrécouvrables	111 k	150 k	91 k	123 k	833 k
Variation des créances	-17,61 M	-34,38 M	-26,95 M	-34,28 M	-100 M
Variation des dettes fournisseurs	437 k	13,74 M	-6,35 M	-1,46 M	10,36 M
Variation des autres actifs nets d'exploitation (perçus)	-2,24 M	15,08 M	35,32 M	96,63 M	135 M
Autres activités opérationnelles	6,93 M	7,86 M	-1,5 M	4,75 M	1,36 M
Flux de trésorerie d'exploitation	-78,78 M	-45,43 M	-59,19 M	34,77 M	140 M
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-19,76 M	-23,77 M	-36 M	-41,42 M	-26,78 M
Vente d'immobilisations corporelles	-	-	-	14 k	75 k
Acquisitions en espèces	-	-4,04 M	-	-	-
cession totale ou partielle d'une activité	-	-	-	-	1,06 M
Investissements en titres négociables et en actions, total	-1,05 M	-400 k	-111 M	80,6 M	10,67 M
Flux de trésorerie d'investissement	-20,82 M	-28,22 M	-147 M	39,19 M	-14,97 M
Dette à long terme émise, total	-	165 M	-	380 M	-
Total de la dette émise	-	165 M	-	380 M	-
Remboursement de la dette à long terme, total	-	-143 M	-	-215 M	-
Total de la dette remboursée	-	-143 M	-	-215 M	-
Émission d'actions ordinaires	391 M	-	-	155 k	18,07 M
Rachat d'actions ordinaires	-1,47 M	-	-	-350 k	-
Autres activités de financement, total	-29 M	-5,23 M	105 k	-8,78 M	-26 k
Flux de trésorerie de financement	360 M	16,59 M	105 k	156 M	18,04 M
Variation nette de la trésorerie	261 M	-57,05 M	-206 M	230 M	143 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	10,99 M	22,45 M	19,16 M	22,16 M	13,75 M
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	-	-	-	-	25 k
Dette nette émise / remboursée	-	21,82 M	-	165 M	-
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	-17,13 M	-1,07 M	-150 M	123 M	124 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	-8,48 M	8,51 M	-136 M	137 M	133 M
Variation du fonds de roulement net	15,46 M	-13,48 M	110 M	-141 M	-57,29 M

Période Fiscale: Décembre	2021 (USD)	2022 (USD)	2023 (USD)	2024 (USD)	2025 (USD)
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	-22,96	-12,71	-12,84	-8,89	1,1
Rentabilité du capital total (ROTC)	-33,94	-18,37	-21,31	-16,02	2,16
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	-116,01	-54,88	-74,58	-98,89	-0,7
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	-116,02	-54,96	-74,93	-99,72	-0,52
Analyse des marges
Marge brute %	11,02	12,85	11,02	11	12,37
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	24,92	20,61	16,75	13,64	11,21
Marge d’EBITDA %	-13,88	-7,75	-5,72	-2,61	1,17
Marge EBITA %	-15,22	-8,94	-6,89	-3,59	0,41
Marge d'EBIT %	-15,25	-8,97	-6,9	-3,61	0,41
Marge des activités poursuivies %	-16,72	-10,43	-8,13	-4,74	-0,02
Marge nette %	-16,72	-10,43	-8,12	-4,74	-0,02
Net Avail. Pour la marge commune %	-16,72	-10,43	-8,12	-4,74	-0,02
Marge nette normalisée %	-10,45	-6,4	-5,02	-2,8	0,01
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	-1,47	-0,07	-8,2	4,57	3,15
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	-0,73	0,59	-7,47	5,06	3,36
Rotation des actifs
Rotation des actifs	2,41	2,27	2,98	3,94	4,27
Rotation des actifs corporels	31,04	35,32	34,78	39,52	54,01
Liquidité à court terme
Current Ratio	3,31	2,37	1,84	1,88	1,71
Quick Ratio	3,14	2,18	1,67	1,78	1,66
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	-0,47	-0,2	-0,23	0,1	0,25
Délais de paiement des fournisseurs	4,58	6,1	5,51	3,18	2,71
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	52,7	70,54	109,13	327,35	184,97
Dette totale / Capital total	34,51	41,36	52,18	76,6	64,91
Dette à long terme / Capitaux propres	51,49	68,78	108,04	326,15	183,87
Dette à long terme / Capital total	33,72	40,33	51,66	76,32	64,52
Dette totale / Total de l'actif	51,49	62,25	73,29	87,09	83,18
EBIT / Charges d'intérêt	-10,21	-7,03	-5,93	-4,15	1,03
EBITDA / Charges d'intérêt	-9,08	-5,89	-4,78	-2,88	3,1
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	-10,22	-7,19	-6,48	-4,64	1,41
Dette totale / EBITDA	-1,02	-1,57	-1,7	-4,87	6,77
Dette nette / EBITDA	1,93	2,23	0,3	1,51	-4,98
Dette totale / (EBITDA - Capex)	-0,91	-1,28	-1,25	-3,03	14,93
Dette nette / (EBITDA - Capex)	1,71	1,83	0,22	0,94	-11
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	21,74	22,81	27,16	48,25	46,06
Résultat brut, Croissance 1 an	-22,56	43,15	9,09	47,98	64,23
EBITDA, 1 an Croissance en %	-1,69 k	-31,4	-6,21	-33,47	-163,89
EBITA, 1 an Croissance en %	3,5 k	-27,83	-2	-23,99	-116,51
EBIT, 1 an Croissance %	3,28 k	-27,76	-2,12	-23,58	-116,5
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	751,81	-23,37	-0,98	-13,57	-99,24
Résultat net, Croissance 1 an	751,81	-23,42	-1,02	-13,5	-99,43
Résultat net normalisé sur 1 an	790,9	-24,8	-0,01	-18,3	-100,73
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	653,61	-27,33	-3,68	-15,58	-99,46
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	3,18	12,52	43,88	21,17	-4,92
Total des actifs, 1 an Croissance en %	86,38	0,47	-6,62	32,13	36,28
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	899,77	-22,19	-34,09	-36,38	79,54
Actif corporel net, Croissance 1 an	-6,82 k	-26,98	-40,93	-48,25	135,91
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	-1,14 k	-42,33	30,29	-158,75	302,44
CAPEX, Croissance 1 an	25,83	20,28	51,4	15,07	-35,34
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	165,44	-93,77	5,03 k	-182,61	1,82
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	-538,31	-200,34	-1,7 k	-199,59	-2,27
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	24,21	22,28	24,97	37,3	47,15
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	16,06	5,29	24,96	27,06	55,89
EBITDA, 2 ans CAGR %	254,4	230,14	-19,79	-20,29	-34,09
EBITA, 2 ans CAGR %	146,88	409,74	-15,9	-13,04	-64,3
EBIT, 2 ans CAGR %	145,76	394,39	-15,91	-12,86	-64,33
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	108,94	155,48	-12,89	-7,49	-91,88
Résultat net, CAGR sur 2 ans	108,94	155,4	-12,94	-7,47	-93,01
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	109,93	158,84	-13,44	-9,19	-92,25
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	85,72	134,01	-16,34	-9,82	-93,22
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	18	7,75	27,24	32,04	7,34
Total des actifs, 2 ans CAGR %	80,59	36,84	-3,14	11,08	34,19
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	97,18	178,91	-28,39	-35,25	6,88
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	54,38	600,3	-34,32	-44,71	10,49
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	192,49	145,11	-13,32	-12,51	53,76
CAPEX, CAGR sur 2 ans	38,9	23,02	34,95	31,99	-13,74
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	-	-59,32	177,75	975,28	-8,74
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	-	109,71	300,79	301,04	-1,78
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	-	23,74	23,88	32,29	40,16
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	-	24,47	6,54	32,21	38,4
EBITDA, 3 ans CAGR %	-	105,01	117,03	-24,18	-25,42
EBITA, 3 ans CAGR %	-	63,85	194,2	-18,28	-49,76
EBIT, 3 ans CAGR %	-	63,4	188,15	-18,14	-49,81
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	-	49,56	86,27	-13,12	-81,3
Résultat net, CAGR sur 3 ans	-	49,53	86,21	-13,13	-83,08
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	-	49,09	88,29	-14,72	-81,77
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	-	35,84	74,07	-16,09	-83,58
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	-	16,14	18,65	25,18	18,35
Total des actifs, 3 ans CAGR %	-	48,53	20,47	7,42	18,91
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	-	44,63	72,43	-31,16	-9,03
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	-	20,28	207,13	-39,34	-10,32
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	-	70,24	98,56	-23,86	45,5
CAPEX, CAGR sur 3 ans	-	32,39	31,84	27,97	4,05
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 3 ans	-	-	185,09	85,37	388,5
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 3 ans	-	-	312,92	152,7	149,75
Taux de croissance annuel composé sur cinq ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 5 ans	-	-	-	28,99	32,71
Résultat brut, CAGR sur 5 ans	-	-	-	25,5	24,06
EBITDA, 5 ans CAGR %	-	-	-	40,49	35,23
EBITA, 5 ans CAGR %	-	-	-	27,17	26,93
EBIT, 5 ans CAGR %	-	-	-	27,07	25,32
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 5 ans	-	-	-	23,41	-46,79
Résultat net, CAGR sur 5 ans	-	-	-	23,41	-49,9
Résultat net normalisé, CAGR sur 5 ans	-	-	-	22,27	-47,32
BPA dilué avant extra, 5 ans CAGR %	-	-	-	15,31	-52,47
Immobilisations corporelles nettes, 5 ans CAGR %	-	-	-	22,26	13,99
Total des actifs, 5 ans CAGR %	-	-	-	32,23	25,78
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 5 ans	-	-	-	4,87	42,41
Actif corporel net, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-11,86	104,04
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 5 ans	-	-	-	30,44	79,25
CAPEX, CAGR sur 5 ans	-	-	-	32,23	11,26
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	80,74
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	132,89